Livsförsäkringens tävlingsperiod "förklaras

Ordet "konkurrens" kan låta lite skrämmande när det är förenat med din livförsäkring. "Contest" innebär att det finns en vinnare och en förlorare, och ingen vill vara i fel ände när det gäller ekonomisk säkerhet.

Normalt när någon dör som har livförsäkring, betalar försäkringsgivaren policyns förmånstagare strax efter det att en fordran har lämnats in. Men om en person dör under de första två åren av att ha policyen - det som vanligtvis kallas tävlingsperioden - har företaget rätt att försena betalningen när det undersöker mottagarens krav och det kan bestrida påståendet om det visar sig på förvrängning.

Men om du inte ligger på din livförsäkringsansökan, är tävlingsperioden inget att oroa dig för.

»Jämför: Vår webbplats livförsäkring jämförelse verktyg

Varför tävlingsperioden finns

Människor ligger ibland på livförsäkringsansökningar för att få bättre priser eller politik som de annars inte skulle kvalificera sig för. Andra gör ärliga fel som deras leverantör inte fångar. Tävlingsperioden finns för att skydda företagen i dessa fall.

"Beslutet om huruvida en ansökan ska undersökas eller inte är avgörande avgörs av en fordringsbehandlare från fall till fall", säger Whit Cornman, en talesman för det amerikanska rådet för livförsäkringsbolag. "En undersökare kan överväga att utreda ett påstående om det finns bevis för att en försäkrades ansökan om täckning kan ha inneburit en väsentlig felaktig uppgift."

Dödsättet kan utlösa en utredning. Säg exempelvis att en försäkrad dör av hjärtsjukdom kort efter att ha köpt en policy.

"En skadebedömare kan granska ansökan för att se om den försäkrade visade att de skulle behandlas för sjukdomen", säger han. "Att utelämna detta faktum kan betraktas som en väsentlig felaktig presentation."

Vad händer om en försäkringsgivare bestrider ett krav

Om försäkringsgivaren, efter att ha granskat medicinsk och annan information som lämnats in med livförsäkringsansökningarna, upptäcker den försäkrade som förvrängt något, kommer det i allmänhet att göra en av två saker:

• Betala dödsförmånen, minus de extra premier som den skulle ha belastat om den hade känt detaljerna. (Till exempel, dras av det extra belopp som en rökare skulle ha betalat om han debiterades en icke-rökare.)
• Neka fordran och lämna premierna till mottagaren. Det kommer sannolikt att hända endast om den nya informationen skulle ha resulterat i en förnekande av täckning.

Vad händer om en försäkringsgivare godkänner ett krav

Om det finns en undersökning som berättigar mottagarna, kommer betalningen att innehålla ränta för att täcka eventuell försening som orsakats.

Längden av en undersökning varierar beroende på omständigheterna, säger Cornman. "Räntan och tidpunkten för när räntan börjar löpa efter den försäkrades död varierar från stat till stat."

Tänk på att försenade och förnekade livförsäkringsfordringar är ganska sällsynta. År 2014 var 394 miljoner dollar i nya påståenden ifrågasatta, enligt de senaste uppgifterna från American Council of Life Insurers. Det är mindre än 1% av de nästan 68 miljarder dollar som försäkringsgivare betalade till förmånstagare samma år, enligt rådets analys av uppgifter från National Association of Insurance Commissioners.

Obs! Tävlingsperioden skiljer sig från "självmordsklausulen", även om de ofta är förvirrad. Livförsäkringar innehåller i allmänhet en klausul som säger att de inte kommer att betala ut om den försäkrade dör av självmord inom de första eller två åren av policyn. Tidsperioden varierar med statlig lagstiftning.

Att vara ärlig betalar

Kom ihåg, så länge du är ärlig med försäkringsbolaget när du ansöker om täckning, kan du lita på att dina mottagare kommer att få livförsäkringsutbetalningen, även om du dör dagen efter att policyn träder i kraft.

För att hitta rätt täckningsbelopp och jämföra priser, använd vårt verktyg för jämförelse av Livsförsäkring.

Barbara Marquand är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand.