Utdelningsstrategi Definition och exempel |

Vad det är:

Den utdelningsstrategin handlar om att köpa en lager innan det går ex-dividend, fånga utdelningen och sedan sälja aktierna och köpa ett annat lager som håller på att gå ex-dividend.

Hur det fungerar (exempel):

Låt oss anta att du köper 100 aktier i bolaget XYZ innan den förklarar sin nästa utdelning. När företaget XYZ slutligen deklarerar utdelningen, investerar investerare i beståndet. Det driver upp priset till ex-dividend datum. Utdelningsdatumet är vanligtvis två arbetsdagar före avstämningsdagen, vilket är det datum som bolaget slutför listan över aktieägare som kvalificerar sig som "innehavare av rekord" och kommer att få den kommande utdelningen. Således är utdelningsdagen en tidsfrist för köp av aktierna och kan fortfarande ta emot den kommande utdelningen.

När aktien "går utöver utdelning" faller priset för att återspegla värdet på utdelningsbetalningen. Efter utdelningsdatumet kommer köparna av aktierna eller fonden inte längre att få säkerhetens kommande utdelning. Ett lager kan eller kanske inte studsa några dagar efter det att det går utdelning. Detta är viktigt att förstå, eftersom du måste hålla aktierna i minst 61 dagar om du vill att utdelningen ska beskattas till den lägre utdelningsräntan på 15%.

Som du kan se i vårt diagram klättrade Chile-fondens aktiekurs efter en utdelning offentliggjordes och föll sedan kraftigt när fonden gick ex-dividend.

Varför det är fråga om:

Genom att använda en utdelningsstrategi kan investerare fånga 50 procent mer utdelning under ett visst år från samma investering dollar. Låt oss säga att en investerare köper ett lager som betalar kvartalsvis utdelning (de flesta företag betalar kvartalsvis). I det här fallet skulle investeraren få fyra utdelningar i hela året. Om emellertid samma investerare använder en utdelningsstrategi, skulle han eller hon inte hålla aktierna för ett helt år. Istället skulle investeraren köpa aktierna före dess tidigare utdelningsdatum och skulle sälja det 61 dagar senare. Efter försäljningen skulle han eller hon vända om och plocka tillbaka pengarna tillbaka till ett annat företag som ska betala en betydande utdelning.

Om du antar en innehav på 61 dagar för varje fångad utdelning, skulle denna investerare vara kunna lägga ut sex utdelningar under året (365 dagar / 61 = 6) i stället för de traditionella fyra (kvartalsvisa) - det är 50% mer utdelning från samma investering dollar. Ännu bättre än, genom att fokusera sina dollar uteslutande på de företag som erbjuder de allra högsta utdelningarna inom en viss period, kan investeraren använda utdelningsstrategin komma ut ännu längre fram.

Många investerare och fonder producerar attraktiv avkastning med den här strategin, men det medför högre handelskostnader och risken att aktiekurserna inte kommer studsa tillbaka efter att en aktie går utöver utdelning.

Kom ihåg också att företagen vanligtvis inte är skyldiga att betala utdelning. Under svåra tider kan företag som betalar utdelning upphöra eller sänka dem. Långsammare, etablerade företag är mer benägna att få resurser att betala utdelningar, men unga företag som behöver alla pengar som de kan få för att växa sina företag brukar vanligtvis inte betala utdelning.