Innan du betalar ut ett litet företagslån tidigt, fråga dig själv dessa 4 frågor

Om din småföretagskuld har en hög ränta, kanske du tror att du betalar ditt lån tidigt kommer att spara dig på ränta, som det skulle med ett inteckning eller ett billån. Men det här är inte alltid fallet med småföretagslån. I vissa fall kommer återbetalningen av lånet tidigt faktiskt att öka din årliga kostnad för upplåning.

Det beror på att småföretagslån kan komma med en fastavgiftsstruktur, vilket innebär att du kommer att betala samma belopp av avgifter och ränta oavsett hur tidigt du återbetalar lånet. Vissa långivare kan också släppa dig med en förskottsavgift.

Så överväga dessa faktorer innan du betalar ditt företagslån tidigt:

Avskrivs lånet?

Hypotekslån, billån och Småverkets 7 (a) lån är vanligtvis avskrivna lån. Denna typ av skuld kräver månatliga betalningar av huvudstol och ränta baserat på ett avskrivningsschema. I början av ett avskrivningslån går majoriteten av betalningen mot ränta, och med tiden går allt mer av varje betalning till revisor. Så att betala av denna typ av lån tidigt skulle spara dig på ränta.

Men småföretagslån är inte alla amortiserande, och vissa kan ha en fast avgiftstruktur. Låt oss säga att du har ett lånelån på 10 000 dollar med en 12 månaders återbetalningstid och totala avgifter och ränta på 2 000 dollar, en årlig procentsats på 20 procent.

Vid den sjätte månaden har försäljningen på ditt företag tagit upp och du bestämmer att du vill återbetala lånet i sin helhet. Eftersom du fortfarande måste betala hela $ 2000 tillbaka, ökar detta effektivt din APR till 40%, eftersom du sänker återbetalningsperioden till hälften.

Summa lånebelopp	Återbetalningsmånad	Totala avgifter betalade	april
$10,000	6:e	$2,000	40%
$10,000	12th	$2,000	20%

I detta fall ökar lånet tidigare ditt årliga lånekostnad för lånet.

Merchant Cash Förskott är en annan typ av finansiering där du har en "make-whole" förskottsbetalning, vilket betyder att om låntagaren betalar skulden tidigt, är han eller hon fortfarande skyldig att betala hela lånets belopp plus ränta och avgifter, säger Ethan Senturia, VD på Dealstruck, en lilla företagslånare.

Ska jag betala en avgift för att betala tidigt?

Vissa småföretagslån kommer med en förskottsavgift för att betala av lånet tidigt och lägger till den totala kostnaden för lånet. Denna avgift representeras vanligen som en procent av den totala återstående lånebalansen. till exempel resulterar 1% av en återstående lånebalans på $ 10.000 i en avgift på $ 100.

"En av de största riskerna för en investerare är att någon betalar tillbaka lånet tidigt och de inte får allt intresse", säger Lori Atwood, en småföretagskonsulent och grundare av Fearless Finance. Förskottsavgifter är ett sätt att mildra den risken.

SBA betalar låntagare en förskottsavgift på sina 7 (a) småföretagslån, men endast om lånet har en löptid på 15 eller flera år och är förbetalt under de tre första åren, enligt SBA.

Online långivare Dealstruck bedömer en 1% avgift för varje år ett lån återbetalas tidigt. Denna avgift täcker långivarens marknadsföring, försäkrings- och efterlevnadskostnader för att ge finansieringen, säger Senturia.

"Se till att du har gjort matte och vet när det är vettigt att förutbetala om du har ett avskrivningslån. Det är samma matte som en inteckning och refinansiering. "- Lori Atwood av Fearless Finance

Om du bestämmer dig för att betala förskottsavgiften, kan du fortfarande spara på ränta på Dealstruck terminslån, som alla amorterar.

"Se till att du har gjort matte och vet när det är vettigt att förutbetala om du har ett avskrivningslån", säger Atwood. "Det är samma matte som en inteckning och refinansiering."

Ett annat exempel: At Funding Circle, som ger företagslån på upp till $ 500 000, kan låntagare betala av det återstående beloppet av sina lån när som helst för att rädda ränta och inga anspråk på förskottsavgifter eller extra avgifter för att göra det, enligt spokeswoman Liz Pollock.

Hur påverkar det mitt kassaflöde och skatter?

För småföretagare fattar beslutet om huruvida lånet ska återbetalas tidigt i stort sett mer pengar än de potentiella räntebesparingarna, säger Barbara Weltman, en liten affärsrådgivare och författare till "J.K. Vassers småföretageskatter."

"Många företag kanske inte har pengar att betala tidigt, även om det skulle rädda dem på intresse", säger Weltman. "Därför är beslutet om huruvida man ska betala pengar för att betala en skuld beror på vilka andra skyldigheter affärsägaren kan ha."

Räntan som betalas på småföretagslån är också en full självrisk på ett företags skatter, enligt Weltman. Så återbetalning av ett lån tidigt kan få dig att förlora detta avdrag. Det är bäst att samråda med en skatteproffs på detta.

Kommer återbetalning hjälpa mig att säkra ett nytt lån?

En bra anledning att betala tillbaka ett lån tidigt är att minska ditt företags skuld för att förbättra dina chanser att landa ett annat lån på bättre villkor, säger Weltman.

"Om du inte har återbetalt ett befintligt lån, har du en skuld på dina böcker," säger hon. "Så det fungerar mot dig i vad en ny långivare kommer att överväga att utveckla till dig. När du har utestående skuld gör det svårare att få ett nytt lån."

"Om ditt skuldsättningsgrad blir alltför högt - eller om du försöker hyra ut utrustning eller ta ett nytt lån och långivare inte gillar din skuldsättningsstruktur - kommer du att behöva svälja kostnaderna och betala det lånet, säger Atwood. "Så du vill göra bästa domen för ditt företag."

För mer information om finansieringsalternativ och jämför dem för ditt småföretag, besök vår webbplats interaktiv lånefinnare sida.

Steve Nicastro är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected] . Twitter: @StevenNicastro .

Bild via iStock.