Hur man väljer rätt studentlån till dig

När högskolans kostnader stiger, tar fler elever ut lån för att hjälpa till att betala för skolan. Av dem som utexaminerades från college 2013 hade 69% studielån, med ett genomsnittligt skuldbelopp på 28 400 USD per elev, enligt Institute for College Access & Success. Vid en av fem skolor var beloppet minst 10% högre.

Att gripa med betydande skuld när du går in i den verkliga världen ställer ekonomiska utmaningar, särskilt om du har problem med att hitta ett bra betalande jobb efter examen. Detta gör det viktigt att låna bara vad du behöver och välja de bästa lånen för din situation. Studielånsprocessen kan verka överväldigande först, så använd den här guiden för att bättre förstå hur det fungerar och att bli bekant med de typer av lån som finns tillgängliga.

Studielånsansökan

Börja med att fylla i den fria ansökan om federal studenthjälp (FAFSA), tillgänglig online på fafsa.ed.gov. Du måste slutföra det varje år för att vara berättigad till federala lån, bidrag och stipendier.

Regeringen skickar en kopia av din FAFSA till de skolor du ansöker om. Skolans finansiellt stödkontor bestämmer ditt hjälppaket och skickar dig ett ekonomiskt stödbrev.

Jodi Okun, ägare till College Financial Aid Advisors, säger att detta brev har två avsnitt: en för gåvahjälp, som innehåller gratis bidrag och stipendier (vilka studenter inte bör sänkas) och en för lån.

Du får erbjudas ett eller flera federala lån, men du behöver inte ta på dem alla om du inte behöver. "Du kommer att få godkänna eller neka något av stödet på prisbrevet", säger Vicki Hendrickson, finansdirektör vid University of Tulsa.

Att låna på ett ansvarsfullt sätt "titta på de lägsta alternativen först och maximera bidrag, stipendier, familjebidrag, statligt stöd eller institutionellt stöd", säger Hendrickson.

Överväg att acceptera federala arbetsstudie- eller undervisningsplaner, om det är tillgängligt. Nästa, gå för några federala lån som erbjuds. Om de kombinerade alternativen inte täcker alla kostnader, följ sedan kreditbaserade lån. Vi kommer att gå in mer i detalj på lånetyper nedan.

Om du erbjöds federala lån och vill acceptera dem, måste du aktivera dem online, säger Okun. Då kommer du att underteckna en mervärdeskonto som anger lånens villkor och slutföra en kort online lånrådgivningssession. Regeringen skickar sedan pengarna till din högskola, som i sin tur skickar den vidare till dig. Men om du har en kredit från ett lån på din skolräkning, vilket betyder att du accepterat fler lån än vad som behövdes för undervisning, kan du få en återbetalning och använda den för levnadskostnader, säger Okun.

För mycket jargong? Kolla in vår webbplats Finansvillkor för studenter.

Typer av federala lån

Federal lån har fasta räntor som normalt är lägre än privata lån. Samtliga, utom för PLUS-lån, har begränsningar för det belopp du kan låna varje år.

• Federal Perkins lån: Subsidierade lån med låga räntor är endast avsedda för studenter med stort ekonomiskt behov. Inte alla skolor erbjuder dem. Ränta debiteras inte medan du är i skolan minst halvtid och det finns en grace period på nio månader efter att du lämnar skolan innan du måste börja betala av dem.
• Direkta subventionerade lån (eller subventionerade Staffordlån): För studenter med påvisat ekonomiskt behov. Ränta debiteras inte medan du är i skolan eller under uppsägningsperioder, och betalningar är inte nödvändiga förrän efter examen.
• Direkt ounderskridna lån (eller Unsubsidized Stafford Lån): Inte baserat på ekonomiskt behov din skola bestämmer hur mycket du kan låna genom factoring i något annat ekonomiskt stöd och närvaro kostnader. Ränta debiteras och läggs till huvudmannen, eller det utbetalade beloppet för ditt lån, hela tiden - även under skol- och uppskjutningsperioder. Du kan skjuta upp räntebetalningar till examen.
• Direkt PLUS-lån: Kreditbaserade, icke-subventionerade lån för akademiker eller professionella studenter (kallade Grad PLUS-lån) och föräldrar till beroende akademiker (kallad Parent PLUS-lån) som behöver mer pengar än de kan få genom federala lån. Räntorna är högre och det finns ingen lånegräns.

Val av privata lån

När federalt stöd och familjebidrag kombineras inte täcker allt, tar en liten andel studenter ut privata lån för att fylla i luckorna. Experter rekommenderar att du använder lönekalkylatorer (som de på studentloans.gov) för att bestämma exakt hur mycket du behöver och hur din återbetalningsplan kommer att se ut.

Medan studenter kan välja någon privat långivare, säger Hendrickson, vissa skolor ger en föredragen långivare lista. Hon tillägger att de flesta student låntagare behöver ansöka med en cosigner eftersom de saknar kredit. Detta gynnar dig faktiskt. “En kvalificerad cosigner kan påskynda ansökningsförfarandet och ge låntagaren en bättre chans till godkännande och bidra till att sänka räntan, säger hon.

När man jämför privata lån bör eleverna överväga många faktorer, inklusive avgifter, räntor och villkor, säger Andrew Hopkins, vice vd för Discover Student Loans. Vissa långivare tar ut startavgifter och räntesatser för privata lån är inte fasta eftersom de är för federala lån, tillägger han.

Hopkins rekommenderar även att titta på antalet och antalet månatliga betalningar eftersom de kommer att påverka den totala kostnaden för ditt lån.Ta reda på om du får betala tillbaka lån medan du är i skolan. gör det kan minska kostnaden för lånet.

Hendrickson säger att låntagare också bör jämföra krav på behörighet, eftersom vissa privata lån kräver att du går i skolan en viss mängd timmar eller gör vissa betyg. Hon rekommenderar också att man letar efter räntesatser och lär sig om återbetalningsalternativ.

Studielån kan vara komplicerat, men att lära sig hur processen fungerar och vilka lån som är idealiska för dig är ett litet pris för att betala för en ovärderlig högskolupplevelse.

Denna artikel skrevs av Investmentmatome och publicerades ursprungligen den USA idag .

Emily Starbuck Crone är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected] . Twitter: @emstarbuck .

Bild via iStock.