8 Värdefulla lektioner vi lärde oss om att investera 2010 |

Det är dags att förbereda oss för 2011.

Men innan vi gör, låt oss först se tillbaka till de lärdomar som lärt sig 2010.

Eftersom S & P 500 klättrar till nivåer som inte ses sedan september 2008 är det lätt att glömma den stora osäkerheten som konfronterade investerare i början av året. Med så många motstridiga trender och olikartade prognoser var det lätt att bli förlamad - rädd för att göra fel rörelse. Naturligtvis lärde jag mig under 2010 värdet av att ha en plan och förlita mig på den för att motverka kraven på att investera tröghet.

Jeremy Grantham, chef för investeringsstrategi för global investment manager GMO, är en av mina allra favoritfokusörer och finansiella kommentatorer. Han skrev följande i ett nyhetsbrev med titeln "Reinvesting When Terrified", tillbaka i mars 2009 när S & P 500 sjönk under 700:

"… en enkel tydlig kampplan - även om den kommer direkt från din mage vara mycket bättre i en smältning än ingen alls. Perversely söker efter optimitet en snara och illusion, det kommer bara att tjäna för att öka din förlamning. Investerare måste svara på snabbt fallande priser för händelser kan förändras snabbt. "

Jag skrivit ut ut den rådgivningen, tejp den i anteckningsboken jag bär med mig och titta på det när min mage är i knutar.

Vilket tar mig till en annan lektion jag lärde mig 2010: leta efter de bästa och ljusaste ekonomiska sinnena innan vattna i det djupa vattnet att investera. Det är en värld som i stor utsträckning befolkade med hajar.

Lyckligtvis för oss här på InvestingAnswers, bygger vår publikationsgrupp, inklusive StreetAuthority.com, TopStockAnalysts.com och SmallStocks.com, kunskapen hos några av de landets mest omtänksamma och erfarna ekonomiska talanger. Jag kan bara gå ner i hallen (eller skicka ett mail) för att fråga våra författare vad de lärde sig under 2010, och ännu viktigare, hur de hoppas kunna tillämpa det under 2011.

Här är vad de berättade för mig:

Andy Obermueller - Chief Investment Strategist, Speländrande aktier

Här är det jag lärde mig i år: "Det är ekonomin, dumt."

Marknaden kommer inte att debitera oavsett hur bra det är inkomstutseende eller hur optimistisk gatan kan vara när så många människor är ute av arbetet. Osäkerhet över skattekoden och vården har inte hjälpt. Men det är en sak för marknaden att sputter eller stall, det är en annan sak helt för sådana förhållanden att hålla de bästa företagen nere. Så medan S & P 500 inte blåste upp någon kjol, fanns det gott om stora vinnare 2010 trots det tuffa affärsklimatet. Avancerade teknologier och produkter kommer alltid att skapa värde, och dessa företags aktieägare kommer att bli riktigt belönade.

Så för att klara det hela: De flesta blåspånen kommer alltid att spegla marknaden, men spelbytesföretag kommer alltid att ställa in kurvan.

Nathan Slaughter - Chief Investment Strategist, Marknadsrådgivare

Jag har lärt mig att nu, kanske mer än någonsin, satsar investeringar och politik i höften. Jag har berättat läsare till mitt Market Advisor nyhetsbrev hur banker och mäklarer har blivit vagga genom att genomföra regelbundna översyner, hur landmärkesreformen dramatiskt lutade hälsovårdsspelet och hur Federal Reserves kvantitativa lättnadspolitik har artificiellt ökat obligationer, försvagade dollarn och skickade råvarupriserna stigande.

[InvestingAnswers Feature: En primer om kvantitativ minskning - Vad är det och kommer det att spara ekonomin?]

När vi går in 2011, stor Marknaderna kommer att formas av regeringen: Kommer det att finnas ytterligare lånegarantier för utveckling av kärnkraft? Är klimatlagstiftningen död? Kunde en handfull outspoken ledare sparka ett handelskrig med Kina? Är vi genom att spendera på infrastruktur?

Om du vill ha en kant över publiken, var uppmärksam på vad som händer i Washington och fatta utbildade beslut om hur dessa och andra omtvistade debatter kommer att spela ut.

David Sterman - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Vi är fasta med all intelligens vi någonsin kommer att ha. Men vi kan behålla ackumulerande visdom.

# - ad_banner_2- # Här är två saker jag lärde mig om att investera i år:

1) Förenta staterna är inte längre världens ekonomiska centrum. Och trots otaliga rädslor är det faktiskt en bra sak.

Under det gångna året har det blivit allt tydligare att framväxande ekonomier som Brasilien, Kina och Indien kan trivas, trots att Europa och USA sjunker. Med sina snabbt stigande medelklasser ser dessa ekonomier, tillsammans med andra dynamiska platser som Turkiet och Colombia, ut att konsumera mer och mer färdiga varor. Och färdiga varor är fortfarande en riktig styrka för den amerikanska ekonomin. Till sist kan vi äntligen säga att amerikanska exportörer har en ljus framtid.

2) Kontanter är kung. Företagen genererar mycket höga vinster, vilket leder till uppfödda balansräkningar. Alla dessa pengar kommer att fortsätta mot återköp, utdelningar och förvärv och kommer att skapa ett riktigt golv för aktiemarknaden för ett tag att komma, eftersom aktieförsäljningar möts med kontantstöd.

[Klicka här för att lära dig varför David anser att rabatterat kassaflöde är det bästa värdet för snabbt växande företag.]

Tom Hutchinson - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Det blir klart för mig 2010 att tillväxtmarknaderna är kvar här.

Innan i år förstod jag att Kina, Indien, Brasilien och andra tillväxtmarknader varit världens snabbast växande regioner i många år och bör fortsätta växa i framtiden. Jag visste också att dessa marknader hade stigit i relativ framträdande när de utvecklade ekonomierna blev sårade från finanskrisen.

Men bara i år förstod jag fullt ut att det globala landskapet hade förändrats permanent. Till exempel skrev jag att bland alla rubriker om Fords (NYSE: F) stjärnprestanda och General Motors (NYSE: GM) återupplivning, ignorerades de flesta investerare Tata Motorer (NYSE: TTM) , Indiens nya bilkraftverk.

Tillväxtmarknaderna kommer att spela en mycket större roll än någonsin tidigare i den globala ekonomin från och med nu. Kina har blivit så centralt som Förenta staterna till en diskussion som involverar den globala ekonomin. G7-nationerna (ett globalt ekonomiskt toppmöte i utvecklade länder) har nu givit plats till G20-nationerna, som inkluderar tillväxtmarknadsländer.

Ryan Fuhrmann - InvestingAnswers / StreetAuthority Bidragsgivare

Jag kan inte säga Jag hade några stora uppenbarelser i år, men jag är vidare övertygad om att det är oerhört viktigt att ha en investeringsstrategi och hålla fast vid det.

Till exempel stod jag mest under de volatila perioderna 2008 och 2009, men insåg att de flesta positionerna jag slutade sälja ligger på eller över de nivåer som jag sålde dem vid under nedgången. Vad det här berättar för mig är att "buy-and-hold" -investeringar är långt ifrån döda och det som är kvar lugnt under volatila perioder på marknaden kan vara det bästa sättet att agera. Samma sak gäller förmodligen andra strategier, vare sig det är momentum som investerar, utdelningsinkomst eller andra tillvägagångssätt.

Tom Taulli - InvestingAnswers / StreetAuthority Contributor

Min lektion i år är att elektronisk handel äntligen har slagit kritisk massa. Det har tagit flera decennier, men det verkar vara slutgiltigt förankrat. När vi ser handlare på golvet i en utbyte ser aktiviteten ut som en återgång till en annan ålder.

[Klicka här för att se de 6 kommissionärerna som gör vår skära.]

Men med tekniken kommer det sannolikt komma mer volatilitet. Självklart var det slående exemplet i år "flash crash". Medan utbyten sannolikt kommer att göra vissa justeringar och regeländringar, är det faktum att datorer gör mycket och mycket ekonomiska beslut. Det är verkligen ingen vändning.

Det kan dock vara bra för investerare med långsiktiga utsikter. När ett bra lager faller oväntat - och i stor utsträckning - är det en bra utgångspunkt för att bygga en solid position i ett bra företag.

Hans Wagner - InvestingAnswers / StreetAuthority Contributor

Samtidigt som jag misstänkte detta fortsatte de flesta analytiker att de vanligtvis är felaktiga. Till exempel var prognoser för försäljning av Apples (Nasdaq: AAPL) iPad från 1,1 miljoner (Oppenheimer) till 2,9 miljoner (Barclays bank). Nu ser det ut att Apple kommer att sälja 8,5 miljoner iPads under 2010.

Det här visar allt att om du inte gör dina läxor, har du liten chans att vinna som investerare. Utan förståelse för ekonomi, grundläggande analys och till och med lite teknisk analys satsar en investerare mot huset. Tillbringa lite tid med att utnyttja värdefulla, fria resurser, som vår webbplats på InvestingAnswers.com, för att få den kunskap som behövs för att placera oddsen på din sida.