Familjelån: Hur Dodge Drama

Finansiella rådgivare är inte alltid överens, men när det gäller att låna ut pengar till familjen är det konsensus: Träffa noggrant.

Om ett vuxenbarn behöver hjälp med att köpa ett första hem eller har en lovande affärside, kan ett familjelån vara ett snabbt och bekvämt alternativ. Men det finns risk för drama på vägen.

Här är tips för utlåning och låne pengar bland släktingar.

Fördelar och nackdelar med familje lån

Det finns fördelar med ett familjelån för en låntagare: ingen kreditkontroll, låg eller ingen ränta och flexibla betalningsvillkor.

Det kan också vara ett sätt att hjälpa unga vuxna att lära sig om ekonomiskt ansvar, säger Walter Pressey, en pensionär finansiell ekonomichef i Boston, som lånade pengar till två av hans fyra vuxna barn med LoanKin, en lånegarantiwebbplats.

Men lån kan vara obekväma för både givare och mottagare. Om du är familjen ATM kan du ha problem med att säga "nej" och därmed äventyra din egen ekonomi. Om du är den som frågar familjen för pengar, kan du känna en känsla av skyldighet över betalningar som påfrestar förhållandet.

Innan du lånar pengar rekommenderar ekonomiska planerare att du beaktar effekten på dina egna mål, till exempel pensionering. Och medan din älskade kan ha alla avsikt att betala tillbaka, var noga med att du har råd att dela med pengarna om sakerna går söderut, säger Eric Gabor, en certifierad finansiell planerare med Eagle Grove Advisors i New Jersey.

Familjelån kan också komma med skattemässiga överväganden, huruvida långivaren debiterar ränta eller inte. Belasta nollintresse, och du kan möta en presentskatt; en låntagare som får en gåva kan behöva rapportera den som skattepliktig inkomst. Tack för en ränteavgift och du måste följa IRS-specificerade riktlinjer för den kurs du debiterar och rapportera det som inkomst.

Låntagare: Avgasrör andra alternativ först

Vid vägning av fördelarna och nackdelarna med ett familjelån, överväg alternativa alternativ, inklusive ett personligt lån som lånas från en bank, kreditförening eller online långivare som kan användas för något ändamål.

Personliga lån från kreditförbund och online långivare har vanligtvis mer flexibla kvalifikationskrav än ett banklån. Att ta ut ett personligt lån med tecknat av en familjemedlem som har god kredit kan kräva mer disciplinerad återbetalning än att låna direkt från den släkting, och att betala tillbaka kan bygga din kreditpoäng. Tänk på att inte återbetalning av ett medtecknat lån kan förstöra din älskade kredit samt din egen, och han eller hon kommer att behöva betala tillbaka om du inte kan.

Långivare: bedöma orsaken till förfrågan

Om du lånar ut pengarna, försök att ställa dina känslor åt sidan och titta på orsaken till lånet. Har din familjemedlem blivit avvisad av banker och andra långivare? Om så är fallet, varför? Kommer ditt lån att bidra till att främja bra ekonomiska beslut?

"Bra" skäl till ett lån kan innefatta att köpa ett hus eller starta ett företag, medan "dåliga" skäl skulle kunna betala kreditkort eller spel skuld, sade Gabor.

När Pressey dotter delade sin oro över sin höga kreditkortsaldo utnyttjade han möjligheten att hjälpa henne på två sätt. Först erbjöd han att låna ut sina pengar för att betala skulden och betala tillbaka honom till en lägre skattesats. För det andra lärde han henne hur man använder ett kreditkort på rätt sätt framåt genom att betala varje månads balans i sin helhet och inte bara göra lägsta betalning.

Hans dotter återbetalade lånet utan några problem, säger han.

Stava ut villkor

Ett sätt att undvika framtida problem är att använda ett familjeavtal, säger Derek Tharp, en certifierad finansiell planerare på Conscious Capital i Cedar Rapids, Iowa. Att skriva en promemoria med de berörda familjemedlemmarna och få den att bli notiserad kan tyckas opersonlig, men det kan förhindra skadade känslor och tvister.

Nyckeln till en smidig återbetalning är att familjemedlemmen som gör lånet tydligt stavar ut lånevillkoren, säger Charley Moore, grundare och VD för Rocket Lawyer, en webbplats som erbjuder mallar för juridiska handlingar, till exempel för familjelån.

Det inkluderar att definiera när lånet ska återbetalas, huruvida det är förfallet i fasta avbetalningar eller en schablonbelopp, och vad händer om låntagaren har problem med återbetalningar.

Pressey inkluderade sina barn i beslutsprocessen när man ställde upp lånevillkoren för att se till att alla inblandade förstod avtalet. Han sa att hans dotter bestämde sig för det belopp hon skulle betala och när hon betalade henne, så att hon kunde arbeta i sin budget och bygga sunda ekonomiska vanor.

Denna artikel skrevs av Investmentmatome och publicerades ursprungligen av The Associated Press.