6 sätt att bygga ditt kredit på mindre än en timme

Det är sant - det finns ingen genväg för att uppnå en bra kreditpoäng. Det tar många år att betala dina räkningar i tid och i sin helhet, hålla balansen låg och hantera olika typer av skuld.

Men det finns små steg du kan ta för att hjälpa din kredit, samtidigt som det krävs för att titta på en episod av ditt favorit Netflix-drama. Alternativen för att bygga upp din kredit skiljer sig åt om du har en etablerad kredithistoria eller om du är ny till kredit.

Om du har etablerat kredit

1. Betala ned skulden

En av de viktigaste faktorerna i din kredit värdering beräkning är kreditanvändning, eller hur mycket av din kreditgräns du använder. Om dina kreditkort är nästan maxa ut, betalar du ner saldon kommer att sänka ditt utnyttjande och potentiellt hjälpa din poäng.

Kreditexperter rekommenderar att du håller alla saldon under 30% av din kreditgräns - och lägre är bättre.

2. Gör en extra betalning i en faktureringsperiod

Om du inte har råd att betala dina kreditkortsaldon i sin helhet en gång i månaden, kan flera små betalningar också sänka dina saldon och hjälpa din poäng, säger John Ulzheimer, som har arbetat vid kreditvärderingsföretaget FICO och kreditbyrån Equifax. Kreditkortsutgivare rapporterar vanligen betalningsaktivitet till byråerna en gång i månaden.

3. Begär en kreditgränsökning

Om du regelbundet betalar dina räkningar i tid, kan din kreditkortsutgivare komma överens om att öka din kreditgräns och effektivt sänka ditt utnyttjande. Detta är ett dubbelkantigt svärd, säger Ulzheimer, och fungerar bara så länge du håller balansen låg.

Innan du godkänner en högre gräns, fråga emittenten om det krävs en hård kreditdragning, om du höjer det, kan du tillfälligt göra poängen med några punkter. Ulzheimer föreslår att fråga din emittent hur mycket det kan öka gränsen utan att kräva ett hårt drag.

Om du är ny till kredit

4. Bli en auktoriserad användare på någon annans kreditkort

När en familjemedlem eller en vän med goda kreditvanor lägger till dig som auktoriserad användare på kortet, kan du ta ut avgifter till kortet, men den primära kortinnehavaren är ansvarig för att betala räkningen.

Du behöver inte använda kortet. Att helt enkelt vara en auktoriserad användare kan bygga din kreditpoäng eftersom det skapar en kredithistoria för dig. "Det är som ett kreditkort med träningshjul", säger Ulzheimer. De flesta emittenter rapporterar auktoriserad användaraktivitet till kreditbyråerna, men det är värt att kontrollera med emittenten innan du blir en.

5. Ansök om ett kredit-builder lån

Ett kredit-builder lån, vilket kreditförbund erbjuder, skiljer sig annorlunda från ett typiskt lån. Snarare än att låna pengar i förskott, gör du fasta månatliga betalningar till ett sparkonto för en viss tid. Kreditförbundet rapporterar dina betalningar till kreditbyråerna, så att du kan bygga en kreditpoäng. I slutet av låneperioden kan du komma åt pengarna på sparkonto.

6. Få ett säkert kreditkort

Ett säkert kreditkort är utformat för kredit nybörjare. Du betalar kreditkortsutgivaren en deposition som ofta motsvarar din kreditgräns, säg $ 500. Sedan använder du kortet och betalar som du skulle ha ett vanligt kreditkort. Emittenten rapporterar dina betalningar till kreditbyråerna, vilket hjälper till att bygga din poäng.

Om du saknar betalningar kan banken ta pengar från din insättning och anmäla din missade betalning, vilket kommer att skada din poäng.

När du har byggt ditt kreditpoäng till den punkt där du kan bli godkänd för ett osäkert kreditkort kan du antingen stänga detta konto eller gå till ett osäkert kort med samma bank och få din insättning tillbaka.

Nedsidan av ett säkrat kort, säger Ulzheimer, är att kreditgränsen är vanligtvis låg, så det är lätt att springa upp en hög balans som gör ont på ditt utnyttjande. För att undvika detta, använd det säkrade kortet för att betala för en liten återkommande kostnad, till exempel en Netflix-prenumeration.

Det finns ett annat sätt att arbeta på din poäng, men det tar längre tid, säger Jane DeLashmutt O'Mara, en certifierad finansiell planerare på FBB Capital Partners i Bethesda, Maryland. Kontrollera dina kreditrapporter för fel som kan dra din poäng ner, säger hon. Om det finns fel som ett lån som du inte tog eller en räkning rapporterades så sent att du vet att du betalat i tid, kontakta kreditbyråerna för att bestrida dem.