Skatteåterbetalningslån och hur man undviker att ta en

Att ta ut ett lån baserat på pengar du förväntar sig att komma tillbaka från regeringen låter harmlöst. Skatteåtagande lån, eller RAL, är ett enkelt sätt att låna - men de kommer med en fångst. Bearbetning och andra tilläggsavgifter kan göra detta till ett mycket dyrare alternativ än att bara vänta på att din återbetalning ska komma fram.

Under 2006 hade en $ 200 RAL haft motsvarande upp till 700% årlig ränta när avgifter inkluderades, enligt en rapport från Washington-baserade konsumentförbundet av Amerika. Även efter en reglering av underskott visade forskning från National Consumer Law Center att långivare slog årliga priser på så mycket som 149% på dessa mycket kortfristiga lån.

Efter att bankerna slutat göra sådana lån för några år sedan föll deras siffror dramatiskt - 100 000 av dem utfärdades 2013, från en topp på 12,7 miljoner 2002, enligt Consumer Federation of America. Men betalningsdag långivare och andra icke-bankföretag, som skatteförberedande företag, erbjuder fortfarande dem, tillsammans med en nyare typ av lån som kallas för återbetalningsförväntningskontroll. Över 21 miljoner skattebetalare sökte en av dessa högkostnadsprodukter under 2012 och 2013 och betalade $ 55 till mer än $ 200 för privilegiet, säger konsumentgruppen.

Och det finns en risk.

"Det finns möjlighet att [låntagarens] återbetalning kanske inte kommer som förväntat", säger Carrie Houchins-Witt, en certifierad finansiell planerare i Coralville, Iowa. Om du fortfarande är skyldig skatt från tidigare år eller IRS avvisar en kredit eller avdrag, kan du sluta med motsvarande ett högränta lån och ingen återbetalning av skatt för att betala av det.

Om du hankar för de pengar du är på grund av, finns det bättre sätt att få händerna på det snabbt än att ta ut ett högkostnadsfritt återbetalningslån:

Fil tidigt

Även om den 15 april kan verka långt borta, förbättras ditt skott med en snabb återbetalning tidigare. Dessutom är det trevligt att sätta upp den här uppgiften bakom dig och inte behöva scramble i mitten av april eller begära en förlängning. Houchins-Witts kunder som arkiverade online i år fick återbetalningar i genomsnitt på åtta arbetsdagar, säger hon, och de som begärde papperskontroller väntade bara tre veckor - halva tiden IRS uppskattar det kommer att ta.

Få hjälp

Om du förhalar eller undviker att fylla i dina skatteformulär, fråga dig själv om du behöver hjälp. Skattepreparationsprogramvara kan göra avkastningen mycket enklare och är även tillgänglig från IRS. Byrån erbjuder också en gratis skatteprep-tjänst, kallad Free File, för de med skattepliktiga inkomster under $ 60,000.

Det finns också gratis samhällstjänster. Det IRS-sponsrade programmet för volontärinkomstskatt, till exempel, erbjuder gratis skatteförberedelser nationellt från IRS-certifierade volontärer på platser som samhällscentra och bibliotek. Hitta en nära dig.

Fil online

Om du skickar en retur elektroniskt innebär du att du får ett bidrag mycket tidigare än du skulle genom att skicka pappersblanketter. IRS uppskattar att det tar tre veckor eller mindre att utfärda återbetalning efter att den fått en digital avkastning. Om du har återbetalat ditt bidrag direkt till ett bankkonto sänks tiden ytterligare. Bearbetar en pappersavkastning, säger byrån, tar ungefär dubbelt så lång tid.

Använd direkt deposition

För att påskynda ditt bidrag genom att tillåta direkt insättning måste du fylla i tre rader (linjer 76 b-d) på IRS 1040-formuläret med ditt finansinstituts rutningsnummer, kontotyp (kontroll eller besparing) och kontonummer. Du kan dela ut ett bidrag bland så många som tre konton på det här sättet.

Alternativt kan du få en återbetalning på förbetalt betalkort. Det här alternativet är inte idealiskt, eftersom det finns avgifter som är inblandade, men det kostar nog inte lika mycket som ett återbetalningslån eller förväntningskontroll.

Fira väntan

Medan du kan bli frestad att skaffa dina pengar snabbare med ett återbetalningslån, väntar flera veckor för din återbetalning lönar sig.

Under alla omständigheter har vissa skatteföretagsbolag en 21-dygns väntetid för att få en återbetalningskontroll eller kredit - ungefär som IRS säger att det krävs för att behandla en online-retur och utfärda en återbetalning. Men några stora tax-prep-företag tar ut $ 35 för återbetalningskredit på förbetalt kort för belopp från $ 350 till $ 1.000 och nästan $ 60 för en check, ovanpå förberedelsesavgiften. Så det kan sluta kosta dig från 3,5% till 17% av ditt bidrag.

Är några dagar eller veckor värda kostnaden?

"Jag vet att saker kan vara svåra. Jag vet att tider kan vara tuffa ", säger Kathleen Hicks, en före detta Fort Worth, Texas, stadsfullmäktige. Hicks slogs mot payday långivare i sju år som rådsmedlem i ett distrikt där många unbanked invånare levde lönecheck till lönecheck, och hon motverkar starkt användningen av upplåning mot en förväntad återbetalning.

"Håll kursen och tänk på att många gånger människor hamnar mycket mer än de lånar", säger hon.

Fortfarande känner sig otålig? Du kan spåra ditt bidrag med IRS: s var är min återbetalning? program eller med dess smartphone app IRS2Go.

För att undvika att vänta på en stor skatteåterbäring nästa år, justera din W-4 skattesedel, så din arbetsgivare kan dra av rätt inkomstskatt. Brian Devers, en auktoriserad revisor med Lovelace, Norvelle & Mathews i Forest, Virginia, rekommenderar det här steget, vilket kan innebära att man får hem mer av dina vinster.

"Det kommer att bli som att få en lönehöjning", säger Devers.

Investmentmatome-författaren Spencer Tierney bidrog till denna rapport.

Denna artikel uppträdde ursprungligen på US News hemsida.