8 sätt att undvika att förstöra ditt finansiella liv

Av Ted Halpern

Läs mer om Ted på Investmentmatomes frågar en rådgivare

Det finns ett enklare sätt att bygga rikedom än att gissa vilket lager kommer att bli nästa Google eller Apple: Gör inte kolossala ekonomiska misstag. Det är enkelt, ja, men det är tyvärr inte nödvändigtvis enkelt.

Investering är avgörande för att bygga rikedom, men det är inte det enda som betyder något. Ändå kan det vara ganska kraftfullt, och en grov beräkning som kallas "regeln 72" kan göra det verkar ganska lätt att bli rik. Med hjälp av den här regeln och med en 7% avkastning kommer din investering att fördubbla vart tionde år. Om du började investera i 25 år kan du se minst fyra av dessa fördubblingstider under dina arbetsår.

Men du kan inte banka på 7% avkastning årligen. Ja, börsen har tränat uppåt sedan starten men inte rakt upp. Din personliga ekonomiska tillväxt kan inte heller utvecklas smidigt. Du kan drabbas av förluster under vissa år, och du kan möta händelser i livet som avbryter fördubblingstiderna, som att förlora ditt jobb och din förmåga att spara eller komma in i ohälsosamma ekonomiska vanor.

Även om du inte kan förbereda dig för allt som kan gå fel, finns det några misstag du kan arbeta hårt för att förhindra. För de som inget råd kan hjälpa dig att undvika, kan du åtminstone vara medveten om den finansiella risken. Här är åtta sätt att undvika ekonomisk ruin:

1. Ställ bara nej

Drick inte för mycket, spel inte för mycket, gör inte droger och lur inte. Grunden är att det bara är att undvika potentiellt kostsamma problem och beteenden gör det lättare att hålla sig på rätt väg för din ekonomi.

2. Invest som du tjänar

Om du inte är en lotterivinnare, gick du inte till din nuvarande inkomstnivå med ren chans eller tur. Det tog förmodligen mycket tid, disciplin och hårt arbete för att komma till var du är i din karriär. Detsamma gäller för investeringar. Det är en långsiktig, disciplinerad process som inte bör bero på faktorer utanför din kontroll, som ett visst lager överträffar. Så om en viss investeringsmöjlighet korsar din väg som lovar månen och verkar långt ifrån normen är det sannolikt inte en investering som är värd att göra. Spara spel för kasinot, inte din framtida ekonomiska säkerhet.

3. Ska inte skilda

Jag säger detta tunga, för det är inte som om du borde vara gift av ekonomiska skäl, men det är ingen tvekan om att skilsmässa kan spåra ditt ekonomiska liv. Till exempel, säg att du skiljer sig vid 40 års ålder och behöver dela dina tillgångar i hälften. På den tiden har du bara två fördubblingstider före 60 år. Du kommer att vara 50 vid den tidpunkt då du slår jämnt, med tanke på den hypotetiska 7% årsavkastningen som du kanske eller inte får.

4. Försälj inte bensinstationen

Om du har en primär inkomstkälla, sälja inte den innan du har ett begrepp om vad du ska göra nästa. Jag har sett mer än en person som gör miljontals i sin verksamhet, betalar ut, spenderar allt och försöker sedan bygga på nytt från kvadrat. Det finns inget bränsle kvar i tanken. Det är svårt att börja från början i mitt liv eller senare, speciellt om du möter andra motgångar längs vägen. Om du har en tillförlitlig inkomstkälla, behåll den "bensinstationen." Du får säkerhet för att du vet att du har en reservkälla för bränsle.

5. tänka på dina utgifter vanor

Att spendera ut ur tristess eller stress är inte ovanligt. Och från fall till fall är det inte ett kolossalt misstag. Bara $ 20 här eller $ 40 där när du ser en försäljning pågår är inte en stor sak. Men om du låter överflödiga utgifter bli en vana blir det ett stort hot mot ditt ekonomiska liv eftersom du lever precis i din inkomsts gräns - eller kanske förbi den om du kommer in i kreditkortsskulden. Innan du sveper ditt kort eller klickar på "Lägg till i kundvagnen", fråga dig själv, "Vill jag verkligen ha det här eller är jag bara uttråkad?"

6. Håll sakerna speciella

Det är inget fel med att njuta av en firande femstjärnig måltid med ett fint franskt vin. Men regelbundet njuter av samma flaska vin med mac och ost som du slår ner med barnen efter fotbollsträning kan bli ett problem. Ibland blir linjen mellan "jag förtjänar det" och "jag vill ha det" suddigt. Det är subjektivt för varje person. Men det finns en linje när stora splurges blir vanliga. Behåll vissa lyxvaror en sällsynthet så att de förbli speciella för dig och bli inte en återkommande artikel på din budget. Och om det finns något du vill ha som en "överskott", se till att du håller den inom en försiktig kostnadsnivå.

7. Ta inte långsiktiga ekonomiska åtaganden ut på grund av en kortfristig ångfald

Det är bra att vara optimistisk om framtiden när du får en stor bonus eller en större än vanlig affärsfördelning. Men du måste också förstå vad som är hållbart - tjäna först, köp senare. Om du arbetar i ett fält där din inkomst varierar från år till år, ta inte ut en tredje bilbetalning eller köp ett fritidshus uteslutande baserat på din framgång om ett år. Tänk på din nettovärde i förhållande till vad du tjänar, och hur länge du har tjänat på den nivån. Ett hälsosammare än normalt ettår kan inte betala en skyldighet som är fem till 30 år.

8. Fortsätt drömma

Även om en stor del av byggnadsförmögenheten bara klarar av att hålla sig på rätt väg och undvika de dåliga grejerna, är det också viktigt att fokusera på det positiva så att du kan motivera dig själv för att fortsätta följa den rätta vägen. Du måste tro att du är värdig ekonomisk säkerhet om du vill uppnå det.

Ted Halpern är president och grundare av Halpern Financial, ett oberoende, förvaltningsbolag med räntehantering med kontor i Rockville, Maryland och Ashburn, Virginia.

Denna artikel visas också på Nasdaq.