3 Skattefelter kan inte pröva att göra |

Pensionen ska vara "de gyllene åren", men göra några skatteplaneringsfel längs vägen och ditt bo på ägg kan bli ett gyllene ägg för regeringen.

Tyvärr blir skatterna inte mindre komplicerade när du går i pension. Faktum är att de blir mer förvirrande. Att lägga till utmaningen är att vår förmåga att fatta tydliga ekonomiska beslut minskar när vi ålder.

[InvestingAnswers Feature: Hur vår åldrande hjärna påverkar våra finansiella beslut]

Här är tre vanliga skattefall som äldre går in i och förslag på hur man undviker dem:

1. Glöm inte att ta eller felberäkna din minsta obligatoriska distribution (MRD)

Generellt är avtalet med pensionskonton att du inte kan röra pengarna förrän du är gammal nog att gå i pension (vanligtvis ålder 59½). Röra vid det tidigare än det kommer vanligen med ett stort straff från IRS.

Många når ålder 59½ och vill inte börja ta ut pengar från sina pensionskonton. Kanske är de inte redo att gå i pension eller de vill inte bränna sig genom pengarna. Vanligtvis är det bra, men ibland glömmer folk att deras konton har minsta möjliga distribution.

En MRD tvingar dig i praktiken till pensionering, eftersom det kräver att du börjar ta ut pengar från din pensionskonto vid 70 års ålder. Regeringen verkställer MRD för att samla skatter. (Och att MRD-skattesatsen är vanligen densamma som din inkomstskattesats.)

Det finns dock två stora undantag från MRD-regeln. En är Roth IRA, som inte har en MRD bifogad. Den andra är att du inte behöver ta uttag om du fortfarande arbetar.

MRD-regler är komplicerade, men de viktiga sakerna att komma ihåg är att du måste se till att du tar dina utdelningar, och du måste ta Den rätta beloppet annars kommer IRS att debitera 50% straff på den del av uttag du inte tog. IRS Publication 590 hjälper dig att beräkna rätt MRD-belopp, men din finansinstitut borde kunna göra det för dig.

För det mesta beräknar du hur mycket du måste dra tillbaka baserat på allas satsning på hur länge du och din mottagare kommer att leva. De tre livslängds tabellerna som kan användas är:

• Tabell för gemensamt och sista överlevnad - För ägare vars enda förmånstagare är en make som är 10 år yngre eller mer.
• Uniform Lifetime Table - För ägare som inte listar en maka som stödmottagare eller vars enda förmånstagare är en make mindre än 10 år yngre.
• Enkelt livslängdstabell - För mottagare.

Så vad är fallgropen? Många pensionärer är inte informerade om MRD, vilket slutar kosta dem 50% av tillbakadragandet varje år de saknar det. Var noga med att förstå hur din finansinstitut beräknar din distribution.

2. Glöm inte att planera för skatter på din sociala trygghet Inkomst

En av de vanligaste frågorna som pensionärer har är om sociala förmåner är skattepliktiga. Det enkla svaret på den här frågan är "kanske".

Det första steget är att titta på de fördelar du fick under kalenderåret, som visas på formuläret SSA-1099 du mottar från regeringen.

Använd det för att beräkna din sammanlagda inkomst:

Kombinerade inkomster = Justerad bruttoinkomst + obeskattat ränta + ½ av sociala förmåner

Om du skickar en individuell avkastning och din sammanlagda inkomst är mellan $ 25.000 och $ 34.000 ($ 32.000 till $ 44,000 för joint filers) är upp till 50% av din sociala trygghet inkomst beskattningsbar. Om din sammanlagda inkomst är över $ 34,000 ($ 44,000 för joint filers) är upp till 85% av dina förmåner skattskyldiga. Om du är gift och fil separat avkastning är 85% av din sociala trygghet inkomst troligen skattepliktig. Du kan hitta mer information om hur du beräknar hur mycket av dina sociala trygghetsförmåner är skattepliktiga här.

I allmänhet, om din enda inkomst under året var socialförsäkring, är ingen av det sannolikt skattepliktig. Men om du får någon annan inkomst - även om denna inkomst normalt inte är skattskyldig - kan det leda till att vissa sociala förmåner beskattas.

# -ad_banner_2 - # 3. Blåseri fastighetsplanering

Fastighetsplanering kan vara komplex och skrämmande, särskilt om du har en anständig nettoförmögenhet. Men om du blåser av det kan du kosta dina arvingar tusentals dollar eller lämna dem en skatträkning som kan tvinga dem att sälja de mycket saker du vill ha dem att ha mest ut när du är borta. Därför är det viktigt att anställa en professionell fastighetsplanerare.

[InvestingAnswers Feature: Minska din federala fastighetsskatt med dessa 4 kraftfulla fastighetsplaneringsverktyg]

En viktig uppgift som din fastighetsplanerare ska hantera är att se till att du utser mottagare för dina tillgångar. Allmänt, när du dör, kan alla dina tillgångar övergå till din make utan beskattning. Men för att undvika probate, skapa en vilja och en förtroende som klart anger vad du vill göra med dina innehav. Du kan rädda dina arvingar hundratusentals dollar och skydda välskötta tillgångar eller arvingar bara genom att skapa en vilja och förtroende, samt att utse (och regelbundet granska) stödmottagare på din pensionskonto, livförsäkringar och andra finansiella tillgångar.

Här är några förslag som kan hjälpa dig att undvika dessa skattefall:

Konsolidera de gamla kontona

Först, om du inte arbetar längre, konsolidera dina gamla 401 (k) konton till IRA. Att lämna en 401 (k) eller annan pensionsplan hos ditt gamla företag är onödigt. När det är dags att börja leva av dessa medel är det faktiskt svårare att ta pengar ut ur 401 (k) än att ta ut pengar från en IRA. Att rulla en 401 (k) över i en IRA är en enkel process och är vanligtvis inte skattepliktig.

[InvestingAnswers Feature: Rullande över din 401 (k) plan i 5 enkla steg]

Annuitera din IRA

Om du gillar idén om garanterad inkomst för livet, kanske du vill göra din IRA till en livränta. Här ser din finansinstitut på din livslängd och beräknar en månadsbetalning som teoretiskt ser till att du inte kommer att överleva pengarna på kontot.

Ju längre den garanterade utbetalningen är, desto lägre blir den månatliga utbetalningen - det är därför du kan också instruera din finansinstitut att annuitera din IRA under en viss tidsperiod.

Sätt något åt ​​sidan för skatter i Pensionering

Många människor antar att det inte är nödvändigt att betala skatt utan att ha ett jobb. Detta är fallet som seniorer träder ihop med sina pensionskonton, eftersom de inte inser att skatter beror på utdelningen eller på deras sociala försäkringsinkomster.

När du börjar ta utdelningar, ska du få en 1099-R som visar beloppet. Lägg till några pengar för att betala för skatterna på dessa utdelningar - vanligtvis beskattas de till vanliga inkomstskattesatser.

Investeringssvaret: Tyvärr, när det gäller finansiell planering kan pensionen faktiskt göra saker mer komplicerade. Precis som någonting i livet kan planering i förväg rädda huvudvärk och i detta fall hundratusentals dollar. Kostnaden för att undvika dessa fallgropar är liten, men besparingarna kan vara väsentliga för dig och din familj.

Att anställa en professionell skatteförberedare och / eller fastighetsplanerare kan hjälpa till att säkerställa att du har täckt alla dina baser. För att vara säker på att du anställer en bra, läs "10 enkla sätt att upptäcka en skattebedrägeri".