Viktat medelvärde Definition och exempel |
Viper Alpha
Innehållsförteckning:
Vad det är:
Viktat medelvärde avser den matematiska praxisen att justera komponenterna i ett medelvärde för att spegla vikten av vissa egenskaper.
Så här fungerar det (Exempel):
Här finns information om fem aktier.
Vi kunde genomsnittsa sina aktiekurser och kalla det en dag (dvs. vi skulle beräkna genomsnittet som $ 8,60).
Detta tar emellertid inte hänsyn till emittenternas faktiska storlekar eller antalet utestående aktier (med andra ord utan att återspegla emittenternas faktiska hävstång i ekonomin). De små företagen kan svänga indexet lika mycket som de viktigaste företagen.
Om en av de dyrare aktierna (Company D, i vårt exempel) har en enorm prisökning, är indexet sannolikt att öka jämnt om de andra mer meningsfulla företagen i indexet sjunker i värde samtidigt.
Således kunde vi skapa ett vägt genomsnitt för att ge större vikt åt de större emittenterna. Vi kan göra detta genom att multiplicera aktiekursen med de utestående aktierna, summera totalsumman och sedan dela upp med de totala utestående aktierna:
Varför det gäller:
I finansvärlden innefattar vissa index vägt genomsnitt och vissa gör inte. Det är viktigt att förstå hur indexen viktas så att du vet vad som påverkar dessa index, vad indexet verkligen förmedlar, och om indexet är relevant för dina investeringsmål.
