Ska du använda din Roth IRA för att köpa ett hem?

Bara för att du kan, betyder inte att du borde.

Det är en tidig lektion som gäller för många livets problem, inklusive den här: Det är ganska lätt att trycka på din Roth IRA för att köpa ett hus, speciellt som en första homebuyer. Men ska du? Kanske inte.

Använda en Roth IRA för ett hem köp

Roth IRA regler för distributioner gör kontot till en frestande källa till pengar. För att förstå dem - vilket är nyckeln till att följa dem - bidrar det till att låtsas att pengarna i ditt konto finns i två kuvert: de bidrag du har gjort och den avkastning som dessa bidrag har tjänat.

För bidrag:

Du kan dra tillbaka de bidrag du har gjort till din Roth IRA när som helst, av någon anledning. Det finns ingen skatt eller straff, oavsett hur du spenderar pengar eller när du tar utdelningen.

För investeringsresultatet:

Om det har varit minst fem år sedan du gjorde ditt första Roth IRA-bidrag:

• Du kan dra ut upp till $ 10 000 i inkomstskatt för inkomstskatt - och strafffri att sätta i ditt första hem. IRS har en okaraktäristisk lös definition av "först" här: Du anses vara en första homebuyer om du eller din make inte har haft en huvudsaklig bostad de senaste två åren.
• Den femåriga klockan börjar den 1 januari året då du gjorde ditt första Roth IRA-bidrag.
• Om du känner dig generös, säger IRS att du också kan placera dessa pengar mot första gången hemköp av ditt barn, barnbarn eller föräldrar.

Om det har varit mindre än fem år sedan ditt första Roth IRA-bidrag:

• Du kan dra ut upp till 10 000 dollar av investeringsvinsten för att placera mot ditt första hem, men du betalar inkomstskatter på distributionen. Du betalar inte ett tidigt utdelningsstraff.
• Du kan också använda pengarna för ett barn, barnbarn eller förälder som uppfyller första gången homebuyer definitionen.

Taket på $ 10 000 är ett livstidsskydd, vilket gör det till en enstaka affär för de flesta, och pengarna måste användas inom 120 dagar efter distributionen. Men den flexibla regeln om bidrag betyder att du aldrig får behöva komma in i de styvare reglerna om investeringsvinster. IRS säger att pengar kommer ut ur en Roth IRA i en viss ordning: bidrag först, följt av pengar konverterat från ett annat konto, som en traditionell IRA eller 401 (k), och slutligen vinst.

»Vill du ha mer information? Se vår sida om Roth IRA uttagningsregler

Nedersta raden: Om du har bidragit minst lika mycket som du vill dra ut för att finansiera ditt hemköp, kan du ta den utdelningen skatte- och strafffri. Om du inte har det kan du ta summan av dina bidrag plus upp till $ 10.000 av inkomstskatt och strafffritt, så länge som ditt första Roth IRA-bidrag gjordes för minst fem år sedan och du kvalificerar dig som första gången bostad.

Tänk noggrant på att använda en Roth IRA för att köpa ett hem

En Roth IRA kan vara en relativt enkel källa till pengar för ditt hemköp, men det gör det inte till den bästa källan. Här är vad du bör tänka på innan du gör din Roth IRA till ett hemförsäkring:

1. Nuvarande räntor

En del av detta beslut kommer ner till var dina pengar kommer att fungera hårdare: bundet i ditt hem eller investerat på börsen genom din Roth IRA. För att göra den jämförelsen vill du stapla din hypotekslån mot din långsiktiga investeringsavkastning.

Tänk på var dina pengar kommer att fungera hårdare: Bundet i ditt hem eller investerat genom din Roth IRA.

Hypotekräntorna är inte lika bra som de en gång var, men de är fortfarande låga nog att de flesta långsiktiga investerare kommer att få en bättre avkastning genom att hålla sina pengar på marknaden. De flesta experter anser att 6% är en rimlig genomsnittlig årlig investeringsavkastning. Det är en konservativ uppskattning, eftersom historiskt sett är den genomsnittliga årliga börsavkastningen 10%. Din egen avkastning beror till stor del på hur dina pengar investeras.

När man köper ett hem i en lågräntesmiljö kan det vara meningsfullt att låna mer och sätta ned mindre, särskilt för att räntan är avdragsgill på hypotekslån på upp till 750 000 dollar.

2. Dina betalningsalternativ

Den ideala förskottsbetalningen är 20% av hemmapriset eftersom det ger dig den bästa chansen att bli godkänd tillsammans med tillgång till lägre hypotekslån och lägre premie och löpande avgifter.

Men det är en stor bit av pengar. Om det krävs att du ritar din Roth IRA, är det meningsfullt att överväga alternativ, särskilt när räntorna är låga. Det finns program som låter dig köpa ett hem med så lite som 3% ner.

3. Ditt pensionsbesparingsmål

Specifikt, dina framsteg mot att möta det. Visst finns det några få sällsynta fåglar som kan överfunda sina pensionssparande konton. Men resten av oss skrapar ihop varje öre bara för att komma nära att spara tillräckligt för pensionering.

I så fall kan doppning i din Roth IRA sätta dig tillbaka vid startlinjen. Inte bara spenderar du pengar du har öronmärkt för pensionering, men du förlorar den skattefria tillväxten som gör Roth ett så kraftfullt pensionskonto

Använd en pensionskalkylator för att bedöma var du står.Du kan köra numren baserat på vad du för närvarande har sparat, sedan igen med vad du skulle ha kvar om du knackade på din Roth för ditt hemköp. Hur mycket skulle det sätta dig tillbaka? Skulle du kunna återhämta sig, och i så fall hur snabbt? Det här är frågor du vill svara innan du trycker på den Roth.

Vad kommer härnäst?

• Vill du vidta åtgärder?

  Använda sig av vår pensionskalkylator för att se om dina besparingar är på rätt spår

• Vill du utforska relaterade?

  Lära sig hur man investerar mer klokt på kort- och långsiktiga mål

• Vill du utforska relaterade?

  Ta reda på hur du ska närma sig investeringar när du bara har börjat