10 Saker att veta om varje kassaflödesanalys |

i jämförelse med resultaträkningen eller balansräkningen får kanske kassaflödesanalysen Minsta uppmärksamhet från daglig investerare. Ironiskt nog kan kassaflödesanalysen vara den mest uttalande av de tre finansiella rapporterna. Det är faktiskt det enda finansiella redogörelsen som är viktigt för många investerare. Här är tio saker du behöver komma ihåg om den här viktiga rapporten.

1. Kassaflödesanalysen förklarar förändringarna i ett företags kassa.

Kassaflödesanalysen är uppdelad i tre avsnitt som täcker de grundläggande delarna i varje affärsverksamhet: kontanter från verksamheten, kontanter från investeringsverksamhet och pengar från finansieringsverksamheten. I allmänhet handlar kassaflödet från verksamheten om kassaflödet och utflödena direkt relaterade till bolagets primära verksamhet: att sälja en vara eller tjänst. Kassan från investeringsverksamheten visar hur mycket företaget spenderade (eller gjorde) på att köpa (eller sälja) tillgångar som egendom, utrustning eller till och med andra företag. Kontanterna från finansieringsverksamheten visar inflödet och utflödet av kapitalet som bolaget använder för att finansiera sin verksamhet. Det här är där man ser utdelningen från aktierbjudande, till exempel eller betalningar på obligationer eller bankskuld.

2. Kassaflödesanalysen svarar på frågan: Ska detta företag generera pengar eller använda kontanter?

Det svarar inte bara på den här frågan, det visar läsaren vilka aspekter av verksamheten genererar kontanterna och vilka aspekter som bränner kontanterna. I många analytiska situationer finns ingenting lika viktigt som att veta sina källor och användningen av pengar. Resultaträkningen kan till exempel visa en ökning av försäljningen, men om ett företag brinner genom kontanter istället för att behålla det, kan detta eventuellt vara ett tecken på problem.

3. Kassaflödet är inte detsamma som vinst eller nettovinst!

Resultaträkningar och balansräkningar inkluderar icke-kontanta kostnader, avskrivningar är ofta de största av dessa. Men gissa vad? Ingen skriver faktiskt en check till "Avskrivningar". Det är en icke-kassakostnad, så kassaflödesanalysen blir av med den. Det här är ett stort skäl att företagen aldrig kan visa en ökning av nettoresultatet men kan snurra ut miljoner i kontanter.

4. Kassaflödesanalysen bryr sig inte om huruvida denna månads kassaflöde är för transaktioner som faktiskt är förknippade med nästa månad eller nästa år.

Det här är något av en rehash av punkt 3, men det är viktigt. En av de vackra sakerna om kassaflödesanalysen är att det för det mesta spårar bara kontantrörelsen. Det påverkas inte av periodiseringsredovisningsmetoder, vilka rekordkostnader under perioden då de uppstår. Om exempelvis bokföringsavdelningen sänker en check till Allstate för att säga de kommande sex månaderna av försäkringspremierna, kommer denna månads resultaträkning bara att återspegla en sjätte av checkbeloppet varje månad för de kommande sex månaderna. Denna månads kassaflödesanalys visar emellertid hela beloppet av checken som ett kassaflöde, för det är vad som faktiskt hände med kontanterna. Kassaflödesanalysen bryr sig inte om att räkningen var för de kommande sex månaderna av försäkringen. Det bryr sig bara om att kontanter har lämnat kontot.

5. Kassaflödesanalysen beskriver det totala beloppet av kontanter som används för att köpa tillgångar eller göra andra investeringar.

Som nämnts beskriver pengarna från investeringsverksamheten hur mycket pengar som är inblandade i inköp eller avyttring av kapital tillgångar under en viss period. Det här hjälper till att bestämma hur långt längs ett visst projekt kan vara, hur mycket ett förvärv kostar "verkligen" när immateriella kostnader beaktas eller hur mycket företaget har fått för försäljning av vissa tillgångar.

6. Kassaflödesanalysen visar företagets skuldbetalningar - både ränta och huvudstol.

Som din hypotekslån är företagsbetalningar på skulder oftast upptagna av intresse och revisor. Resultaträkningen visar emellertid bara räntedelen, och balansräkningen visar vanligen endast huvuddelen. Det är mycket lättare att titta på kassaflödesanalysen om du vill veta den faktiska storleken på hela betalningen.

7. Företag tar upp kapital hela tiden, men om du verkligen vill se vad som faktiskt var anslutet till företagets kassakonton, kolla kassaflödesanalysen.

Ett företag kan berätta för alla att det gör ett eget kapital på 10 miljoner dollar, men om erbjudandet är spridet över flera månader eller år, eller det innebär avgifter och kostnader, är kassaflödesanalysen det enda primära finansiella redogörelsen som kommer att berätta exakt hur mycket som faktiskt gick in i företagets kassakonto och när.

# -ad_banner_2- # 8. Förändringar i resultaträkningen och balansräkningen påverkar kassaflödesanalysen.

Det är viktigt att komma ihåg att bokslutet är integrerat. Om resultaträkningen ändras ändras kassaflödesanalysen nästan alltid. Efter förändringar i intäkter eller kostnader påverkar nettoresultatet och nettoresultatet är första raden i kassaflödesanalysen. Om balansräkningen ändras ändras kassaflödesanalysen nästan alltid.

9. Förändringar i rörelsekapital betraktas som källor och / eller kontanta medel.

Detta är ett område som ofta reser upp personer som är nya i kassaflödesanalysen. Leverantörsskulder och kundfordringar är stora komponenter i rörelsekapitalet - källan till ett bolags kortfristiga likviditet. Så när kundfordringar - det är pengar som betalas av leverantörer och whatnot - går upp, betyder det att kunderna betalar sina konton. Bolaget tar emot dessa kontantbetalningar. På samma sätt är motsatsen sant: ökning av kundfordringar anses vara användande av kontanter.

10. Det slutliga kassaflödet för en viss period ska motsvara de kontanta medel som redovisas i balansräkningen för den perioden.

Om de två påståenden inte knyts på det här sättet, är det troligt att ett fel inträffade.