529 Plan vs Roth IRA? Roth vinner, mestadels
529 Plan vs Roth IRA - Which is the BEST College Savings Option?
Innehållsförteckning:
- Roths är för pensionering - men de är flexibla
- 529s är för college (och K-12 också)
- Vad kommer härnäst?
- Checka ut våra toppval för Roth IRA-konton
- Hitta college besparingar planer av staten
- Lära sig hur man investerar dina pengar
Du vet redan college är dyrt, så det är bra att det inte finns något annat än två skattemässiga sätt att spara för dessa kostnader: Roth IRA och 529 planer. Så vilket är bättre för dig?
Till att börja med är det värt att notera att reglerna för Roth-IRA och 529-talet är likartade. (För denna del fokuserar vi på 529 sparplaner, inte förbetalda studieplaner.) Med antingen Roth eller 529 lägger du pengar efter skatt och dina besparingar blir skattefria. Så länge du följer reglerna, kommer du aldrig att skylla skatt på investeringsvinsten på något konto.
Så länge du följer reglerna, kommer du aldrig att skylla skatt på investeringsvinsten på något konto.
För många sparare är Roth IRA tilltalande på grund av sin flexibilitet - det här är pensionskonton, men du kan alltid ta ut dina avgifter utan straff - och det stora utbudet av billiga investeringsalternativ.
Låt oss bryta ner Roths allmänna dygder och de situationer där en 529 kan slå den.
Roths är för pensionering - men de är flexibla
Roth IRAs skapades för att uppmuntra människor att spara för pensionering. Men, i motsats till andra pensionskonton, kan du alltid dra tillbaka de Roth IRA-pengar du har bidragit, när som helst, utan skatter och påföljder.
Observera betoningen på "bidragit" där. Om du drar tillbaka investeringen förtjänst i ditt Roth konto före åldern 59½, kommer du sannolikt att vara skyldig inkomstskatt och en 10% straff på de pengar du tar ut av kontot.
Det finns några undantag: Om du tar ut Roth pengar för att betala för kvalificerade college kostnader, då kommer du inte att vara skyldig 10% straff. Du kommer emellertid att betala skatt på eventuella investeringsvinster du drar ut (om du inte är över 59 år och har ägt kontot i fem år eller mer).
För de flesta föräldrar som är osäkra på kostnaden för college, eller hur mycket de kommer att bidra, är det svårt att slå Roth.
Mark Struthers, grundare av Sona Financial"Jag gillar Roth-bäst på grund av flexibiliteten och bredare investeringsval," säger Mark Struthers, certifierad finansiell planerare och grundare av Sona Financial. "När Roth är maxed ute, älskar jag 529 planen. Men för de flesta föräldrar som är osäkra på kostnaderna för college, eller hur mycket de kommer att bidra, är det svårt att slå Roth."
Du öppnar ett Roth IRA-konto hos en mäklare, helst en billig mäklare. Här är mer om hur och var för att öppna en IRA.
529s är för college (och K-12 också)
Med en plan på 529, så länge som pengarna du drar ut går till kvalificerade utbildningskostnader, kommer du inte att vara skyldig till skatter eller påföljder. Och de "kvalificerade" kostnaderna inkluderar upp till $ 10.000 för grundskolan och gymnasieskolan.
Men om pengarna går till något annat syfte, kan du vara skyldig att betala skatt och 10% straff på investeringsvinster. Det betyder att, till skillnad från en Roth, kan du inte bara betala dessa intäkter för pension om din son eller dotter väljer att avstå från college.
Fortfarande finns det vissa situationer där skalorna kan tipa för en 529:
- Om ditt land erbjuder en 529 skatteavbrott och har en bra 529 plan. Att avdrag eller kredit är som fria pengar - och vem dämpar fria pengar? (Ja, du kanske vill, om ditt stats 529 har hemska investeringsalternativ med kostnadsförhållanden norr om 1%.) Vi har listat vilka stater som erbjuder 529 skatteavbrott.
- Om du behöver finansiellt stöd. Roth-uttag räknas generellt som inkomst i Free Application for Federal Student Aid, eller FAFSA, beräkning, och med mer inkomst kan du få större inslag i hur mycket hjälp din familj får. (Observera att Roth IRA-tillgångar ignoreras av FAFSA så länge pengarna sitter i kontot. Det är bara de uttag som kan orsaka ekonomiskt stöd smärta.) Samtidigt är 529-talet motsatta: Medan distributioner från en moderägd 529 kommer inte att skada ekonomiskt stöd, moderbolaget 529 tillgångar kan räkna med dig på FAFSA, men den procentuella träffen för tillgångar är mycket mindre än för inkomst. (Reglerna är olika för 529s ägare av släktingar som inte är mottagarens föräldrar.) Detta är en ganska stor vinst till förmån för 529 planer, fastän Struthers säger att en strategi är att tiden Roth-distributioner för "senare på college när du vann" Jag måste ansöka om stöd det följande året. "Observera att FAFSA nu behöver din inkomstinformation från två år tidigare; till exempel på 2018-19 FAFSA, rapporterar du 2016 skatteredata.
- Om du är över Roth IRA-gränserna. Vid högre inkomster kan du stöta på Roth IRA-bidragsgränser. 529-planen säger att man får inkomstgränser!
- Om du är sen till college-besparingar spelet och du vill stash mycket pengar bort varje år. Roth IRA har årliga bidragsgränser (5 500 USD om året, eller 6 500 USD om du är 50 år). Det finns inga årsgränser som håller tillbaka 529s. (Även om du ger mer än $ 15.000 till någon på ett år, läs upp på presentavgiften.)
- Om du är säker kommer en av dina barn (eller en annan släkting) att använda 529 pengar för college, du kommer inte vara 59½ när de går på college, och du stör inte av eventuella investeringsbegränsningar.I det fallet kan du lika väl utnyttja 529: s brist på inkomstskatter på vinstuttag. Kom ihåg att när du betalar för kvalificerade utbildningsutgifter får du avkrok för Roths 10% straff, innebär det inte nödvändigtvis att alla inkomstskatter avskaffas på uttag.
"Jag brukar rekommendera att föräldrar utnyttjar Roth-konton om de är berättigade", säger Brett Tushingham, en certifierad finansiell planerare och ledande medlem av Tushingham Wealth Strategies. "Efter att de maximerat sina Roth-bidrag undersöker vi sedan 529 konton, eftersom de erbjuder liknande skattefria avgångsvederlag när de används för kvalificerade utbildningskostnader."
