Vad är ett rörelsekapitallån? |

Jag spenderar mycket tid på att arbeta med företag som tillhandahåller alternativa finansieringskällor för småföretag. Många av dem tar itu med s där ute som precis börjat sin verksamhet, och det är en viktig tjänst, men det jag har hört mycket om nyligen är en ekonomisk tjänst för s längre fram i affärscykeln.

Det kallas ett rörelsekapitallån, och det är utformat för att tillfälligt öka ett företags kassaflöde. Arbetskapitallån är en särskilt stor resurs för företagare som vill utnyttja en tidskänslig försäljningsmöjlighet som kräver en ökning av lager- eller lönekostnader.

Jag har nyligen haft möjlighet att intervjua Rob Frohwein, en expert på att arbeta kapitallån och VD för Kabbage, en rörelsekapitalutlåning. Han har några bra råd för företagare med tanke på att ansöka om ett rörelsekapitallån, inklusive tips om hur du ökar dina chanser att godkänna. Du kan lyssna på intervjun i videoklippet nedan eller läsa transkriptet.

Videoutskrift:

Peter: Hej alla, det här är Peter Thorsson från Palo Alto Software, och jag har Rob Frohwein på samtalet här. Vi ska prata lite om Kål och utlåning till små företag i allmänhet. Hej Rob.

Rob: Hej Peter. Bra att vara på, tack för att du har på mig.

Peter: Så publiken är mestadels små och medelstora företag, av vilka många är intresserade av att hitta finansiering, veta hur man får pengar för sin verksamhet, veta hur man håller lager på hyllorna. Hur kan Kabbage hjälpa dem, och kan du bara ge oss lite bakgrund på företaget?

Rob: Visst, det skulle jag gärna göra. Kabbage ger rörelsekapital till småföretag, och vi gör det via en mycket dato- och teknologidriven plattform. Så vi gör det väldigt annorlunda än vad ett traditionellt finansbolag skulle gå för att lära känna ett litet företag och fatta beslut om huruvida de ska ge dem kapital eller inte.

Peter: Det är bra. Och hur gör det dig annorlunda än en mer traditionell långivare eller en SBA långivare?

Rob: Det är intressant. Först och främst har småföretag alltid varit det missgynnade barnet inom finansbranschen. Så du har många situationer där småföretag helt enkelt inte kan få tillgång till kapital från en traditionell långivare. Om du går in som ett litet företag till en bank, gör vad de brukar göra dig till en konsument och tittar på din kreditpoäng och tar dig igenom en enorm mängd pappersarbete, mycket tid, många möten. Och sedan i slutändan - många, många veckor senare - är det vanligtvis en "nej".

Så vad vi gjort har vi i grund och botten sagt att småföretag är vår kund. Och gissa vad? De använder internet och de använder andra företag med vilka vi har relationer. Vi kan dra data direkt från dessa företag med kundens tillstånd och kunna fatta ett beslut mycket snabbt. Så ett litet företag kan landa på vår webbplats och faktiskt ha pengar på sitt konto inom 7 minuter. Det här är den typiska tidsramen från att landa på boken på vår webbplats för att söka och ha tillgång till pengar.

Det andra är att med det sätt vi har satt upp vår produkt är det i huvudsak som en linje. Så du kan gå in och ta kontanter när du behöver det förutsatt att du har tillgång så mycket som du skulle ha på ditt kreditkort. Så en väldigt annorlunda process. Istället för sju veckor är vi sju minuter och vanligtvis ett "ja" för ett litet företag.

Peter: Det är fantastiskt. Så hastigheten är förmodligen kritisk för deras behållningsbehov och att få pengarna på snabbt. För en liten företagare som bara lyssnar på det här och läser om Kabbag för första gången, hur skulle jag veta om jag passar bra och hur kan jag ta reda på om jag är lämplig för ett Kållån?

Rob: Det är en bra fråga. Vanligtvis är det ett litet företag som har minst ett par tusen dollar av intäkter per månad. Så vi har inte riktigt en hög tröskel. Vi vill bara se till att du är ett verkligt företag, och det här säljer du inte ditt gamla skateboard från när du var tolv år gammal ur ditt garage. Vi letar efter personer som har ett aktivt företag som de kör. Det kan vara en deltid eller ett sidoföretag, det behöver inte vara det du gör varje dag och varje minut i ditt liv, men det måste vara ett riktigt företag.

Nummer två, hur vi typiskt arbete är att du bara ska komma på webbplatsen, kabbage.com. Vad vi gör är att vi ansluter till viktiga datakällor som kan relatera till ditt företag. Så om du använder QuickBooks för att göra dina böcker eller om du skickar via UPS eller säljer på Amazon, eller om du säljer på eBay, eller om du handlar över PayPal, har vi massor av datakällor som vi ansluter till. Förutsatt att du ansluter till en eller flera av de datakällor som är viktigt för oss att förstå hur ditt företag fungerar, vi är en bra passform för dig.

Inom de närmaste 60 dagarna, vi kommer bokstavligen tillämpas på alla små affärer på planeten, eller åtminstone i Förenta staterna och Förenade kungariket. Om du har ett företagskontrollkonto kan vi först och främst skriva ut dig på den grunden. Så vi är verkligen en bra passform så länge du har ett minimum av intäkter och du faktiskt ett litet företag och du kan ansluta oss till datakällor som hjälper dig att förstå ditt företag

Peter. Det är bra. Så verkligen när du säger att du ansluter till en Amazon eller annan datakälla som jag är ansluten till, det är så att du kan få det snabba godkännandet och bevisa att jag kanske säljer det jag säger jag säljer eller har de intäkter jag säger jag har.

Rob: Ja, det är ett perfekt sätt att sammanfatta det. Så till skillnad från vad som händer när du går in i en bank (du kanske måste bokstavligen ta över 3 buntar av papper som representerar dina senaste 3 åren av skattedeklarationer, eller om du har skrivit ut din register från kunder som betalar för sina produkter) du kan bokstavligen bara koppla oss till dessa datakällor, och vi gör allt tungt lyft. Och det är därför vi kan göra det så snabbt. Så det är exakt rätt.

Peter: Det är fantastiskt. Jag tror från Palo Alto Software perspektiv, skulle vi säga, i många fall, den traditionella affärsplanen, igen här är ett exempel där det är egentligen inte nödvändigt, men det är helt avgörande att ha ett skarpt öga för de nyckeltal för ditt företag. Var kommer dessa intäkter från? Var går det Och igen, här i Kabbages fall låter det som att det kommer att få dig pengar snabbt och enkelt, och alla vill alltid ha det. Så det är bra. Jag antar från ditt slut, vilka råd om jag är ett litet företag, och jag är glad över det här, jag vet att jag behöver pengarna, vad kan jag göra för att jag är den bästa kandidaten om jag går till din webbplats just nu?

Rob:

Vi tittar på ett par saker när vi tittar på det här. Självklart, först och främst försöker vi göra en bedömning automatiskt, om du vill, hur du har kört ditt företag, vad är lämplig mängd kapital för oss att ge dig för din verksamhet, och naturligtvis sannolikheten för att du kommer till slut att betala tillbaka. Så de saker vi försöker se på: Körar du ditt företag konsekvent? Har du intäkter som konsekvent genomförs? Det är en av de viktigaste sakerna. Hur tar du hand om dina kunder? Så vi tittar på all slags översynsinformation och andra faktorer om ditt företag, för om du tar hand om dina kunder kommer du förmodligen att ta hand om dina leverantörer också. Så det är en ganska viktig sats för oss. Och sedan letar vi också efter hur länge verksamheten har kört. Vad är verkligen intressant om oss, medan de flesta som finns i vårt utrymme letar efter en 10-årig track record, vill vi veta att du har gjort det i minst 6 eller 9 månader. Det behöver inte vara något du har gjort hela ditt liv. Men vi vill se till att du inte bara öppnar dörren upp idag och letar efter ett lån, att det verkligen är ett legitimt, riktigt företag, och du har lagt lite hud i spelet också under de senaste många månaderna i bygga den verksamheten.

De är egentligen inte faktorer som skiljer sig väldigt annorlunda än hur du driver ett framgångsrikt företag. Om du tar hand om din kund, om du fokuserar på att bygga din inkomstbas, är det de typer av saker som är viktiga för oss, och det är den typ av saker som skulle vara viktigt för dig som företagsägare.

Det är förmodligen det bästa rådet jag kan ge. Det är samma råd vi har för oss själva, för vi befinner oss i samma ståndpunkt. När du är verksam i att ge pengar eller dela ut pengar till småföretag, är vi alltid på jakt efter kapital själva för att kunna vidarebefordra våra kunder. Och vi måste bevisa samma saker för de människor som vill ge oss finansiering. Så vi har varit där, vi måste bevisa oss själva, vi har blivit överstötningar i det förflutna precis som alla småföretagare har. Nyckeln är att du bara måste hålla fast vid det, och se till att du i allmänhet är på väg i rätt riktning.

Peter:

Så Rob, som ett litet företag, hur skiljer någon om de borde ta ut en kreditkredit på egen hand, ta pengar från en vän, kanske som ett lån, vän och familj, typ av lånepartner, kanske gå till sitt lokala SBDC-kontor, eller använd Kabbage som finansieringskälla? Rob:

Tja, jag tror att nyckeln försöker lista ut exakt vad du använder huvudstaden för. En av de saker som vi alltid försöker utbilda våra kunder om är: Varför har du tillgång till kapital? Oavsett om det är någon form av att använda ditt kreditkort eller gå till din rika onkel om vi var så lyckliga att ha en eller använda Kabbage. Och svaret på det är verkligen bara beroende av, ur vårt perspektiv, avkastning på den investeringen som du kommer att göra. Så många säger till oss, "Okej, om jag har $ 2000 tillgängligt på mitt kreditkort, och jag har $ 2000 tillgängligt från Kabbag, vilken ska jag använda?" Och jag svarar kanske inte heller kanske kreditkortet, eller kanske båda. Och det beror egentligen bara.

Svaret på "båda" svarar jag rätt på toppen. Så säg, till exempel, har du nu möjlighet att förvärva 4 000 dollar i lager och att du kan göra det inom 30 dagar för 10 000 USD. Så du kan göra 150% utöver vad du lägger ut för huvudstaden. Du har $ 2.000 tillgängligt på ditt kreditkort och $ 2.000 tillgängligt via Kabbage. Ska du bara välja den ena eller den andra? Frågan är, om du kan bokstavligen göra $ 6000 på att ta båda formerna av kapital och betala tillbaka dem inom den 30-dagarsperioden för en liten mängd faktiska pengar, är det vettigt att använda båda. många av våra kunder kommer till oss, och de kommer i grund och botten att ta några tusen dollar från oss. De kommer att göra det till $ 5000, de betalar oss tillbaka $ 2000, plus de kan betala oss $ 100 som en avgift på toppen av det $ 2000. De har investerat $ 2000 i inventering och $ 100 med oss. $ 2.100 för att göra $ 2900-det är en bra satsning varje dag i veckan. Och så många gånger måste du fatta beslut om vad avkastningen är tillgänglig. Om du bara behöver $ 2000 i mitt tidigare exempel och du har $ 2000 på var och en, försöker du beräkna vad som skulle vara det lägsta kostnaden kapitalet, vad skulle vara den högsta potentiella avkastningen du har på de pengar du använder för att köpa inventeringen.

Vi rekommenderar alltid att människor gör en avkastningsanalys för att verkligen räkna ut hur de ska tjäna pengar på det. Vi brukar säga att vår huvudstad inte är den bästa huvudstaden om du ska gå ut och köpa en TV för kontoret eller ett nytt konferensrumsbord - saker som har en mycket lång eller kanske inte ens, avkastning i samband med dem. Är det meningsfullt?

Peter:

Mycket intressant. Ja absolut. Rob, bara en uppföljning fråga: Vi här över Bplans, LivePlan och alla genom Palo Alto Software, vi älskar att hjälpa småföretag. Ibland finns det riktigt bra historier om framgång. Har du en favorithistoria om ett företag som du har hjälpt under åren?

Rob: Jag har förmodligen 1 000 av dem. Det finns en kund - och jag kommer att försöka upprätthålla anonymitet just nu, men vi har en kund - som vi hjälpte oss att komma undan med att sälja peruker. Och det är faktiskt en riktigt bra historia. Hon hade själv varit sjuk och hade cancer och hade faktiskt förlorat håret under hennes behandling och hon var verkligen engagerad i att skapa inte bara peruker för patienter som går igenom liknande behandling men skapar galna och kalla peruker för människor som går igenom vad är en mycket utmanande tid i sitt liv.

Så hon hade fått affären att gå, hon genererade några intäkter, och hon kom till oss eftersom hon verkligen ville expandera, och vi gav henne tillgång till kapital. Hon har kunnat växa sin verksamhet förmodligen tiofaldigt under de senaste 12 månaderna, investerat de pengar som vi gav henne till att köpa mer produkt och mer designers för väldigt snygga peruker. Det är en av de väldigt viktiga delarna av vår företag. Vi gick faktiskt tillbaka och gjorde analys av våra kunder och vad deras intäkter är för att vi fortsätter att ha tillgång till dessa datakällor efter att de blivit kunder. Vi kan faktiskt göra analyser och säga, "Hur mycket har den rörelsekapital som vi har gett dem hjälpt sitt företag?"

Våra kunder har i genomsnitt ökat sin verksamhet med 78% från perioden före utnyttjande av Kål till samma period efter användning av Kål. En av de viktigaste sakerna är att utbilda vår kundbas om fördelarna med att använda rörelsekapital och använda det klokt och i sista hand att växa ett bra företag och verkligen delta i en stor del av den amerikanska ekonomin, vilket är ism, vilka konton för mer hälften av alla jobb i USA idag.

Peter:

Det är fantastiskt, och det är verkligen det som håller oss här också. Det är riktiga människor bakom riktiga historier som driver små företag över Amerika. Rob, tack för din tid idag.

Peter: Jag hoppas att våra användare har lärt sig mycket och kommer att fortsätta lära sig mer.

Tack: Tack: Jag tackar verkligen det.