Negativ volymindex (NVI) Definition och exempel |
Innehållsförteckning:
Vad det är:
A Negativt volymindex (NVI) identifierar dagar där volymen för en viss säkerhet är väsentligt lägre än andra dagar.
Hur det fungerar (Exempel):
Matematiskt jämförs NVI dagens volatilitet med sitt glidande medelvärde:
Om V Om V> V-1, sedan NVI = NVI-1 där V = dagens handelsvolym, V-1 = gårdagens handelsvolym, NVI-1 = igårens NVI, Px = dagens slutkurs och Px-1 = gårdagens slutkurs. Intuitivt anges att om volymen av en viss säkerhet idag är mindre än det var igår, så är NVI lika med gårdagens NVI plus den procentuella förändringen i aktiens slutkurs. Om dagens volym är högre än gårdagens volym, blir NVI detsamma. Det viktigaste antagandet bakom NVI är att volymförändringar och prisförändringar är korrelerade. I synnerhet tror många handlare att osofistikerade investerare rusar marknaden och är därmed den främsta kraften bakom stora volymer. Således är det allmänna målet för NVI att lyfta fram lågvolymdagar som mer sofistikerade investerare kan köpa och sälja utan att "märkas".Varför det gäller:
