Har "The Talk" om pengar med dina föräldrar redan

När du var ung, kan dina föräldrar ha satt dig ner för att prata om "fåglarna och binarna." Nu är det dags att vända borden och ta itu med ett annat obekväma ämne: deras ekonomi.

Sådana konversationer markerar en omvändelse i den traditionella föräldra-barn dynamiken, och kan också vara belägen med oro över självständighet, förtroende och dödlighet. Som ett resultat händer dessa samtal inte alls, och en uppfattad bristande brådska är att skylla, enligt en 2018-undersökning som genomfördes av Wells Fargo.

Ungefär en tredjedel av föräldrarna över 60 år säger att de aldrig har diskuterat senare livsbehov med familjen, inklusive arvsplaner, mottagare, viktiga dokument eller utsedda representanter, enligt undersökningen. Samtidigt oroar vuxna barn att sådana konversationer kommer att orsaka konflikter eller få det att verka som om de är efter sina föräldrars pengar.

Så skrämmande som det kan tyckas är det viktigt att ha "prat" om ekonomi med dina föräldrar för att skydda dem mot bedrägerier och äldremissbruk, vilket kostar amerikaner mer än 36 miljarder dollar varje år, enligt finansiella tjänster företaget True Link Financial. Dessa konversationer säkerställer också att en snabbplan finns på plats i händelse av funktionshinder och att det inte finns några överraskningar efter att dina föräldrar dör, säger Ron Long, chef för lagstiftningsfrågor och äldre klientinitiativ vid Wells Fargo Advisors.

Dessa fyra tips kan öppna kommunikationslinjer.

1. Börja med en konversation

När är det bra att sätta dina föräldrar ner för ett svårt samtal om deras ekonomiska välbefinnande, planer för framtiden och viktiga juridiska och finansiella dokument som en testamente, fullmakt eller hälsovårdsdirektiv? Den tolfte av aldrig, för de flesta barn.

Vänta inte på tragedi att slå till. En studie av Ameriprise Financial fann att en livsförändrande incident var utlösaren för 90% av barnen som faktiskt hade diskuterat fastighetsplanering med sina föräldrar.

»Obefintlig med fastighetsplanering? Se vår 7-stegs checklista

Istället skära ut tid för ett familjemöte - kanske på Mors dag, Faders dag eller fredagen efter Thanksgiving - när alla barn är närvarande rekommenderar Long till. "Det är ett bra sätt att få konversationen igång och då kan du göra en uppdatering eller uppdatera vägen."

Den första konversationen ska fungera som dörröppnare. Det finns viktiga beslut på spel - som kan förändras över tiden med dina föräldrars psykiska eller fysiska hälsa - så förvänta dig inte en en-och-en-konversation.

2. Börja med grunderna

Att prata om pengar inspirerar reaktioner som sträcker sig från hemlighet till rättvisa. Även om dina föräldrar inte är särskilt prickiga om att diskutera sin ekonomi är det klokt att lätta in i sådana samtal.

Långt säger att en strategi som är "väldigt hjälpsam" närmar sig diskussioner ur ett gruppplaneringsperspektiv - dela med sig av de slutförda målen du överväger och frågar dina föräldrar om deras. "Kom ihåg att det här är ämnen som många äldre människor håller nära sina hjärtan", säger han.

Var känslig när du startar den första konversationen. Tänk mindre fråga (hur mycket pengar står på spel och vem får vad?) Och mer samarbete (utbyta information om var konton hålls eller vem har fullmakt).

3. Broach seriösa ämnen

När du har upprättat en rapport, ta itu med ämnen som gör att du eller dina föräldrar obekväma, inklusive moros (begravningsarrangemang eller sjunkande hälsa) och de farliga (finansiella bedrägerier som riktar sig till seniorer som kan torka ut sina besparingar).

Låt inte utsikterna till en obekväm konversation nu skapa större huvudvärk i framtiden. Sträva efter denna balans: konfrontera verkligheten utan att infantilisera eller förolämpa dina föräldrar. Ett dåligt sätt att hantera? Stänger av framtida konversationer när samtalen är spända. Ett bättre sätt att hantera? Involvera andra familjemedlemmar för att underlätta diskussionen eller arbeta med en finansiell rådgivare för att hantera svårare ämnen. (Här är några tips om hur du väljer en finansiell rådgivare.)

4. Lämna dom på dörren

Samtal med dina föräldrar kan avslöja väldigt olika åsikter om hur man hanterar ekonomin. Du ber dem att dela med känslig information; lova en dom utan zon.

På grund av förekomsten av ekonomiskt missbruk - beräknas en av fem äldre ha blivit påverkad - uppmanar dina föräldrar att flagga potentiella bedrägerier. Undvik att skämma dem för oanmälda ekonomiska beslut eller att bli offer för bedrägeri. I stället fokusera på förebyggande, via rutinmässig kommunikation om ekonomi och att hålla dokumenten korrekt och aktuellt. Här är några ytterligare steg för att hjälpa dina föräldrar att skydda sina pengar.