Vad gör du om du inte kan betala din livförsäkring Premium

När du köper livförsäkring vet du hur mycket livförsäkringen kostar under hela försäkringsperioden. Men senare i livet kan din budget inte ha plats för livförsäkringsräkningen. Premie kan bli obestridligt om du har en fast inkomst eller förlorar ditt jobb.

Med termen livförsäkring, förlorar du allmänt din policy helt om du inte gör de obligatoriska premiebetalningarna. Med permanent politik finns det dock vissa sätt att behålla täckningen även om du inte kan hålla med premier. I slutändan kan du konstatera att det är bättre att ge upp din policy helt och hållet, men det finns alternativ att utforska först.

Håll din täckning

Om du har en stor egendom eller har fortfarande vårdnadshavare, kommer du förmodligen att behålla hela livförsäkringen eller en annan permanent plan. I det här fallet kan du kanske:

Betal premier med ditt kontantvärde. Om du har haft en permanent livförsäkring i många decennier, borde det ha byggt upp betydande kontantvärde, som du kan använda för att betala premier. Tänk på att uttag av kontantvärde minskar beloppet för din dödsförmån om du inte betalar tillbaka det, och om du tar för mycket ditt kontanta värde försvinner din policy. En minskad dödsförmån är dock bättre än ingen dödsförmån.

Betala premie med dina utdelningar. Vissa permanenta livförsäkringar betalar utdelning på investeringarna inom policyn. Du kan också använda dessa för att kompensera dina premier.

Minska policyens ansiktsbelopp. De flesta livförsäkringsbolag kommer att tillåta dig att sänka antalet dödsersättning i utbyte mot lägre premie. Om du sänker ansvarsbeloppet för en permanent livförsäkring, kan din operatör betrakta dig "betald" och låta dig sluta betala premier helt. Du kan också släppa politiska ryttare - tillägg till din grundförsäkring - för att minska dina månatliga kostnader.

Använd en ryttare om du är kvalificerad. Om en handikapp hindrar dig från att arbeta och gör det svårt att betala premier, kan du ha en ryttare som kan hjälpa till. Med avstående av premie kan du sluta betala din faktura men håller dina förmåner på plats, så länge din funktionshinder uppfyller din operatörs regler.

Byt till löptidsförsäkring. I vissa fall kan du avbryta din permanenta politik, ta kontantvärdet (minus eventuella avgifter för avbokning) och använda pengarna för att köpa en terminpolicy. Kom ihåg att termins livförsäkringspremier är billigare än de för permanenta planer, men du får bara en dödsförmån om du dör inom den term som omfattas av policyn.

Släppa din policy

Om du har betalat ut dina stora utgifter och dina barn är oberoende, är det möjligt att du inte längre behöver livförsäkring. Det är verkligen en bra bonus för dina mottagare, men om det sätter på din budget kan du överväga att släppa politiken.

Om du har byggt upp kontantvärde i din policy, avbryter - eller "överlämnande" - det kan bli lite mindre smärtsamt. Din agent eller försäkringsbolag kan berätta det aktuella överlämningsvärdet av din policy. Alla pengar du får som kommer från din polis vinster blir skattskyldiga.

Poängen

Har du inte längre ett livförsäkringsbehov? Det finns ingen anledning att hålla en policy gällande, särskilt om det påpekar dig ekonomiskt. Men om du behöver täckning, gör ditt bästa för att hålla din policy. Att köpa en ny senare innebär högre premier, baserat på din äldre ålder.

Även om din gamla livförsäkringsbolag accepterar att återinföra din policy, kommer företaget troligtvis att behöva en ny läkarundersökning och be dig att betala dina missade premier med ränta. Om du är intresserad av att återinföra en förfallit politik, kolla med din agent eller försäkringsbolag, eftersom det ofta finns en tidsgräns för denna funktion.

Permanent livförsäkring är inte billig, men om du vill behålla din policy, fråga din agent eller försäkringsgivare för mer förslag.

Alice Holbrook är en personalförfattare som täcker försäkring och investerar för Investmentmatome .

Bild via iStock.