Hur man skriver en pensionsplan

Det kommer sannolikt inte att chocka dig för att höra att folk som har en skriftlig pensionsplan känner sig mer förberedda för pensionering.

I själva verket fann en ny rapport från LIMRA, en finansiell tjänst och försäkringsförening att 50% av de personer som har en skriftlig plan känner sig väldigt beredda till sin pension, i motsats till 17% av dem som inte har någon skriftlig plan.

Vad som kan överraska dig är dock hur enkelt det är att få en plan på plats som kommer att driva dig för att spara mer och känna dig tryggare om din framtid. Detta behöver inte vara ett flersidigt dokument - men om det är din hastighet, har du det. För resten av oss kan några korta anteckningar som är relaterade till en att-göra-lista fungera nästan lika bra.

"Några av undersökningarna om detta tyder på att så länge du skriver ner dig själv, är det troligt att du ändrar ditt beteende", säger Timothy LaPean, grundare av omtänksam finansiell planering i Minneapolis. "Om du håller med om något, bara genom att skriva ner det, är du mycket mer benägna att göra det."

Så hur går det med att få en plan på papper? Här är saker du behöver tänka på och data som ska samlas in för var och en:

Få ett handtag på din nuvarande ekonomi

Om du är en budgeter kommer det att bli enkelt för dig. Om du inte är det kan det vara det du behöver börja, oavsett om det betyder att du skapar ett grovt ramverk för dina intäkter och kostnader för hand eller använder en budgeteringsapp för att logga in allt.

Vad du vill komma ifrån denna övning är en rimlig uppfattning om vad du tjänar och spenderar nu, så att du kan lösa dina inkomstbehov och utgifter löst framöver.

Vad skriver du ner: Din nuvarande månatliga utgifter och inkomst, som då kan omvandlas till årliga siffror.

Förutse framtida utgifter

Det här är typ av en skarpskott. Du är osannolikt att nagla hur mycket du vill eller behöver spendera vid pensionering. Men att göra en utbildad gissning är bättre än ingenting.

För att göra det måste du tänka på hur var och en av dina nuvarande utgifter kan förändras. Planerar du att betala av din inteckning före pensionering? Korsa det. Tror du att du reser mer? Lägg till i någon vaddering för det. Man kan anta att du har torkat ut dina studielån då, men du behöver fortfarande grundläggande grunder som el. Tänk på att du inte längre sparar för pensionering, så att du kan ta bort det från din budget, men dina kostnader för sjukvård kan vara betydligt högre.

Att gå igenom din nuvarande budget är ofta tillräckligt för att få en grov uppfattning om dina framtida behov. Vad du letar efter är om dina nuvarande utgifter kommer att förändras, och hur mycket. Men om den övningen lämnar dig boggled, kanske du vill använda en tumregel i stället: Många experter säger att det är säkert att planera att ersätta 80% av din årliga premieinkomst vid pensionering.

Vad skriver du ner: Mängden inkomst du behöver varje år i pension, baserat antingen på dina projicerade kostnader eller 80% -regeln.

Kör numren

Enligt uppgifter från Research Institute for Employee Benefit har mindre än hälften av arbetstagarna försökt att beräkna deras pensionsbehov.

Det här är en anledning: Det är skrämmande. Du kommer sannolikt att få ett nummer som skrämmer dig - ett belopp som är mer än du någonsin tänkt dig att ha ditt namn. Men med det numret i åtanke gör det mycket lättare att spara.

En pensionskalkylator eller en 401 (k) kalkylator kommer att göra det mesta av den tunga lyftningen. Eftersom du nu har en grov uppfattning om hur mycket inkomst du behöver vid avgången, kan du snabbt plugga in några siffror för att få en uppskattning av boet ägget du ska sikta på att bygga.

Ett av dessa siffror kommer att kräva en uppskattning av hur lång tid dina pengar behöver vara - med andra ord hur länge du kommer att leva. Gör ditt bästa giss baserat på familjens historia och din hälsotillstånd, eller använd en förväntad livslängd.

Vad skriver du ner: Ditt totala pensionsnäshäggmål, vilket sannolikt kommer att vara skrämmande och i miljoner.

Börja arbeta dig där

Här är där magiken händer, säger LaPean. "Det här är vad planeringen verkligen är: att ta en abstrakt fantasi och göra den till en konkret verklighet", säger han.

Nu när du har ett slutmål kan du arbeta bakåt och ta reda på hur mycket du behöver spara årligen, månatligen eller till och med varje vecka baserat på din beräknade årliga avkastning och tidshorisont. En beräknad ränteberäkare kan hjälpa till med detta.

LaPean föreslår att man fokuserar på de kortare milstolparna. "Du vill ha den långsiktiga planen som bygger på allt, men det är okej att göra framsteg snarare än att helt lösa dina mål", säger han.

För att göra det, kolla på hur mycket du kan spara just nu och justera sedan möjligheter för att öka din förmåga att spara i framtiden. Det kan innebära att man gör det mesta av höjningar eller bonusar. Det kan vara att betala av ett billån och sedan fatta beslutet att avleda den betalningen till en IRA framåt, eller anmäla dig för att få dina 401 (k) bidrag automatiskt ökat varje år.

Vad skriver du ner: Det finns en bra chans att du inte sparar tillräckligt nu, så skriv ner hur mycket du behöver spara varje månad och lista sedan de steg du planerar att ta för att komma till det numret, även om de är flera år borta.Exempel: "Betal av mitt billån på 310 dollar per månad i maj 2017, sätt sedan samma belopp mot pension varje månad" eller "Betala av studentlån i 2019 och sätt $ 450 per månad mot pensionering."

Slutligen posta din nyskrivna plan där du kan se den, om det är den typen av saker som håller dig motiverad, och återkomma regelbundet, gör tweaks när ditt ekonomiska liv utvecklas över tiden.

Arielle O'Shea är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Bild via iStock.