Kreditkortets personliga garanti, förklarad

Individuell och företagsansvar: Du förstår att genom att svara på detta erbjudande accepterar du att vara personligt ansvarig, både individuellt och gemensamt med Bolaget, för betalning av alla saldon som uppstår på alla kort och konton som utfärdas enligt denna ansökan nu eller när sådana ytterligare konton kan etableras i framtiden.

Som i det här fallet anger de flesta småföretagskreditkort också "individuellt och gemensamt med bolaget", ibland kallad solidariskt ansvar. Det betyder att om ditt företag inte betalar är din borgenär juridiskt i stånd att fortsätta festen med de djupaste fickorna, oavsett om det är du, ditt företag eller en kombination av båda.

I vissa fall kan större, mer etablerade företag kunna få kommersiellt ansvar istället för solidariskt ansvar, vilket innebär att ansvaret ska betala för verksamheten, inte enskilda personer. I detta fall krävs ingen personlig garanti. Tyvärr är det alternativet inte tillgängligt för de flesta småföretagare.

Om du är oklart om villkoren i din kreditkortsansökan, eller om du inte kan berätta om du signerar en personlig garanti, ring ut emittenten för förtydligande.

Vad händer om mitt företag misslyckas?

Det är här saker blir svåra. Om du har skrivit personliga garantier för ditt företagskreditkort, kommer du inte att kunna betala de här skulderna genom att deklarera affärer i konkurs, såvida du inte förklarar personlig konkurs också. Även i händelse av personlig konkurs kan du kanske inte bli av med alla dina skulder, och du kan förlora personlig egendom i processen. Om du sitter fast med ditt företags skuld är här några saker att tänka på:

Du kanske kan förhandla. Innan du anmäler personlig konkurs, som kan ligga på dina kreditrapporter i sju till tio år, försök att utarbeta en betalningsplan eller fråga din kreditgivare om en delbetalning kan räknas som "Betalad i sin helhet".

Du kan bli stämd för skulden. Om skulden ligger inom din stats begränsningsförfattning och du inte betalar upp, kan dina fordringsägare eller samlare rätta dig och om din domare regerar mot dig kan din borgenär garnera dina framtida löner eller ställa in pant på din personliga fast egendom. Oavsett vad som händer, kom ihåg att du har rättigheter. Att anlita en advokat som vägleder dig genom den rättsliga processen kan hjälpa till att minimera dina förluster.

Din personliga kredit kan ta ett dyk. Negativ information som missade betalningar, avbetalningar och samlingar konton kommer sannolikt att ligga på dina personliga kreditrapporter i sju år, och konkurser kan stanna i sju till tio år. Det kan göra det svårt att få tillgång till kredit, hyra en lägenhet eller till och med landa ett jobb. Men kom ihåg att dessa negativa märken inte är en livslängd. Arbeta med att återuppbygga din kredit, och när den dåliga historien kommer av din kreditrapport blir det lättare att få tillbaka din kredit på rätt spår.

Kan jag undvika att skriva en personlig garanti för ett företagskort?

Det skulle vara idealiskt att hålla din affärsfinansiering helt skild från din personliga kredit, men för de flesta småföretagare är det nästan omöjligt.Du kommer att vara hårt pressad för att hitta ett litet företagskort som inte kräver någon personlig garanti, även för mer etablerade företag. Om tanken på att riskera din personliga egendom gör dig orolig, kanske du vill överväga alternativ som inte kräver detta avtal, till exempel folkmassan genom webbplatser som Indiegogo och Kickstarter.

Men för de flesta är det enklaste sättet att låna pengar för företag och få ett företags kreditpoäng, och att skriva en personlig garanti är värt risken. Kom ihåg att en personlig garanti bara kommer att skada dig om ditt företag hamnar på betalningar. Tillbringa noga och bara låna vad du behöver, och du kommer att minimera din egen risk samtidigt som du investerar i företagets framtid.

Claire Davidson är en personalförfattare som täcker personlig ekonomi för Investmentmatome . Följ henne på Twitter @ ideclaire7 och igen Google+ .

Bild via iStock.