Fråga experten: Ska du fortfarande bidra till en underpresterande 401 (k)?

What is a 401(k)?

Varje vecka svarar en av våra investerande experter en läsares fråga i vår InvestingAnswers Ask The Expert-kolumn. Det är en del av vårt uppdrag att hjälpa konsumenterna att bygga och skydda sin rikedom genom utbildning. Om du vill att vi ska svara på en av dina frågor, maila oss på redaktö[email protected] och inkludera "Investera Q & A" i ämnesraden. (Obs! Vi svarar inte på förfrågningar om aktieplockningar.)

Känner du någon som är yngre än 40 som arbetar för ett privat företag och kan räkna med pension när de går i pension? Förmodligen inte.

Endast statliga arbetsgivare och ett minskande antal stora arbetsgivare erbjuder fortfarande pensioner, och även de programmen kanske inte är mycket längre. Enkelt uttryckt har många företag funnit att det är mycket billigare att ge tillgång till 401 (k) planer (så kallade avgiftsbestämda) i stället för pensionsplaner (förmånsbestämd). Ändå är många 401 (k) planer mindre än idealiska, som läsaren noterar i dagens Q & A-kolumn.

Fråga: Jag är inte nöjd med min arbetsgivares 401 (k) fonder - de lagrar de stora indexerna. Ska jag inte bidra till programmet?

- Philip, St Paul, Minn.

Investeringssvaret: Jag ser varifrån du kommer, Philip, men svaret är att du förmodligen borde bidra av flera skäl. Tanken här är att även en mindre än idealisk uppsättning investeringsalternativ kommer att ge dig bättre chans att bygga ett fastnätsnästägg än om du inte gör någonting alls.

Jag kommer att ta upp din oro över ömsesidig fondernas prestanda på bara en minut. Men för att börja med, överväga det faktum att många 401 (k) planer kommer med en extra bonus: Vissa arbetsgivare matchar några av de pengar du bidrar med. Så, till exempel, lägger du 6% av lönesatsen i din 401 (k), och din arbetsgivare återgår genom att lägga ytterligare 6% i din pensionsplan. Nu är det gratis pengar - med 100% avkastning. Vem gillar inte det? Bottom line: Om ditt företag erbjuder ett 401 (k) matchande bidrag, skulle du vara klokt att delta i planen och dra full nytta av det.

Det är svårt att överdriva vikten av dessa planer. En annan stor fördel här är att de är skatteförskjutna. Det betyder att du skyddar en del av din inkomst från skatter medan du är i dina högst tjänade år.

[InvestingAnswers Feature: 5 frågor för att hitta den perfekta ömsesidiga fonden]

Låt oss säga att du är i 28% skattefäste (vilket kan vara närmare 35% när du tar hänsyn till de inkomstskatter som tas ut i många stater). Och låt oss säga att du så småningom tar ut dessa medel i pension och tjänar mindre och är i 15% skattefästet. Skillnaden mellan dina nuvarande och framtida skattesatser är hur mycket vinst du gör på din 401 (k) - även om pengarna försvinner den bredare marknaden.

Tänk också på 401 (k) planer som en form av tvångsbesparingar. Att lägga pengarna åt sidan nu och låta det växa i flera år framöver, kommer att skapa ett mycket större pensioneringsnästägg än om du helt enkelt spenderade pengarna varje år. För en enkel förklaring om hur kraften i sammansättning kan fungera för dig, läs den här artikeln.

För att komma tillbaka till de försvagade fonderna är det viktigt att veta att tidigare fondutveckling inte nödvändigtvis är en prognos för framtida vinster. Många medel försvinner de stora indexerna när deras specifika tillgångsfokus (till exempel småkapital eller utländska aktier) har varit ofördelaktigt nyligen. Och på aktiemarknaden kan en sektor eller tillgångsklass som underpresterar den bredare marknaden förra året enkelt överträffa marknaden i framtiden.

Fråga dig själv: Hur jämför dessa medel med sin peer-grupp? Om du till exempel erbjuds en småkapitalfond som gör sämre än andra småkapitalfonder år efter år, borde det vara ett problem. Ofta hittar du fondförvaltaren som övervakar denna fond har just ersatts. (Resultatet tas allvarligt av fondbolagen.) Gå till webbplatser som Morningstar.com för information om förvaltningsändringar i nyckelfonder.

Kanske är fondalternativen inte korrelerade med de typer av investeringar du vill ha. Till exempel kanske du vill ha en fond som fokuserar på värdeaktier, och om en värdeorienterad ömsesidig fond inte är ett alternativ, har du ett legitimt nötkött.

[InvestingAnswers Feature: Hitta de bästa målen-fondens fond för Pensionering]

Här är vad du ska göra: Fråga din personalansvarig om dessa frågor. Kom ihåg att det är rätt.

Varför har dessa fonder valnat marknaden?
Representerar dessa medel tillräckligt för alla tillgångsklasser längs investeringsspektrumet?
Är de administrativa avgifterna som planhanteraren laddar, rimliga, eller är de en av anledningarna till att 401 (k) sämre slår marknaden? > Dina frågor kan visa sig vara till hjälp för personerna i HR, som kanske inte har varit fullt medvetna om den senaste underperformansen. Det är mer än troligt att om du har problem så gör andra. Din HR-representant kan nå ut till den externa organisationen (känd som en planadministratör) som faktiskt övervakar förvaltningen av din 401 (k) och diskutera de olika fondalternativen.

Läs mer av våra InvestingAnswer Q & A-svar:

The Quirky och brutala ursprung i villkoren "Bear" och "Bull"