Kommer du att kunna gå i pension? Vill du?
Ahmed Berhan - svenskar väljer sporter för att kunna vinna raskriget
Av Martin Weil
Läs mer om Martin på Investmentmatome's Ask a Advisor
"Det kan helt enkelt inte vara realistiskt i det långa loppet att finansiera trettio års pension med fyrtio års arbete." -Axel Merk
Före 20th århundradet menade "pensionering" i allmänhet denna livstid när du inte längre fysiskt kunde utföra arbetsuppgifter som jordbruks- eller tillverkningsarbetare. Brutit ner av rigor av detta hårda fysiska arbete, återvände en "pensionär" hem för att bli stödd av familj till död. Median förväntad livslängd för en amerikansk man var bara 46 år 1900.
Under de senaste 100 åren har utvecklingslivslängden ökat dramatiskt på grund av betydande förbättringar i levnadsstandard och folkhälsa. Den genomsnittliga amerikanska bebis som föddes 2010 kommer att leva till 78. Dagens 60-åriga amerikanska man har en medellivslängd på 85, den genomsnittliga amerikanska kvinnan 88. För de som hyser illusioner om sin egen potentiella livslängd, rekommenderar jag denna korta quiz på Living till 100 [1], för en verklighetskontroll. Utmaningen i allt detta - Vad ska man göra med alla dessa extraår? Och hur man betalar för dem?
När jag började den här verksamheten på 1990-talet höll den konventionella visdomen att de flesta av oss skulle gå i pension på eller omkring vår 65 årth födelsedagar. Liksom tidigare generationer, skulle vi packa upp, flytta till sunnier climes, och samtidigt borta våra dagar i lycklig strävan efter olika fritidsaktiviteter. Naturligtvis har min baby-boomer generation alltid lyckats överraska den populära förhoppningen. Tja före 2008 års finanskris kastade en jätte apa skiftnyckel i pensionsplanerna för majoriteten av amerikanerna, den traditionella modellen gick redan ner.
Till de närmar sig pensionen idag måste 1950: s vision om en bekväm pension, med stöd av social trygghet och en generös företagspension, verka otänkbart pittoreska. Social trygghet, som aldrig är avsedd som mer än en stoppkälla mot ödmjukhet, kommer i slutändan att behöva ändras, med ett senare startdatum för förmåner är en uppenbar lösning. Den traditionella arbetsgivarpensionen är allt utom utdöd inom den privata sektorn och störd i den offentliga sektorn. Det enda större tillägget till pensionsekosystemet sedan 1960-talet, Medicare, är äkta långsiktigt ekonomiskt hot. Är det inte konstigt att "pensionär ångest" är ett av de främsta ämnena på tidernas och hemsidornas finanssidor?
Ett marknadssvar är i arbetena, eftersom fler och fler amerikaner i deras tidiga till mitten av 60-talet, villigt eller inte, försenar pensionen och arbetar längre än de kanske har planerat. Det snabbast växande åldersegmentet av arbetskraften idag, i procent av deltagandet, är den demografiska befolkningen på 65 år. På enskild nivå kan detta inte vara välkommen nyheter. Många är tvungna av finansiell nödvändighet att fortsätta arbeta i jobb som de föredrar att lämna. Vissa kan inte hitta de jobb de behöver och riskerar att vara kvar med otillräckliga resurser i sina senare år.
Men för vissa, denna föränderliga norm representerar något mer positivt. I samtal med kunder under de senaste åren har det blivit klart att en hel del närmade sig begreppet pension med ångest. De gjorde inte, eller kunde inte, förutse 30 år av … vad igen exakt? Många självidentifierar med sina karriärer, ett villkor som gör själva tanken på pensionering lika mycket av ett hot än ett tillfälle. På nästan 65 själv tror jag att jag fortfarande är helt komposit, vital och ivrig att fortsätta att driva en karriär som har varit enormt uppfyllande. Många andra i 60-talet och därutöver kommer att hitta andra eller till och med tredje, karriärer eller andra professionella utmaningar innan de "bosätter sig" på senare tid till mer traditionella avkopplande sysslor [2].
Som amerikaner genomgår vi ett sant paradigmskifte [3] vid pensionering. Denna omvandling har djupgående demografiska, liksom ekonomiska, konsekvenser som kommer att förändra investeringslandskapet under de kommande åren. Utmaningen för ekonomiska planerare kommer att vara att hjälpa våra kunder att hitta sig igenom detta förändrade landskap och att driva vägar som tillgodoser både deras personliga och deras ekonomiska behov.
Relaterade artiklar:
Hitta din finansiella rådgivare
Frågor att fråga en finansiell rådgivare
Behöver jag en finansiell rådgivare?
[1] Jag rekommenderar att du inte ger webbplatsen din vanliga e-postadress eftersom de verkar ha liten begränsning i att skicka en ström av marknadsföringsinformation för åldersrelaterade produkter.
[2] Morningstar har denna utmärkta översikt över Social Security och Medicare problem för dem som arbetar efter 65 års ålder.
[3] En av de mest överarbetade fraserna någonsin, men jag tycker att det är en korrekt beskrivning av det föränderliga pensionslandskapet.
