Hur man lånar pengar utan att vara bamboozled

När var sista gången du hört någon raser om sin långivare?

Om det har varit ett tag kan det finnas en bra anledning till det: Förbudsgivande utlåningspraxis existerar. Men om du vet vad du ska leta efter är det möjligt att hitta en bank, en kreditförening eller ett onlineföretag du kan lita på.

Här är attributen till en långivare som inte kommer att riva dig av:

• Klarhet. Förlorar företaget dig i finansiell jargong, eller förklarar det saker på vanlig engelska? En bra långivare spelar tydligt ut hur man kvalificerar, vad lånevillkoren är, hur ansökningsprocessen fungerar och vad som händer om du stöter på problem med att betala. Om du stöter på en förvirrande webbplats eller en vag kundservice representant, det är en röd flagga.
• Genomskinlighet. Behöver du detektivfärdigheter för att jaga kostnaderna för ditt lån? "En bra och ärlig produkt kommer att berätta vad kostnaden kommer att bli", säger Lauren Saunders, biträdande direktör vid National Consumer Law Center, en Boston-baserad konsumentorganisation. Alla långivare måste avslöja den årliga procentsatsen - summan av ränta och alla avgifter - på ett lån, men bra långivare går ett steg längre för att bryta ned förskottsavgifter, sena avgifter och den totala kostnaden för lånet i dollar.

• Överkomliga. Alla välrenommerade långivare drar din kreditinformation, kontrollera din nuvarande skuld och be om din inkomst för att se om du har råd att betala tillbaka lånet. En bra långivare ger dig ett lån som motsvarar ditt ekonomiska behov, säger John Thompson, chefprogramchef vid Center for Financial Services Innovation, en forskningsorganisation från Chicago. Ditt lån erbjuds bör falla i Goldilocks-zonen: För mycket pengar gör det oöverkomligt, för lite tvingar dig att låna igen.
• Trovärdighet. Det bästa sättet att identifiera ett ansedd företag är att lära sig om andras erfarenheter genom online-sökningar och genom att fråga vänner och familj. Goda långivare bör ha positiva recensioner från oberoende webbplatser för konsumentskydd eller webbplatser för produktjämförelse, tillsammans med starka användarbevis på sociala medier. Dessutom borde de inte ha regleringsböter från myndigheter som konsumentskyddsbyrån eller Federal Trade Commission.
• Belönar gott beteende. En bra långivare rapporterar dina betalningar till de stora kreditbyråerna. Detta hjälper din kreditpoäng om du betalar i tid och gör ont om du inte gör det. Genom att rapportera din betalningsaktivitet låter långivaren dig bygga upp din kredit, vilket kan ge dig tillgång till billigare finansiella produkter i framtiden.

Nu när du vet hur du hittar en bra långivare, handla för att se var du kan få lägsta möjliga pris för att spara pengar på ditt lån.