Kreditkort Secrets du har aldrig känt-men bör

Loopholes, fallacies och avgifter-Oh my! Du kanske tror att du vet din väg runt de kreditkort du använder, men det finns alltid mer att veta. Kreditkortshemligheter, till skillnad från Da Vinci-koder eller hemliga menyer, kan få långtgående konsekvenser för ditt liv. Att veta dessa tricks i handeln kan spara din kreditpoäng, lösa in dig från en högre ränta eller på annat sätt hjälpa dig spara pengar. Så låt oss ta med dem till dagens ljus.

1. Vad graceperioden verkligen betyder

Låt oss säga att du tar ut en $ 900-bärbar dator till ditt kort, betalar 100 USD före förfallodagen och betalar sedan resten av två dagar efter förfallodagen. Du debiteras inte ränta för bara två dagar - räntan kan gå tillbaka till inköpsdatumet. Enkelt sagt, en grace period avstår intresse för ditt köp så länge du betalar din faktura i sin helhet inom sin tidsram. Den tidsramen brukade vara en månad men dessa dagar krymper de till 25 dagar eller mindre. Så kom ihåg: Du betalar i tid, du har den nådperioden. Du betalar sent, det är som om det aldrig var där.

" MER: Så här läser du ditt kreditkortsutlåtande

2. Den "fasta" räntefel

Du gick med på ett kort med fast ränta, och du skulle anta att det kommer att förbli en "fast" ränta. Nej, det är inte fallet. Du får en fast ränta över alla avgifter till ditt kort under den angivna tidsperioden som anges i villkoren, men emittenten kan besluta att höja räntan efter en sådan period. Du kan faktiskt ha en introduktionsränta i sex månader eller det första året. I vilket fall som helst kommer nyheten av ökningen oftast att uppstå i form av ett tunt, vitt kuvert i posten.

3. Satshöjningsfrekvensen

Enligt kreditkortskyddslagen från 2009 måste kreditkortsföretaget anmäla dig till en ändring av din räntesats 45 dagar innan räntehöjningen inträffar. Men läs det noggrant. Du kan fortfarande debiteras med start 15^th dagen efter att ha anmälts om höjningen av höjningen - eftersom du inte kommer att debiteras förrän 45-dagarsmarkören har passerat. Detta smutthål ger dig mindre tid att förbereda förändringen än du tror.

4. Illusionen av "no limit" -kort

Uppladdning av $ 6000 på ett kreditkort utan kreditkort kan fungera bra - tills du inser att det finns en månadsgräns på $ 5 000 på ditt konto. Inga begränsningskort är verkligen "inga förinställda gränsvärden" -kort, vilket innebär att gränsen är baserad på dina egna utgifter.

5. Sen en gång betala två gånger

Du är sen. Förfallodagen har gått, och som du kan förvänta dig måste du betala en engångsavgift, $ 35 vanligtvis. Men vad händer om du är 60 dagar sen? Tyvärr blir det värre. Du är nu i den andra faktureringsperioden sedan avgiften och en straffränta kan nu sättas på ditt kort. Det innebär att du betalar en högre ränta på ditt befintliga saldo och på nya avgifter. Hastigheten? Många stora banker har det vid 29,99% april. Aj.

Det finns dock en väg ut ur kaninhålet. Om du betalar dina minimi i tid och i sin helhet i sex på varandra följande månader, måste borgenären tillåta dig att återgå till den ursprungliga räntan.

6. Din förhandlingskraft

På de mer positiva hemligheterna, du kan argumentera för att hålla din ränta vad det är. Kreditkort är en konkurrensutsatt marknad och din utgivare vill inte förlora dig helt plötsligt. Med det sagt, även om du slutar förlora och takten ökar kan du stänga ditt kort. Vad kreditkortsföretaget inte kan göra är efterfrågesättning i sin helhet med kort varsel - CARD Act skyddar dig och låter dig upprätthålla en betalningsplan på upp till 5 år till ursprungspriset.

7. Du kan undvika effekten av sena betalningar på din kreditpoäng

Kreditrapporteringsbyråer kan inte rapportera försenad betalning förrän det har varit fullt 30 dagar före avgiften för en avgift, enligt riktlinjerna för kreditrapporteringsbyrån. Även om emittenten straffar dig med en sen avgift, kan du spara din kreditrapport om du betalar hela fakturan inom de 30 dagarna.

8. Du kan bestrida misstag

Enligt lagen om rättvis kreditfaktura (FCBA) har du rätt att söka återbetalning eller få ett meddelande korrigerat för en kostnad av $ 50 som gjorts inom 100 mil från dig som har ett faktureringsfel. Dessa kan innehålla följande: Aldrig få ditt paket, ha felaktiga uppgifter om avgiften eller ta emot varor som du inte frågade. Du måste försöka kontakta säljaren först, men om det misslyckas kan kreditkortsföretaget komma in. Eller så kan du även överklaga med Consumer Financial Protection Bureau.

9. Du kan snabba betalningsbehandlingen

Om du befinner dig när du stänger den med en räknings förfallodag, gå direkt till din bankkontor och betala kreditkorträkningen där. Detta kommer att säkerställa att betalningen krediteras samma dag. Detsamma gäller för detaljhandelskort i sina butiker.

Slutord

Ta dessa hemligheter med dig på din strävan efter bättre kredit och bortom. Att kämpa mot en felaktig avgift eller en högre ränta behöver inte ange när du känner till dina rättigheter och kreditkortsföretagets gränser.

Kreditkort med låsbild via Shutterstock