Kan jag betala av mina studentlån med ett 0% saldoöverföringskort?

Efter att ha gjort studielånsbetalningar månad efter månad och känner att du aldrig kommer att betala av din skuld, kan det låta ganska lockande att överföra ditt lån till ett nollräntekort. Men är det verkligen värt att använda ett balansöverföringskort för att betala av dina studielån? Vi bryter ner för och nackdelar och hjälper dig att hitta det bästa sättet att bli skuldfri.

Först av: Är du berättigad?

Innan du frågar om du skall betala dina studielån med ett kreditkort måste du ta reda på om du kan. Balansöverföringskort kräver vanligtvis anständigt kredit (eller en medsignal), så du kanske inte kvalificerar dig för en om du bara är ute av skolan eller har en låg FICO-poäng. Och även om du kvalificerar kan din långivare inte acceptera det. Du kan bara använda kreditkort för att betala federala studielån om du är i standard, och de privata långivarnas policy varierar. Kontrollera med din långivare innan du går framåt.

(Nerdnot: Om du har en bra kreditpoäng eller en medsigner, överväg att refinansiera dina studielån till en lägre ränta för att spara på det totala beloppet du är skyldig.

Det goda: Lägre räntor (i början)

Trots att studielånsräntorna är lägre än många andra, är de inget att scoff på: Räntan på nya Stafford-lånen ökade till 4,66% i år. Ett kreditkort kan hjälpa dig spara på räntebetalningar. Om du till exempel betalat $ 5000 i betalningar på $ 300 över 18 månader skulle ett nollräntekort spara nästan $ 180 jämfört med den nuvarande Stafford-kursen.

Och även om det är riskabelt att lita på kreditkort när du kämpar för att göra betalningar, är det möjligt att ladda kreditkortsskulden under konkurs. Studielån kan inte släppas i de flesta fall. Ändå var försiktig: Konkurs kan allvarligt skada din kredit och bör betraktas som en närmaste utväg. Om du kämpar för att göra betalningar på din nuvarande plan, överväga att byta din studielåns återbetalningsplan via regeringen.

Det dåliga: Vad händer när den låga frekvensen löper ut

Att sätta dina lån på ett balansöverföringskort kan spara pengar om du betalar ut saldot under kortets nollräntesperiod, men du kan störas i problem när kortets ränta stiger. Balansöverföringskortets löpande priser kan enkelt dubbla eller tredubbla Staffordpriser, och det är lätt att falla bakom.

Låt oss gå tillbaka till vårt tidigare exempel. Du gör fortfarande 300 dollar, men nu är du skyldig 15 000 dollar och ditt kreditkorts 15% ränta sparkar in efter 18 månader. Det tar fem år eller 60 månader att betala din skuld på ett kreditkort, jämfört med 56 månader utan. Fyra månader låter inte som mycket, men i det här fallet är tiden verkligen pengar: Du skulle betala över $ 1000 mer i kreditkortsintresse än vad du skulle om du bara hade fastnat med dina Staffordpriser. Om du inte kan betala din balans i tid, kan du sluta betala genom näsan.

Slutligen, när det gäller ditt kreditpoäng, anses inte alla skulder lika. Det är en sak att ha högavdragslån, till exempel ett låne- eller studielån - kreditrapporteringsorganen förväntar sig det. Men med en högvridande skuld, som kreditkortsskuld, kommer det att skada din poäng. Du kan finna det svårare att kvalificera sig för eller få bra priser på framtida lån.

Jag skulle vilja överföra mitt balans. Vad är det bästa kortet?

Om du har bestämt dig för att överföra dina studielån till ett kreditkort är det bästa alternativet, besök Nerds rekommendationer för de bästa balansöverföringen kreditkort.

Frågande kvinna bild via Shutterstock.