11 Viktiga livförsäkringsvillkor som alla borde veta

Livförsäkringsköpare står inför ett hinder: De måste skära igenom en tjocklek av jargong som försäkringsbranschen har använt i årtionden. Till exempel kanske en "accelererad dödsförmån" inte låter mycket tilltalande, men om du får livförsäkringscitat är det bra att fråga.

Förvirrande terminologi hindrar ofta människor från att förstå hur man köper livförsäkring, och som ett resultat kan de lämna sin familj utan ett livsförsäkringsnät. Det finns cirka 19 miljoner konsumenter som vill köpa livförsäkring men kan inte hitta sig igenom det förvirrande språket, enligt en studie från 2014 av konsultföretaget Maddock Douglas och LIMRA, en finansiell forskningsgrupp.

De som köper livförsäkring förstår inte nödvändigtvis vad de har köpt. I en 2015-undersökning från J.D. Power erkände 46% av de svarande att de inte helt förstod deras politik. Om så är fallet kanske de inte har köpt den korrekta täckningen.

"Det enda sättet du kommer att veta om det är rätt produkt är om du förstår det, säger Valerie Monet, chef för J.D. Powers försäkringspraxis.

Här är några måste-kända villkor.

1. Policyägare: Den person som köper och kontrollerar försäkringsbrevet. Policyägaren kan eller inte vara den vars liv är försäkrad. Till exempel kan en fru äga en politik på sin man. Policyägaren är den enda som kan ändra mottagaren och få policyinformation från försäkringsgivaren.

2. Premie: Mängden pengar du betalar för försäkring, vanligtvis citerade per månad eller per år.

[Livförsäkringsintäkter finns tillgängliga via Vårt livsförsäkringsjämförelseverktyg.]

3. Förmånstagare: Den som får livförsäkring utbetalning. Du kan namnge mer än en mottagare, och du kan ange en viss procentandel för varje mottagare. Till exempel: 70% till Kayla och 30% till Jack.

4. Dödsförmån: Livförsäkringspengarna som betalas till mottagaren.

5. Försäkrad person: Den person vars liv är försäkrad.

6. Termins livförsäkring: Denna typ av politik varar under ett visst antal år. Du väljer termen, till exempel fem, 10, 20 eller 30 år.

7. Permanent livförsäkring: Denna typ av politik varar under hela ditt liv och har också en kontantvärde komponent. Det finns flera varianter av permanent liv, inklusive hela livet, det universella livet, det rörliga livet och det variabla universella livet. Om du väljer att köpa en permanent livförsäkring, arbeta med en finansiell rådgivare och se till att du förstår skillnaden mellan termen och hela livförsäkring innan du köper.

8. Kontantvärde: Om du köper permanent livförsäkring går en del av din betalning till ett "kontantvärde" konto som växer i värde över tiden. Du kan ta ett lån mot kontantvärdet och använda pengarna för allt du vill.

9. Accelererad dödsförmån: Denna policyfunktion gör att du kan få ut en del av livförsäkringsutbetalningen tidigt om du är terminalt sjuk. Några försäkringsgivare kallar nu detta en "levande nytta". Det är vanligtvis en ledig funktion, så se till att din policy har det.

10. Åkare: En tillägg som ger en extra funktion eller täckning mot extra kostnad. Till exempel behöver du inte betala för din livförsäkring om du blir helt invalid och kan inte fungera med en "avhämtning av premie".

"Tänk dig att en livförsäkring är som att köpa en bil, och en ryttare som alla tillbehör som återförsäljaren erbjuder dig. Behöver du det? Det är upp till dig att bestämma, säger Chris de Lorimier från O'Connor Wealth Management i Pasadena, Kalifornien.

11. Underwriting writing~~POS=HEADCOMP: Det här är processen där försäkringsbolag utvärderar risken för att försäkra dig och bestämma ditt livsförsäkringscitat. Det inkluderar ofta tillgång till dina journaler, körning och receptbelagd läkemedelshistoria.

Donna Freedman är en bidragande författare på Investmentmatome, en personlig finansiell webbplats.

Bild via iStock.