3 smarta strategier för att få ut det mesta av marknadsvolatiliteten

Av Adam Harding

Läs mer om Adam på vår sida Fråga en rådgivare

Till följd av dagens ökade volatilitet på marknaden, ekonomisk osäkerhet och geopolitisk oro är det klokt att veta hur man ska reagera när din investeringsplan verkar vara vacklande.

På vägen till dina slutliga investeringsmål kan en eller flera delar av din portfölj minska i värde. Men det finns några sätt att göra dessa ogynnsamma prisrörelser till din fördel genom att omfamna miljön och följa disciplinerade processer.

Här är tre smarta strategier som kan hjälpa dig att dra nytta av marknadsvolatiliteten.

1. Skattereduktion

Denna strategi är för investeringar som innehas inom skattepliktiga konton, i stället för skatteförmånade pensionsräkenskaper, såsom en IRA eller 401 (k). Så här fungerar det:

Relaterade historier

Bästa IRA-kontoleverantörer

Bästa Roth IRA leverantörer

Låt oss säga att du köpte 100 aktier i fond XYZ på $ 50 per aktie för en total investering på $ 5000. Då, av någon anledning, faller priset på XYZ med 30% till $ 35 per aktie. Din totala investering har minskat till $ 3,500. Vid denna tidpunkt kan det vara lätt att panik och sälja - och svårt att helt enkelt vänta.

Men det finns också ett tredje tillvägagångssätt: Skatteförlust. Du säljer aktier för att låsa i förlusten, som du då kan använda för att kompensera vinster på andra investeringar, vilket minskar dina kapitalvinster skatt. Du kan då återköpa investeringen (eller en liknande investering), så länge du uppfyller Internal Revenue Service tvättregler. När allt kommer omkring, som en disciplinerad långsiktig investerare, om du gillade fonden på $ 50, borde du förmodligen älska den på $ 35, allt annat är lika.

I det verkliga livet är investeringar vanligtvis en del av en portfölj, med vissa element stigande och andra faller när som helst. Syftet är att så småningom sälja investeringar för att betala för något du vill ha (köp av ett hem, till exempel eller en bekväm pensionstilgång). När du säljer uppskattade tillgångar kan du dock möta en betydande skattesedel. Om du inte kan kompensera några av dessa vinster kan dina mål bli betydligt dyrare.

2. Roth IRA omvandlingar

Traditionella pensionsräkenskaper är stora eftersom de tillåter dig att undvika att betala skatt på avgifter och investeringsvinster idag. Istället betalar du skatter på uttag från kontot någon gång i framtiden. Tanken är att du kan tjäna mer pengar om dina bidrag inte är föremål för inkomstskatt och dina investeringar kan växa mer fritt än de skulle om de hölls på ett konto där utdelningar och realisationsvinster skulle beskattas som du tjänat eller kände igen dem.

Å andra sidan görs alltid bidrag till Roth IRAs med efterskattningsfonder, men uttag är skatteavgift. På grund av bidragsreglerna för Roth IRAs kan det dock vara svårt att bygga en betydande tillgångsbas på denna typ av konto. Ett effektivt sätt att göra det är att konvertera tillgångar från din befintliga skatteuppskjuten IRA till en Roth IRA.

När du konverterar tillgångar från en traditionell IRA till en Roth kommer inkomstskatter att betalas på det konverterade beloppet. Så tillgångar som har minskat betydligt i värde är mogna för Roth-konvertering: Du betalar mindre skatt på grund av det nuvarande deprimerade värdet, då har du potential för framtida skattefri tillväxt inom Roth IRA-strukturen.

För att göra någon Roth-omvandlingsstrategi genomförbar, skulle de konverterade tillgångarna behöva fungera tillräckligt bra efter omvandlingen för att kompensera effekterna av de betalade skatterna. Om du känner att tillgångarna helt enkelt är korrigerade, och du fortfarande gillar utsikterna för dem, blir den här strategin mer attraktiv.

3. Rebalansiering

Ett enkelt, disciplinerat tillvägagångssätt för portföljrebalansering kan vara ett annat väldigt användbart verktyg när investeringsmiljön blir volatil. Tänk på följande.

Antag att du har 10% av din portfölj tilldelad till ett visst bolags bestånd. Låt oss säga att det är en nallebjörnstillverkare, och din investeringsavhandling är att människor kan använda fler kramar och att nallebjörnar är en viktig investering för att dra nytta av detta marknadsbehov.

Som förväntat är du ett investeringsgeni och detta lager tar av sig. På grund av ökningen av dess värde växer aktien till 15% av det totala värdet av din portfölj. I det här fallet skulle en ombalanseringsmetod föreslå att du säljer en del av beståndet, fånga några av vinsten, för att trimma din position tillbaka till 10% -målet.

Omvänt, om aktien sjönk i pris så att den utgjorde bara 5% av den totala portföljen, skulle samma ombalanseringsdisciplin få dig att köpa den här aktien till deprimerat pris så att din tilldelning kommer tillbaka nära 10% -målet. Du skulle utnyttja lägre priser på jakt efter långsiktig tillväxt.

Denna strategi är meningsfull för de flesta investerare, men "sälja vinnare" och "köpa förlorare" kan vara svårt att genomföra objektivt. Din tillgångsallokering kan innehålla några komponenter som siktar medan de andra såg, och kanske några som helt enkelt stannar när zigging och zagging oundvikligen uppstår. Vad det innebär är att positionerna i din portfölj kan och bör betygas med vilket syfte de tjänar till den övergripande portföljstrategin och inte bara deras individuella prestanda.

Om en tillgång eller tillgångsklass i din portfölj är underpresterande, fråga dig själv varför det kan vara. Det skulle kunna tjäna ett syfte.

Omkänna nedgångar

Ingen vill se att deras investeringar minskar i värde, men nedgångar är normala.Den verkliga utmaningen är: Hur kommer du att reagera när de faller? Den naturliga instinkten är ofta att reagera emotionellt, men genom att ha en plan på plats - och veta hur man hanterar dessa händelser - kan du få ut det mesta av ogynnsam marknadsaktivitet.

Denna artikel visas också på Nasdaq.

Bild via iStock.