Hur Livförsäkringsbolag läser dina bäst bevarade hemligheter

Några av de saker du kan gömma från vänner är rättvist spel till försäkringsgivare när du ansöker om livförsäkring. Och tack vare strömmen av elektroniska data som finns tillgängliga idag kan livförsäkringsbolag samla information om dig snabbare än någonsin tidigare. De receptbelagda läkemedlen du har tagit, den DUI några år tillbaka, en konkurs - alla dessa uppgifter kommer sannolikt att upplysas och påverka dina livförsäkringsräntor.

Livförsäkringsbolag är i allt högre grad beroende av stora datafiler för att påskynda ansökan och minska sina kostnader för att utfärda policy.

När du ansöker kan försäkringsbolag köpa data från olika källor. Här är några av vad som är tillgängligt.

Receptbelagda läkemedelshistorier

ExamOne, en del av Quest Diagnostics, och Milliman IntelliScript samlar receptbelagda uppgifter från apotekskonsulter och säljer rapporter till försäkringsgivare. Milliman säger att det kan leverera en rapport inom några sekunder, inklusive drognamn, dosering, fyllnadsdatum, apotek och läkarinformation.

Förskrivningshistorierna som säljs till livförsäkringsbolag återfinns förmodligen inte mer än ca 10 år, eftersom det bara har skett under det senaste decenniet eller så att sådan information har tagits elektroniskt.

Lab testresultat

Med hjälp av Quest Diagnostics kliniska laboratoriedatabase ger ExamOnes QuestCheck-tjänst försäkringsresultat från läkarkontrollerade laboratorietester.

Köra rekord

DUI eller hänsynslös kördömning kan göra det svårt att kvalificera sig för livförsäkring och flera rörliga överträdelser, till exempel biljettförsäljning, under de senaste åren kan göra dig oförenlig för de bästa priserna. Företag som LexisNexis Risk Solutions och ExamOne erbjuder försäkringsbolagens fordonsrapporter från alla länder.

Information från tidigare hälso- och livförsäkringsansökningar

MIB Group Inc. har en datatjänst för medlemsliv och sjukförsäkringsbolag. När du ansöker om en individuell policy kan försäkringsgivaren dela med sig av vissa bitar av medicinsk information om dig med MIB. Den informationen - till exempel att du har högt blodtryck - ges en kod, vilken annan försäkringsgivare kan se om du ansöker om täckning igen. Informationen är begränsad; läkarregister eller om du har blivit avvisad för täckning är inte tillgänglig. MIB har endast information om dig om du har ansökt om individuell livs-, hälso-, funktionshinder, långtidsvård eller sjukförsäkring under de senaste sju åren.

Offentliga register

Företag som LexisNexis söker offentliga register för att hjälpa försäkringsgivare att skärma applikationer. En offentlig registersökning skulle exempelvis bli en konkurs. En ny konkurs, särskilt om den är oskadad, skulle göra det svårare att kvalificera sig för livförsäkringar med vissa företag.

Inne i data utvärderingsprocessen

Nästan alla livförsäkringsbolag använder data som samlats in av MIB, och ungefär sex av 10 använder receptbelagda databaser, laboratorieresultat och motorfordonsregister för att hjälpa till att besluta om att utfärda en policy, enligt LIMRA, en finansiell forskningsgrupp.

Att använda automatiserad data och algoritmer kan minska behovet av livförsäkring medicinska prov eller blodprov som en del av ansökan, säger Timothy Rozar, VD för RGAx, ett dotterbolag till Reinsurance Group of America Inc., och en aktörsförening.

"Det gör processen bokstavligen mindre smärtsam, men också mindre smärtsam från tiden och frustrationen," säger han.

Redan säger 48% av livförsäkringsbolagen som granskats av LIMRA att tillgång till elektroniska data har minskat behovet av att beställa läkarutlåtanden - rapporter från läkare eller sjukhus om sökandes hälsa.

Med er tillåtelse

Allt detta är lagligt. Livförsäkringsansökan som du undertecknar ber om ditt samtycke att samla in informationen.

Processen överensstämmer med lagar om integritetsskydd, såsom HIPAA, och HIPAA, och Fair Credit Reporting Act, säger Dennis Moynihan, en examensordförande.

Att utvärdera din "risk" som kund är som att sätta ihop ett pussel, säger LIMRA VD och koncernchef Robert Kerzner. Ingen enskild information berättar hela historien; snarare bidrar varje till den stora bilden.

Information från datarapporter, till exempel recepthistorier, kan påskynda godkännande av de flesta applikationer, säger Kerzner. I en liten del av fallen kan rapporterna avslöja skillnader mellan vilka sökande som avslöjas och uppgifterna, vilket föranleder försäkringsgivaren att begära mer information.

"Om du sa att du är i perfekt hälsa och ingenting någonsin har gått fel, men du tar mediciner för ett tillstånd, så är det klart att det finns en skillnad, säger Kerzner.

Uppgifterna kan också hjälpa dig, säger Rozar. En medicinsk historikkontroll kan visa att du har fyllt på ett recept konsekvent för att hålla ett tillstånd under kontroll, vilket kan hjälpa dig att kvalificera dig för täckning.

Varför försäkringsgivare vill flytta snabbare

Livförsäkringsbolag ser att använda stora data för att effektivisera processen som en nyckel för att locka fler människor att köpa täckning.

När en livförsäkring läkarundersökning, blodprov och deltagande läkare uttalande krävs, kan det ta 30 dagar eller mer att köpa en policy. "I dagens värld skär det inte", säger Kerzner.

Barbara Marquand är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats.E-post: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand.

Denna artikel skrevs av Investmentmatome och uppträdde ursprungligen i USA Today.