NASD-regeln
The Rules of NASCAR Racing - EXPLAINED!
Innehållsförteckning:
- NASD-regeln 2790 Definition och exempel | . Regeln kallas nu bara regel 2790, eftersom NASD blev FINRA 2007.
- John har en klient, Jane Smith, som dör för att få händerna på några XYZ-aktier. Hon ringer till John och frågar om han kan göra något för att få några aktier för henne. John råkar vara den gamla college kamraten för investeringsbanken som ansvarar för börsintroduktionen, och den gamla rumskamraten erbjuder att låta John köpa 5000 aktier i börsintroduktionen, vilket sannolikt kommer att fördubblas på den första handelsdagen.
- Det är viktigt att notera att regel 2790 inte är tillämplig till värdepappersbaserade värdepapper, biverkningar och vissa andra värdepapper.
NASD-regeln 2790 Definition och exempel |. Regeln kallas nu bara regel 2790, eftersom NASD blev FINRA 2007.
Hur det fungerar (Exempel):
Låt oss säga att John Doe är en finansiell rådgivare. Företaget XYZ håller på att bli offentligt, och alla vill ha aktierna.
John har en klient, Jane Smith, som dör för att få händerna på några XYZ-aktier. Hon ringer till John och frågar om han kan göra något för att få några aktier för henne. John råkar vara den gamla college kamraten för investeringsbanken som ansvarar för börsintroduktionen, och den gamla rumskamraten erbjuder att låta John köpa 5000 aktier i börsintroduktionen, vilket sannolikt kommer att fördubblas på den första handelsdagen.
Enligt regel 2790, John kan inte köpa aktierna för sig själv om det skulle vara på bekostnad av hans klient, Jane Smith. I stället måste John försöka få 5 000 för Jane.
Varför det är fråga om:
Tanken bakom regel 2790 är att förhindra att insiders, inklusive FINRA-medlemmar och deras associerade personer, utnyttjar sina "insider" -positioner i branschen att köpa nya emissioner till egen fördel på bekostnad av kunder. Regel 2790 förbjöd i regel 2004 en FINRA-medlem från att sälja en ny fråga till en "begränsad person:" någon som arbetar för, äger eller är ansluten till en mäklare / återförsäljare. Innan vi säljer nyemission till något konto måste FINRA-medlemmar få en representation från ägaren av kontot att ägaren är berättigad att köpa aktierna i enlighet med regeln.
