Vad gör du om du inte kan betala dina livförsäkringspremier

När du köper en hel livförsäkring, har du för avsikt att hålla den för alltid. Tyvärr kan premier bli oföränderliga om du har en fast inkomst eller förlorar ditt jobb.

Med löptidsförsäkringen förlorar du i allmänhet din förmån helt om du misslyckas med att göra de erforderliga premiebetalningarna. Med permanenta livförsäkringar som hela livet kan det dock finnas sätt att behålla täckningen även om du inte kan hålla koll på premier. I slutändan kan du omvärdera din livförsäkring och finna att det är bättre att ge upp din policy helt och hållet, men det finns alternativ att utforska först.

Håll din livförsäkring

Om du har en stor egendom eller har fortfarande vårdnadshavare, kommer du förmodligen att behålla hela livförsäkringen eller en annan permanent plan. I det här fallet kan du kanske:

Betal premier med ditt kontantvärde. Om du har haft en permanent livförsäkring i många decennier, borde det ha byggt upp betydande kontantvärde, som du kan använda för att betala premier. Tänk på att uttag av kontantvärde minskar beloppet för din dödsförmån om du inte betalar tillbaka det, och om du tar för mycket ditt kontanta värde försvinner din policy. En minskad dödsförmån är dock bättre än ingen dödsförmån.

Betala premie med dina utdelningar. Vissa permanenta livförsäkringar betalar utdelning på investeringarna inom policyn. Du kan också använda dessa för att kompensera dina premier.

Minska policyens ansiktsbelopp. De flesta livförsäkringsbolag kommer att tillåta dig att sänka antalet dödsersättning i utbyte mot lägre premie. Om du sänker ansvarsbeloppet för en permanent livförsäkring, kan din operatör betrakta dig "betald" och låta dig sluta betala premier helt. Du kan också släppa politiska ryttare - tillägg till din grundförsäkring - för att minska dina månatliga kostnader.

" MER: Försäkringspremie definition

Använd en ryttare om du är kvalificerad. Om en handikapp hindrar dig från att arbeta och gör det svårt att betala premier, kan du ha en ryttare som kan hjälpa till. Uppsägning av premium-ryttare gör att du kan sluta betala din faktura men håller dina förmåner på plats, så länge din funktionshinder uppfyller din operatörs regler.

Byt till löptidsförsäkring. I vissa fall kan du avbryta din permanenta livspolitik, ta kontantvärdet (minus eventuella avgifter för avbokning) och använda pengarna för att köpa en terminpolicy. Kom ihåg att termins livförsäkringskurser är billigare än de för permanent livspolitik, men du får bara en dödsförmån om du dör inom den term som omfattas av politiken.

Släppa din policy

Om du har betalat ut dina stora utgifter och dina barn är oberoende, är det möjligt att du inte längre behöver livförsäkring. Det är verkligen en bra bonus för dina mottagare, men om det sätter på din budget kan du överväga att släppa politiken.

Om du har byggt upp kontantvärde i din policy, avbryter - eller "överlämnande" - det kan bli lite mindre smärtsamt. Din agent eller försäkringsbolag kan berätta det aktuella överlämningsvärdet av din policy. Alla pengar du får som kommer från din polis vinster blir skattskyldiga.

Poängen

Har du inte längre ett livförsäkringsbehov? Det finns ingen anledning att hålla en policy gällande, särskilt om det påpekar dig ekonomiskt. Men om du behöver täckning, gör ditt bästa för att hålla din policy. Att köpa en ny senare innebär högre premier, baserat på din äldre ålder.

Även om ditt gamla livförsäkringsbolag accepterar att återinföra din policy, kommer det förmodligen att kräva en ny läkarundersökning och be dig att betala dina missade premier med ränta. Om du är intresserad av att återinföra en förfallit politik, kolla med din agent eller försäkringsbolag, eftersom det ofta finns en tidsgräns för denna funktion.

Permanent livförsäkring är inte billig, men om du vill behålla din policy, fråga din agent eller försäkringsgivare för mer förslag.

Alice Holbrook är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected] . Twitter: @aliceInvestmentmatome .

Bild via iStock.