Skillnad mellan kreditkort och kreditkort

Nyckelfaktorn mellan kreditkort och kreditkort ligger i din förmåga att balansera det, det vill säga rulla skulden från en månad till nästa.

• Traditionella kreditkort utökar inte krediten. Du förväntas betala balansen i sin helhet varje månad.
• Kreditkort, å andra sidan, tillåter dig att betala dina inköp över tid, men du brukar debiteras ränta om du inte betalar hela balansen direkt.

Laddningskort blir snabbt en relik. Nuförtiden är American Express den enda stora emittenten av betalkort i USA men de har vissa fördelar. Låt oss minska skillnaderna mellan betalkort och kreditkort och se vilka som fungerar till din fördel och vilka som inte gör det.

" MER: Investmentmatomes bästa betalkort

Hur laddningskort fungerar

Laddningskort ser ut som kreditkort och fungerar på samma sätt som inköp. De har många av samma funktioner, från anmälningsbonus till belöningar för resekostnader. Men de är designade för att bli avbetalade omedelbart. Därför har de inte 0% räntereklam, och de är inte ett alternativ för balansöverföringar.

Bortsett från American Express erbjuder vissa återförsäljare betalkort för användning i sina egna butiker, även om de i många fall har ersatts med kreditkort.

" MER: Investmentmatomes bästa butikskreditkort

Fördelar med laddningskort

Ingen förinställd utgiftsgräns

Laddningskort har generellt ingen förutbestämd utgiftsgräns. Det kan vara en fördel om du behöver göra ett stort köp. Med ett kreditkort kan ett stort köp ta dig så nära din kreditgräns att din kreditpoäng tar en träff.

Att ha ingen förutbestämd utgiftsgräns låter locka, speciellt för stora spenders och företagsägare. Men det är värt att titta på fina tryck.

"Ingen förinställd utgiftsgräns" betyder inte "obegränsad utgift tillåten". Det betyder bara gränsen ändras. Du kommer fortfarande att ha begränsningar baserade på din användning av kortet, betalningshistorik, kreditrekord, ekonomiska resurser och andra faktorer. Kortinnehavare kan kontrollera sin utgiftsgräns för att ta reda på om köpet ska godkännas, antingen online, med mobilappen eller genom att ringa telefonnumret på baksidan av kortet.

Däremot har kreditkortskonton en uppsättning gräns som ändras sällan.

Ingen skuld och ränta - vanligtvis

Med ett traditionellt kreditkort kan du inte komma in i skulden eftersom du måste betala den av varje månad. Det betyder också att det inte finns några räntekostnader. Det kan ses som en fördel på grund av den inbyggda disciplinen.

Men American Express erbjuder numera vissa innehavare av sina kreditkort ett hybridalternativ, som kallas "Pay Over Time". Det förvandlas delvis till laddningskortet till ett kreditkort, vilket endast kräver en minsta betalning på vissa inköp och tar ut en årlig procentsats.

Betala över tid är endast tillgänglig för vissa kortinnehavare och gäller för godkända inköp på 100 dollar eller mer och alla stödberättigade inköp. Det skapar två saldon på samma konto - en som du måste betala månadsvis, och ett annat Betala över tidssaldo som medför finansieringskostnader när du bär det över månad till månad.

Belöningar och förmåner

Laddningskort kan komma med generösa utgifter och inbyggda förmåner, särskilt för resor.

Stiv konkurrens mellan kreditkort har dock gjort några av dem jämförbara med eller ännu bättre än laddningskort. Chase Safir Preferred®-kortet är till exempel ett komplett resekreditkort som jämför sig positivt med AmEx-erbjudanden.

" MER: Fullständig översyn av Chase Sapphire Preferred® Card

Påverkan på kreditpoäng

Används ansvarsfullt, betalkort och kreditkort kan både hjälpa dig att bygga din kredit.

En skillnad är att nya scoring modeller inte anser betalkort saldon för en del av deras poäng kriterier, kallad kreditutnyttjande. Utnyttjande avser hur mycket av din tillgängliga kredit du använder vid en viss tidpunkt. Eftersom laddningskort inte har någon förutbestämd utgiftsgräns kan poängmodeller inte beräkna det förhållandet.

Så en fördel med ett betalkort är att du kan spendera så mycket du vill ha under en viss månad, och det kommer inte att skada användningselementet på dina kreditpoäng.

Hur laddningskort kan resa dig upp

Branta sena avgifter

Med AmEx kreditkort, om du inte betalar din obligatoriska månadsbalans i sin helhet, kommer du att få en sen avgift, vilket kan vara så illa som kreditkortsfinansieringsavgifter.

Från och med januari 2017 fungerar AmEx-avgiftskortavgifterna på följande sätt: Om du betalar försenad blir avgiften 27 dollar. Den avgiften stiger till $ 38 om du gör en annan sen betalning under följande sex faktureringsperioder. Om du saknar två faktureringsperioder i rad är den sena avgiften $ 38 eller 2,99% av saldot, beroende på vilket som är större.

De flesta kreditkort tar ut sena avgifter, även om vissa inte gör det. Skillnaden är, du kan göra minsta betalningen för att undvika en sen avgift. Med ett betalkort måste du betala hela saldot för att undvika en sen avgift. Det gör avbetalningskort mindre flexibla när det gäller att göra betalningar.

Och givetvis kan en kreditkortsutgivare rapportera sena betalningar till kreditbyråerna, vilket kan skada din kredit, precis som en kreditkortsutgivare kan.

Höga årsavgifter

Charge Card belöningar och förmåner kommer till ett pris - en årlig avgift. Vissa är branta.Platinum Card® från American Express har till exempel en avgift på 550 dollar.

Däremot har många kreditkort ingen årlig avgift, även om kort som matchar belöningar och resekostnader för kreditkort i allmänhet har liknande årsavgifter.

Färre val

Allmänna användningsavgiftskort i USA kommer från American Express, den sista återstående stora emittenten av kreditkort. Dina val är begränsade till några konsument- och visitkort.

Med kreditkort kan du välja mellan tusentals bokstäver från många stora emittenter, till exempel Chase, Capital One och Citi, samt mindre banker och kreditföreningar. Transaktioner går igenom flera betalningsnätverk, inklusive Visa, MasterCard, Discover och American Express.

Godkännande

American Express-kort är mindre allmänt accepterade än Visa och MasterCard kreditkort, särskilt utomlands. Eftersom AmEx är ensam utgivare av kreditkort är de inte idealiska när de reser internationellt. Även i USA behöver du sannolikt ett icke-AmEx-kort som säkerhetskopia.

Kredit behövs

Laddningskort kräver bra till utmärkt kredit - vilket innebär ett betyg på 690 eller högre - medan vissa kreditkort godkänner dig för ett konto om ditt är mindre än stellar.

Hur man väljer mellan kreditkort och kreditkort

Investmentmatome rekommenderar att du betalar dina kort saldon i sin helhet varje månad. Om du gör det är betalkort och kreditkort inte helt annorlunda. den stora skillnaden är att du kan få större utgifter med ett betalkort. Så döma korten på deras funktioner.

Allt annat är lika, de flesta bör välja sin plast från riket av kreditkort. De erbjuder mer valmöjlighet och flexibilitet än laddningskort, både när man väljer ett kort och använder det. Dessutom kan du alltid använda ett kreditkort som ett betalkort helt enkelt genom att betala din balans i sin helhet.

Men om du behöver ett kort för en hög volym av utgifterna, betalar du alltid balansen och njuter av inbyggda resekostnader, kan ett betalkort vara rätt för dig.

Gregory Karp är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. Email: [email protected]. Twitter: @spendingsmart.