Varför din pensionskonto behöver skatteminskning

Du vet att det är viktigt att sätta pengar åt sidan konsekvent för pensionering under dina arbetsår. Men du kanske inte är medveten om värdet av att spara i olika pensionskonto "hinkar" så att du inte kommer att drabbas av en skattepost som är större än vad som behövs när du börjar ta ut dina besparingar.

Vi frågade Jarrett Topel, en finansiell rådgivare i Berkeley, Kalifornien, om strategier för att strukturera pensionskonton med skatt i åtanke.

Vad borde folk veta om pensionssparande och skatter?

När det är dags att dra tillbaka från din IRA, 401 (k), 403 (b) eller andra pensionskonto, måste du ta itu med skatteinnehavaren.

Många människor känner att de straffas när de tar ut pengar ur dessa planer och ser skatteläkningen de måste betala, men det är inte alls fallet. Regeringen har väntat tålmodigt i många år för att beskatta dessa dollar; det blir helt enkelt vad det skulle ha fått många år tidigare om du inte hade fått en skatteförmån i första hand (det vill säga om du inte bidragit). Under tiden har du haft en chans att låta dina pengar växa, skatta uppskjutna och dra nytta av sammansatt intresse, ibland över decennier.

Du kan börja ta pengar från dessa planer vid åldern 59½ (och i vissa fall så tidigt som 55). I åldern 70½, i de flesta fall måste du börja ta en viss summa pengar från dessa konton varje år - detta kallas en obligatorisk minimidistribution.

Vilken återkallingsstrategi kommer att minimera skatter vid pensionering?

Din återkallelsesstrategi kommer att ha stor inverkan på din inkomstskattfäste och den ultimata skatteavgiften. Därför är skatteförändring så viktig. Att ha pengar i en kombination av kvalificerade konton, skattefria konton och icke-kvalificerade konton gör det möjligt för dig att hantera din totala skattskyldighet när det kommer dags att gå in i pensionen.

• För närvarande beskattas pengar som kommer ut ur "kvalificerade" konton (såsom IRA, 401 (k) s och 403 (b) s) till vanliga marginala inkomstskattesatser, som sträcker sig från 15% till 39,6% för de flesta.
• Pengar som återkallas efter att ha hållits i minst ett år i "icke-kvalificerade" konton (t.ex. personliga sparnings- och investeringskonton) beskattas till realisationsvinster, för närvarande 15% - endast på vinster - för de flesta investerare.
• Pengar som kommer ut ur Roth IRAs kommer ut skattefria, eftersom du redan betalat skatter på det innan du bidragit till kontot.

Så låt oss säga att du har inkomster från social trygghet och pension. den inkomsten sätter dig i en viss skattekonsol. Nu behöver du ta $ 50 000 från din investeringsportfölj, och du vill räkna ut rätt blandning av medel för det bästa skatteutfallet.

Ett sätt att optimera ditt uttag är att ta tillräckligt med från det kvalificerade kontot, så att du, i kombination med din sociala trygghet och pensionsinkomst, håller dig i samma skattesats. Det här är en smart strategi eftersom det minimerar mängden skatt du betalar på den högst beskattade källan av pengar.

Då tar du återstoden delvis från ditt icke-kvalificerade konto (15% skatt på bara vinsterna, om de hålls i mer än ett år), dels från din Roth IRA, skattefri.

I det här scenariot kunde du få de pengar du behövde, utan att gå in i nästa högre skattefäste och genom att betala skattesatser som varierade från 0% till din marginalskattesats.

Däremot, om alla dina pengar finns i kvalificerade konton (som det är för de flesta), har du inga alternativ - du måste helt enkelt betala oavsett vilken marginal skattesats du råkar vara när du gör uttag.

" MER: Hur man väljer den bästa pensionsplanen för dig

Något annat att komma ihåg om uttag som de avser skatter?

Eftersom vi inte har någon aning om vilka skattesatser som kommer att vara i framtiden, finns det inget sätt att berätta vilken typ av konto (kvalificerat, icke-kvalificerat eller skattefritt) kommer att vara mest fördelaktigt på sikt. Så, som med så många saker i livet, är nyckeln här diversifiering. Om du har pengar på varje typ av konto, får du flexibilitet i dina uttagsstrategier för att strida mot vad lagar och tillhörande skattesatser är vid den tiden.

Med det sagt, låt inte skatt-svansen vagga investeringshunden. Minimering av skatter är en viktig del av en övergripande omfattande finansiell plan och uttagsstrategi. Att betala skatt är dock inte en dålig sak i sig själv och bör inte vara den främsta anledningen till att du fattar investeringsbeslut. Vi har sett kunder som har spenderat många år på att samla in de pengar som de behöver för pensionering, och då på grund av den skatteplikt som uppstår vid tidpunkten för återkallandet är de tveksamma att spendera de pengar de har i dessa konton, även när de har råd att göra så.

Kom ihåg att betala skatt betyder helt enkelt att du tjänade pengar. Det enda sättet att verkligen undvika att betala skatt är att undvika att tjäna pengar, och det är inte i någons bästa intresse.

Jarrett B. Topel är certifierad finansiell planerare och partner hos Topel & DiStasi Wealth Management i Berkeley, Kalifornien. För mer information besök td-wm.com.