Hur det fungerar (Exempel):

En man som har skapat en vilja kallas testatorn; en kvinna heter en testarix. Men testatorn används ofta för båda könen.

När testatorn dör, administrerar exekutören, som heter i testamentet, fördelningen av boet till mottagarna (en mottagare är någon person eller organisation som tar emot tillgångarna efter testatorns död). Exekutörens jobb inkluderar också att betala alla räkningar och skatter som är skyldiga av boet samt lokalisera och skydda tillgångarna tills de distribueras. En exekutör mottar ofta betalning för hans eller hennes tjänster, och betalningen varierar från stat till stat.

Domstolsförfaranden, kallad probate, krävs ofta för att juridiskt överföra tillgångar från en testator till mottagare, eftersom testatorn inte är längre runt för att underteckna handlingar och andra dokument som behövs för att faktiskt överföra tillgångarna. I probate måste en domare validera viljan och sedan utfärda en domstolsordning för att fördela tillgångarna. Probeprocessen kan variera från sex månader till två år eller mer och kan kosta från 4% till över 9% av boetets bruttovärde, beroende på lagen i testatorns hemstat. Allt i en testamente blir offentligt rekord efter det att det är provat.

Många väljer att skapa förtroende i ett försök att förhindra att gården går igenom probatprocessen. I allmänhet överför testören sina tillgångar till ett förtroende medan de lever, och förtroendet, som vanligtvis kontrolleras av testatorn, utpekar mottagarna. Detta undviker ofta behovet av probate och kan även minska fastighetsskatten under vissa omständigheter. Det finns många typer av förtroende och förtroende strukturer, och en professionell fastighetsplanerare bör konsulteras när man överväger detta alternativ. Även om ett stort antal personer anlitar en advokat för att utarbeta en testamente, kommer många stater (även om inte alla stater) också känner igen holografiska testamente, som helt enkelt skapas i testatorns egen handstil på en vanlig papper (holografiska testamente är oftare ifrågasatta).

En testator kan när som helst ändra en vilja, av någon anledning, och bör behålla den ursprungliga kopian av testamentet på ett säkert ställe. En exekvering ska också ges till exekutören. Det finns en del kontroverser om huruvida bankerna kan försegla en kassaskåp efter en hyresgästs död, så rådfråga en professionell om lagring av detta viktiga dokument.

Om man inte har en vilja före döden, är statens intestatföljd regler bestämmer hur en persons tillgångar fördelas. Dessa regler varierar beroende på stat. Normalt mottar en persons make och barn boendet först, sedan medlemmar av en förlängd familj. Om det inte finns några efterlevande familjemedlemmar kan gården övergå till staten.

Varför det är fråga om:

En testamente är centralt för en persons boendeplanering. I de flesta fall skapar människor testamente för att skydda de tillgångar som de har arbetat hårt för och för att säkerställa att de överförs till lämpliga individer eller organisationer.

Det är viktigt att hålla en testning uppdaterad eftersom livshändelser, som äktenskap, skilsmässor, dödsfall, separationer, flyttning, betydande förändringar i tillgångar eller barns födelse kommer ofta att förändra en testators behov eller önskemål. Det är också viktigt att notera att titlar på tillgångar (gemensam hyra, gemensam hyra med rätt till överlevnad etc.) ofta påverkar hur tillgångar överförs, liksom förekomsten av företag, internationellt förvaltade tillgångar, livspartners, ex-makar och blandade familjer.

Fastighetsplanering är ett komplext ämne och det är särskilt viktigt att konsultera en fastighetsplaneringsspecialist när man överväger hur man fördelar tillgångarna efter döden.