529A planer hjälper familjer handikappade

Av Chris Chen

Läs mer om Chris på Investmentmatomes fråga en rådgivare

Familjer som bryr sig om funktionshindrade personer fick en stor ökning från kongressen i december 2014 med passage av den så kallade ABLE-lagen. Den lagen skapade skattefordelade 529A-konton som kan användas för att tillgodose behoven hos dem som lever med funktionshinder - liknande de konton som familjer använder för att spara för college. Det är en signifikant förändring av det ekonomiska planeringslandskapet för familjer med specialbehov.

Kontouppgifter

De 529A-konton som godkänts av ABLE-lagen modelleras efter 529 skolbesparingsplaner. Här är några detaljer om 529A-planer, inklusive hur de skiljer sig från college 529s:

• Familjer kan skapa ett 529A-konto för en person som uppfyller socialförsäkringsverkets definition av funktionshindrad. Den definitionen förutsätter att en person har ett villkor som gör att han eller hon inte kan delta i "betydande förvärvsverksamhet" (arbete för lön, i huvudsak). Villkoren ska förväntas vara i minst 12 månader eller leda till att personen dödas. Slutligen måste mottagaren av ett 529A-konto ha diagnostiserats med en kvalificerad funktionshinder före 26 års ålder.
• Liksom universitetsbesparingsversionen kommer 529A-planer att upprättas av stater. Förmodligen kommer samma statsbyråer som övervakar 529 högskolans planer att ansvara för 529A-planerna.
• Det kan bara finnas ett 529A-konto i varje mottagares namn och kontot kommer normalt att vara beläget i det land där mottagaren bor. Det skiljer sig från 529 högskoleplaner: Det kan vara flera 529-tal för en enskild mottagare, och ett konto kan vara beläget i vilket land som helst (även om konton i bosättningsstaten kan ha bättre skatteförmåner).
• Utgifter för en stödmottagare kan endast ske i hans eller hennes hemvist. Detta kommer att möjliggöra förenklad kontroll av överensstämmelse för federala och statliga myndigheter.
• Bidrag till en 529A är gjorda med dollar efter skatt och är begränsade till $ 14.000 per år (2015) för varje mottagare från alla källor. Enskilda stater kan välja att tillhandahålla ytterligare skatteförmåner.
• Investeringsökningen i en 529A är skattefri.
• Fördelningar (uttag) från ett 529A-konto är skattefria så länge pengarna används för att betala för kvalificerade utgifter. I annat fall beskattas intjänade intäkter till ordinarie inkomsträntor, med ytterligare 10% påföljd. Kvalificerade utgifter inkluderar - men är inte begränsade till - bostäder, transporter, vård, hälsa och utbildning.
• Att ha en 529A diskvalificerar inte en individ från att ta emot federalt och statligt stöd för funktionshindrade, till exempel Tilläggsskydd Inkomst eller Medicaid, så länge som beloppet i 529A inte överstiger $ 100,000. Om balansen överskrider det beloppet skulle förmånerna avbrytas. De kan återupptas när balansen faller under $ 100.000 igen.

Fördelar med en 529A

529A levereras med inbyggda fördelar som låga underhållskostnader (förhoppningsvis), skattefördelar och möjligheten för en mottagare att ha upp till 100 000 dollar i tillgångar som öronmärkts för sin vård utan att äventyra tillgången till offentligt stöd.

Dessa konton ska vara attraktiva för många medelklassfamiljer. I likhet med avsiktet på 529 planer för studenter med högskolor, tillåter 529A familjer att avsätta pengar för sin funktionshindrade älskade och använda den efter behov och samtidigt begränsa de skadliga effekterna av oförutsedda utgifter.

Investmentmatome GUIDE

11 Kritiska saker som varje förälder behöver veta

Läs nu

Nackdelar med en 529A

Emellertid kan 529A: s gränser för årliga avgifter och balansräkningen på 100 000 dollar göra ett konto känsligt att hantera. Det är inte ett fordon för funktionshindrade att samla mer än 100 000 dollar. På grund av den relativt låga balansgränsen kommer effekterna av marknadsfluktuationer på investeringar inom kontot och de oundvikliga återkallningarna faktiskt att överväga att komplettera en 529A med specialbehovsförtroende.

529A är inte perfekt. Det är dock ett bra nytt verktyg för att hjälpa familjer att ta hand om någon med speciella behov. Det gör det möjligt för fler familjer att planera stöd till sina funktionshindrade nära och kära med en lättanvänd ram som bör vara relativt låg kostnad och kan ge ytterligare finansiering i form av skattefri vinst.

Bild via iStock.