Välja ditt första kreditkort efter examen

Kreditkort är det enklaste sättet att bygga din kredithistoria. Misbruk av ditt kort är också det snabbaste sättet att förstöra din poäng. Din kredit historia och poäng fråga när du vill få ett lån till en gynnsam takt. Din kredit påverkar också dina försäkringspremier och om du kan bli godkänd för en lägenhet eller till och med en mobiltelefon.

Om du redan har ett kreditkort riktat mot högskolestudenter, kanske du vill överväga ett nytt kort som erbjuder högre gränser eller belöningar som är bättre anpassade till postgrad livet. Det betyder inte att du ska stänga kortet du har nu.

"Jag rekommenderar aldrig att du släpper ett kreditkort, speciellt om du har en bra historia med det. Beroende på när du har det första kortet har du byggt upp historia och historia, säger Katie Ross, utbildnings- och utvecklingschef på American Consumer Credit Counseling i Worcester, Massachusetts. "Kontrollera din rapport och din poäng, och istället för att stänga ditt första kort öppnar du en annan. Vad som händer är om du har haft en bra kredithistoria med den, chanserna är att du kommer att kunna få ett bra kort med lägre räntor."

Innan du kan få ett nytt kort måste du först veta vad du ska kvalificera dig för.

Ta reda på din kredit värdering

Din kredit värdering är vad som bestämmer din risk för en långivare. Poängen sträcker sig från 300 till 850, med högre poäng är bättre. FICO-poängen är den vanligaste kreditscoreringsmodellen som används. Det finns fem huvudfaktorer som går in i ditt kreditpoäng som du bör överväga när du använder ditt kreditkort:

1. Betalningshistorik (35%): Betalar du dina räkningar i tid eller gör du sena betalningar?
2. Skulder (30%): Att hålla ditt kreditkortsaldo låga förbättrar din poäng.
3. Längden på kredithistoriken (15%): Hur länge har du blivit utökad kredit? Detta inkluderar studielån.
4. Ny kredit (10%): Hur många konton har du öppnat, och hur nyligen? Du vill inte öppna för många konton på en gång. Varje gång en långivare tittar på din kredit historia det dings din kredit värdering.
5. Typer av kredit som används (10%): Vilken typ av kredit har du? Detta inkluderar allt från kreditkort till studielån och billån.

Du kan få din kredit rapport gratis en gång om året från var och en av de tre stora rapporteringsbyråerna - Experian, Equifax och TransUnion. Det betyder att tre gånger om året kan du kolla på din kredit rapport. Även om din rapport är ledig är din poäng i allmänhet inte. Men många stora banker och vissa kreditkortsföretag kommer att erbjuda poänginformation gratis.

Vad kvalificerar du för?

Om du har ett heltidsjobb och tillräckligt med kredithistoria för att få ett vanligt kreditkort, så kudos! Fortsätt till nästa avsnitt. Om du inte har någon kredithistoria eller dålig poäng måste du ta en annan rutt. Tänk på dessa två alternativ:

1. Få ensamarbete signerat. Du kanske är ute av college, men du kan alltid använda lite hjälp från mamma och pappa. Dina föräldrar eller en annan betrodd person med lång kredithistorik kan underteckna kreditkortet med dig. Detta gör att du kan bygga upp din egen kredithistoria. Däremot är dina kreditåtgärder knutna till din medsignalers kredithistoria, så fortsätt försiktigt.
2. Prova ensäkrade kreditkort. Ett säkert kort är avsett att hjälpa dig att bygga upp kredit så att du kan kvalificera dig för ett osäkert kort. Du gör en initial insättning som är lika med din kreditlinje, då lånas du mot insättningen och betalar din faktura i tid varje månad för att bygga kredit över tiden. När du stänger kontot får du din insättning tillbaka.

Jämför, jämför, jämför

När du väljer ditt första kreditkort, tänk först om vilken typ av kort du kan få med din poäng, följ då dina önskemål och behov. Jämför dessa funktioner:

• Årlig avgift. Att få ett kort utan årlig avgift är ett måste för att börja, eftersom du sannolikt kommer att ha det här kontot öppet länge.
• Registreringsbonus
• belöningar (körmiljö, kassa, etc.)
• Grace period på intresse. Om du betalar din balans i tid och i sin helhet behöver du inte oroa dig för att betala ränta alls.

Tänk också på kortets årliga procentsats, eller APR. Detta fastställer hur mycket du ska betala varje år. Du kommer inte veta exakt hur mycket du kommer att komma i förväg, eftersom det beror på din kredit. Kortvis kommer korten att ha två eller tre priser, vilket ger dig en allmän känsla av det sortiment du kan förvänta dig. Du kommer inte heller att veta din minsta betalning. Det kommer vanligtvis att beräknas baserat på en procentandel av din balans.

Nyckeln till att välja ett kreditkort är att läsa kontrakt, handla och fråga om råd, säger David Wirth, finansiell rådgivare vid Savant Capital Management i Rockford, Illinois. Han tillägger: "Om du har en äldre syskon, prata med dem. Om inte, prata med mamma och pappa. Bounce saker av andra människor innan du fattar ett beslut. "Förutom att konsultera några av de mer finansiellt kunniga människor i ditt liv, dubbelkontrollera råd med betrodda online-resurser eller ekonomi.

Använd vårt jämförelseverktyg för webbplatskreditkort för att se hur olika kort mäter upp.

Bästa praxis

Om möjligt betalar du ditt kreditkort i sin helhet varje månad. Ibland kan det hända att det inte är möjligt, så för att din kreditpoäng ska göras, försök hålla ditt kreditförbrukningsgrad under 30% hela tiden. Det är det belopp du är skyldig på ditt kort jämfört med din totala gräns. Försök att betala mer än minimumet, inklusive eventuella räntor som uppkommit sedan ditt förfallodatum. Det är också viktigt att betala din faktura i tid, varje månad.

"Se till att du betalar ditt intresse. Varje månadslista har ett minimum, men många gånger täcker det inte räntan ", säger Guy Baker, en finansiell rådgivare med Wealth Team Solutions i Irvine, Kalifornien. "Ditt intresse kan lägga till $ 47 på din faktura och din lägsta betalning kan bara vara $ 25. Din balans kommer att gå upp varje månad och du kommer att skulda mer pengar."

Vissa experter förespråkar med ditt kreditkort som ett betalkort och sveper bara om du har pengar på ditt konto. "Det ögonblick som det dyker upp på ditt onlinekonto, betalar det omedelbart," säger Phil Schuman, chef för ekonomisk läskunnighet vid Indiana University. "Köp bara vad du har råd att börja med."

När du gör de rätta rörelserna med ditt kreditkort kan du bygga en kredithistorik som hjälper dig att kvalificera dig för lån på linjen när du vill ha dem - som när du vill finansiera en bil, köpa ett hem eller starta ett företag.

Mer från Investmentmatome:

Vår webbplats Top 10 kreditkort erbjudanden från 2015 Allt du behöver veta om kreditkort Vad du borde veta om pengar i dina 20-tal

Anna Helhoski är en personalförfattare på Investmentmatome , en personlig finansiell webbplats. E-post: [email protected] Twitter @AnnaHelhoski .