Sean talar pengar: hur man övervinnar en semester skulderbiferi

Odds är din senaste semester shopping medför någon typ av stress. Kanske du agonized över att hitta den perfekta presenten till en pappa som redan köper själv allt han behöver. Kanske väntade du tills elfte timmen och var tvungen att svettas ut en leveransfrist eller stridssprängningar av kollegerna i butikerna.

Eller kanske var du bara mer generös för dina nära och kära än din plånbok kunde ha råd med.

Enligt en semesterutredningsundersökning för 2015 är människor i relationer villiga att ta i genomsnitt 200 kronor i kreditkortsskulder för att köpa gåvor till varandra, och det är sannolikt högre när man redovisar gåvor för barn och andra.

Om det var fallet för dig, låt inte stressen av semesterrelaterad kreditkortsskuld sjunka.

Känn dina smärtpunkter och hur man masserar dem

Om du tog på skulden för att betala för semestern, är smärtan på din skuldbageri i stor utsträckning beroende av var skulden sitter - det vill säga om du debiterar det på ditt vardagliga kreditkort, använt ett kreditkort eller lagrat det på ett kort med ett lågt (helst 0%) årligt procentsats. Helst är det den sista, för det betyder att du också köpt dig själv en tid.

Men om du använde ditt dagliga kreditkort, om du betalar kontant eller reser, kan du årligen betala ett genomsnitt på runt 19%. Det kan bli dyrt, beroende på hur dyrt din semester var och huruvida det tillfördes en balans du redan hade. Om du blir begravd av räntekostnader på det kortet, utforska dina alternativ för skuldkonsolidering. Mer om det senare.

" MER: Vår webbplats bästa balans-överföring och låg-APR kreditkort

Om du använde ett butikskreditkort, se till att du förstår vad du är på kroken för, och när. Många butikskort kan tillåta 0% finansiering genom ett "uppskjutet intresse"-erbjudande, vilket låter liknar ett 0% APR introduktionstilbud som du kan se från ett allmänt kreditkort - men det är inte samma sak. "Uppskjuten ränta" betyder att du potentiellt fortfarande är skyldig höll intressen efter introduktionsperioden stänger, och dessa kort kan också komma med en rad ytterligare komplikationer. Kontrast det med 0% erbjudanden från banker, vilket avstiger räntekostnaderna direkt för introduktionsperioden.

Du kan undvika uppskjutna räntekostnader om du betalar skulden innan den inledande perioden stängs. Jag syftar till att göra det själv. Förra våran köpte jag en iMac i en Apple Store om ett uppskjutet räntebod. För att undvika de framtida räntekostnaderna betalar jag tillbaka nog varje månad för att få mig i klar med några månader att spara.

Städa upp röran

Varhelst din semesterskuld sitter behöver du en plan att betala av det. Jag rekommenderar tre steg:

1. Erkänna att du har skulden och att ignorera det kommer inte att göra det försvinner. Det betyder inte att shaming dig själv. Det är inget fel att spendera pengar på dig själv eller andra, särskilt under semestern. Men skulden är där, och innan du kan ta itu med det måste du erkänna det.

2. vidta åtgärder Det innebär att göra minsta betalningar på dina kreditkortsräkningar - och sedan betala mer. För att sänka räntan, rekommenderar jag att du betalar minst två till tre gånger den månatliga minsta betalningen, med målet att betala semesterskuld om tre månader eller mindre. Lyckligtvis är det här en bra årstid för den strategin: Högsäsongen och månaderna som följer den kan ge förutsägbara vindkraftverk, som kontantgåvor, årsskiftet och återbetalningar. Använd dem för att börja gräva ut.

Om du har en betydande skuldsättning och din kreditpoäng är minst "genomsnittlig" - över 630 eller så - kan du använda ett balansöverföringskort för att konsolidera din skuld till ett 0% erbjudande. Om du gör det sparar du mycket pengar i räntebetalningar.

3. Ge inte upp. Betala skuld, särskilt om du har ackumulerat mycket av det, tar tid. Leta efter möjligheter att skära onödiga kostnader, särskilt återkommande kostnader du kanske inte längre värdesätter, till exempel ett gammalt gym medlemskap eller online eller app abonnemang. För att öka din inkomst, försök att hämta extra arbetstimmar eller en ny sidspelning.

" MER: 10 finansiella tips för det nya året

Att ta itu med en helgdagsklänning kan kräva ödmjukhet, några kreativa finansiella justeringar och tålamod. Men avvägningen kan betyda mer ekonomisk frihet, och det är en av de bästa gåvorna för alla.