Online Investing Knowledge Gap: 2013 Investment Literacy Survey

Det är allmänt dokumenterat att många amerikaner saknar kunskaper om kritiska högskolans personalkrav, men hur är det när det gäller grunderna för onlineinvestering? 2013 InvestingNerd Investment Literacy Survey visar ett alarmerande kunskapsbrott när det gäller grundläggande investeringsbegrepp och strategier bland vuxna amerikaner.

Index:

• Inledning och sammanfattning
  • Viktiga resultat
• Uppdelning av undersökningsresultat
  • Mäklarekonton
  • 401 (k) avgifter
  • Pris och kostnad för investeringar
  • Anledningar amerikaner investerar inte
  • Trade Execution Speed
• Bakgrund: Staten för finansiell analfabetism idag
  • Varför investera i läskunnighet
• Slutsats
  • Ytterligare resurser
  • Metodik
  • referenser

Inledning och sammanfattning

InvestingNerds grundläggande undersökningskonceptundersökning, som genomfördes i februari 2013 bland ett nationellt representativt urval av 869 amerikanska vuxna, finner att allmän kunskap är värre här än tidigare känd, med amerikaner kvar i mörkret om flera grundläggande begrepp i onlineinvesteringar.

Medan många nyligen genomförda undersökningar [i] har genomförts kring sparande och konsumtionsfrågor i konsumentskuld, kredit, inteckning, budgettering och finansiell planering har [ii] mycket färre genomförts kring investeringspraxis. [Iii] För att lägga till samtalet InvestingNerd undersökte huruvida kunskapen kring att investera online bidrog också till denna stigande epidemi.

Viktiga resultat:

InvestingNerds 2013 Investment Literacy Survey avslöjade dessa 5 kritiska fynd om hur amerikaner idag tänker på online-investeringar:

1. Dåligt förståelse för placeringskonton: 4 av 5 amerikaner (81,4%) undersökta kunde inte korrekt identifiera vilken typ av konto som skulle öppnas för att handla aktier online.
2. Allvarligt underskattade 401 (k) Avgifter: 9 av 10 amerikaner (92,6%) underskattade dramatiskt de totala 401 (k) avgifterna som det genomsnittliga hushållet kommer att betala under en livstid. Mer än hälften trodde under $ 50 000 i avgifter skulle uppkomma, men verkligheten är uppåt på $ 150 000 + per hushåll.
3. Blandade meddelanden på pris från nuvarande investerare: Även om hälften av nuvarande online-investerare (50,3%) citerade låga priser som den viktigaste faktorn för dem vid val av en online-mäklare följde endast 1 av 10 nuvarande onlineinvesterare (11%) sina egna råd genom att jämföra kostnader över konton.
4. Rädsla för att investera bland icke-investerare: Drygt en fjärdedel av de som för närvarande inte investerar online säger att de inte investerar på grund av osäkerhet om hur man kommer igång (13,6%) eller riskaversion (12,8%).
5. Betala för mycket för handelens genomförande: Även om de flesta svarande (82,9%) sa att de inte skulle betala extra för att få handelens körhastighet minskad med 1 sekund, är det faktum att många redan gör det utan att förstå det. En nyligen genomförd InvestingNerd-studie fann att investerare kunde få kvalitetsutförande till en bråkdel av kostnaden vid en rabattmäklare. [Iv]

Resultat: Att bryta ner undersökningsdata

Detta avsnitt ger en sammanfattning av undersökningsdata per fråga.

1. Dåligt förståelse för onlinemäklarekonton:

Bara under 1 av 5 amerikanska (18,6%) undersökta kunde korrekt identifiera vilken typ av konto som skulle öppnas för att handla aktier online, med en fullständig 27,3% säger att de inte visste, och resten identifierade felaktiga typer av konton.

Undersökningen ställde denna fråga för att få en känsla av grundläggande investeringsterminologi: "Om du ville handla aktier online, vilken av dessa konton kan du använda för att göra det?"

Det rätta svaret är "mäklarekonto".

Svar på följande sätt:

Fullständig responsuppdelning:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
Sparkonto	8.2%	69
Inbetalningsbevis (CD) konto	2.1%	18
Mäklare konto	18.6%	157
Penningmarknads konto	6.2%	52
Alla ovanstående	7.6%	64
Inget av ovanstående	13.3%	112
Jag vet inte	27.3%	230
Total		844

1. Allvarligt underskattad livstid 401 (k) Avgifter:

Ungefär 9 av 10 amerikaner (92,6%) underskattade dramatiskt de totala 401 (k) avgifterna som det genomsnittliga hushållet kommer att betala under en livstid. Mer än hälften trodde under $ 50 000 i avgifter skulle uppkomma, men verkligheten är uppåt på $ 150 000 + per hushåll.

InvestingNerds undersökning ställde denna fråga för att få förståelse för hur mycket amerikanerna vet om hela avgifterna i samband med 401 (k) planer: "Hur mycket kommer det genomsnittliga amerikanska hushållet med 2 arbetande vuxna att betala 401 (k) avgifter under sin livstid ?”

Det korrekta svaret är att 401 (k) relaterade avgifter kan kosta det genomsnittliga hushållet upp till 155.000 dollar under en livstid, vilket framgår av en nyligen genomförd Demos pensionering dold kostnad studie (5^th svara nedan). [v]

Svar på följande sätt:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
Mindre än $ 10.000	38.1%	298
Mellan $ 10.000 och $ 50.000	32.8%	257
Mellan $ 50.000 och $ 100.000	13.8%	108
Mellan $ 100.000 och $ 150.000	7.9%	62
Mellan $ 150.000 och $ 200.000	3.3%	26
Mer än 200 000 dollar	4.1%	32
Total		783

Blandade meddelanden på Pris från investerare:

Även om hälften av nuvarande online-investerare (50,3%) citerade låga priser som den viktigaste faktorn för dem vid val av en online-mäklare följde endast 1 av 10 nuvarande onlineinvesterare (11%) sina egna råd genom att jämföra kostnader över konton.

Detta sammanfattade svar från två unika enkätfrågor, svaren på vilka är följande. När man frågade vilken faktor de bryr sig mest om vid valet av ett mäklarkonto, sa investerare överväldigt låga priser och avgifter. Verkligheten anpassade sig dock inte till denna preferens, och de flesta investerare med konton sa att de fick sitt konto för en annan anledning än låg kostnad.

3.1) Första fråga som ställs till nuvarande online-investerare: "Hur valde du det senaste online-mäklarkontot du öppnade?"

Svar på följande sätt:

Fullständig responsuppdelning:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
En personlig rekommendation	26.2%	69
Företagets rykte	22.4%	59
Företagsannons	6.5%	17
Jämförande kostnader mellan flera onlinebyråer	11.0%	29
Någon annan öppnade kontot för mig	16.3%	43
Jag vet inte eller kommer ihåg det	9.9%	26
Andra	7.6%	20
Total		263

3.2) Den andra frågan ställdes till alla respondenter: "Om du bestämde dig för att öppna ett nytt online-mäklarkonto för att hantera dina investeringar, vilket av följande är viktigast för dig när du väljer ett konto?"

Svar på följande sätt:

Fullständig responsuppdelning:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
Låga priser och avgifter	50.3%	400
24/7 kundsupport	9.7%	77
Lageranalys programvara	4.9%	39
Forskningstjänster och rapporter	9.7%	77
Fysiska grenar	3.0%	24
Realtidsaffärer	6.7%	53
Mäklareassistenter	8.6%	68
Automatiserade telefontjänster	0.5%	4
Andra	6.7%	53
Total		795

Bekymmer om att investera bland icke-investerare:

Drygt en fjärdedel av de som för närvarande inte investerar online säger att de inte investerar på grund av osäkerhet om hur man kommer igång (13,6%) eller riskaversion (12,8%).

Frågor som ställs till respondenter som för närvarande inte investerar online: "Om du inte har några pensionsbesparingar som du kanske har, vilken är den främsta orsaken till att du för närvarande inte investerar pengar online?"

Svar på följande sätt:

Full Respons Breakdown:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
Jag skulle inte veta hur man ska komma igång	13.6%	81
Jag vill inte riskera att förlora några pengar	12.8%	76
Jag vill inte spendera tiden att göra det	3.7%	22
Jag har inte tillräckligt med pengar att investera	39.3%	234
Jag investerar mina pengar med hjälp av en finansiell rådgivare eller mäklare istället	20.5%	122
Jag vet inte	6.2%	37
Andra	3.9%	23
Total		595

1. Betala för mycket för handelsexempel:

Trots att de flesta svarande (82,9%) sa att de inte skulle betala extra för snabbare handelshastighet med en sekund, är det faktum att många redan gör det utan att förstå det. En nyligen genomförd InvestingNerd-handelsexekutionsstudie visade att investerare kunde få kvalitetsutförande till en bråkdel av kostnaden vid en rabattmäklare. [Vi]

Frågor ställda till alla respondenter: "Många investerare lista hastighet och kvalitet av handel exekvering som viktiga faktorer att överväga när man väljer en mäklare. Vad är det mest extra du betalar för att få dina affärer körda 1 sekund snabbare?"

Svar på följande sätt:

Fullständig responsuppdelning:

Svaralternativ:	%	Svarantal:
Ingenting - en sekund spelar ingen roll för mig	82.9%	659
$ 1,00 per handel	10.1%	80
$ 2,00 per handel	3.6%	29
$ 5,00 per handel	2.3%	18
$ 10,00 eller mer per handel	1.1%	9
Total		795

Bakgrund: Staten för finansiell analfabetism

Det finns en utbredd finansiell analfabetismepidemi i Amerika idag, och den växer. [Vii] Trots statligt och ideellt engagemang de senaste åren, liksom ökningen av flera obligatoriska läroplaner för ekonomisk läskunnighet i gymnasiet, staten övergripande personliga Finansiell kompetens ligger fortfarande bakom förväntningarna.

Från icke-statliga organisationer till den federala regeringen identifieras personlig ekonomi alltmer som en särskild prioritering värt att arbeta mot. Faktum är att i maj 2012 offentliggjorde Vita huset en rapport som beskriver både problem och handlingsplaner för att bemyndiga konsumenterna att fatta bättre ekonomiska beslut. Vita huset rapporten säger:

"Låga nivåer av ekonomisk förmåga är uppenbara över hela USA En undersökning av amerikanska finansinspektionen för 2009 (FINRA) avslöjade att ungefär hälften rapporterade problem att hålla upp med månatliga utgifter, har inte sparat pengar för nödsituationer och sparar inte för pensionering … Forskning visar att låga nivåer av ekonomisk läskunnighet är förknippade med hög skuldsättning, lägre kapitalförbättring och mindre pensionsbesparingar. " [Viii]

Flera nya dataset i synnerhet pekar på dålig ekonomisk läskunnighet dagens unga årtusenden generation.

Varför investera i läskunnighet: En pelare för privatekonomi

Eftersom inte så mycket forskning har gjorts specifikt om omfattningen och rollen att investera kunskap som ett delämne inom amerikansk finansiell planeringsförståelse, ville InvestingNerd lära sig mer om de antaganden som vuxna håller på om bästa praxis inom investment management.

Personlig ekonomi och läskunnighet är tydligt kopplade till varandra - de är överlappande ämnen, och om någonting har ny forskning visat att en god förståelse för att man kan förbättra sin kunskap om den andra.

Det här inbördes sambandet verkar gå på båda hållen - inte bara kan personalekonomins utbildning förbättra investerarkunskap, men en god förståelse för investeringsprinciper kan hjälpa dig att ta hand om olika aspekter av personlig ekonomi. Resultat från den senaste ekonomiska undersökningen för Jump $ tart visade exempelvis att:

"Högskolestudenter som hade spelat Stock Market Game gjorde konsekvent bättre på provet än de som hade tagit en personlig finansiell kurs - och inte bara för att investera, utan för alla aspekter av testet, inklusive kredit.Experter tycker att spelet, vilket ger eleverna en hypotetisk $ 100.000 att investera i en onlineportfölj, fungerar eftersom den är praktisk och relaterad till aktuella händelser. " [Ix]

SIFMA Foundation Stock Market Game ger eleverna chansen att investera en hypotetisk $ 100 000 i en onlineportfölj. [x] Alternativt erbjuder många av dagens bästa online-mäklare gratis börsimulatorer och virtuella handelsspel så nybörjare kan få en känsla av vad de kan vinna eller förlora förut dykar in med sina egna riktiga pengar. [xi]

Andra nykomlingar till den investerande spelvärlden inkluderar både Tykoon och JA Finance Park, ett samarbete mellan Capital One och NGO Junior Performance. Det kommer troligen att finnas många fler att komma som en del av denna växande trend.

Slutsats

Kommer en sådan spridning av onlineinvesteringar att bidra till att höja nivåerna av både finansiell och investerande läskunnighet? Det finns många onlinespel och simulatorer på marknaden som kan hjälpa nybörjare och unga ekonomiska planerare att få ett försprång, lära sig att investera genom spel och spelliknande simuleringar utan att riskerna är kopplade.

Medan det inte finns någon enda silverkula i finansiell utbildning, är det allt viktigare att ge unga vuxna investera utbildning och praktisk erfarenhet så tidigt som möjligt i lärprocessen. Detta kommer att ge största möjliga hopp för ökad investering och ekonomisk kompetens under hela vuxenlivet, vilket möjliggör bättre ekonomisk planering för livet.

Survey Methodology

InvestingNerd 2013 Investment Literacy Survey undersökte investerarnas kunskaper, antaganden och förtroende från flera vinklar för att få insikt om hur detaljistinvesterare tänker på online-investerarkonton. Resultat från respondenterna visade stora hål i dessa 5 nyckelområden av ekonomisk kunskap, förståelse och förståelse:

1. Ta tag i grundläggande investeringar och strategier
2. Att veta hur man väljer ett mäklarkonto
3. Navigera dolda avgifter och handelskostnader
4. Förstå handelens körhastighet
5. Planering för pensionering och 401 (k) livscykelavgifter

Undersökningen polled ett nationellt representativt urval av 869 amerikanska vuxna från 9 februari - 12, 2013 för att bedöma förståelsen av grundläggande investeringsbegrepp bland den vuxna amerikanska allmänheten. Undersökningen polledade vuxna amerikaner i åldrarna 18 år och frågade varje svarande 10 frågor om mäklarkonton, tillgångsklasser, investeringsstrategier, aktiehandelskostnader, handelsköp och 401 (k) planavgifter.

referenser

---

[I]

[ii]

[iii]

[iv]

[v]

[vi]

[vii]

[Viii]

[ix]

[x]

[xi]

• Läs mer: Om du vill börja investera, besök Investmentmatomes recensioner av de bästa online-mäklarkonton för nya och erfarna investerare att välja mellan.