För en finansiell plan kommer du att spendera pengar - och tid

Av Michael Chamberlain

Läs mer om Michael på Investmentmatome's Ask a Advisor

På ytan är kostnaden för en finansiell plan enkel: vanligtvis mellan $ 2000 och $ 4000, beroende på dess komplexitet och var du bor.

Men gräva djupare och du kommer att upptäcka att planens framgång också beror på att du spenderar tid för att genomföra den.

Tänk på en ung läkare som nyligen kom till mitt kontor och frågade om en finansiell plan. Hans huvudsakliga problem var kassaflöde med skattehänsyn, skuldservice och investeringsrådgivning. Jag föreslog att han också skulle behöva en försäkringsgranskning och fastighetsplanering, eftersom han inte hade någon. I slutet av vårt bekanta möte citerade mina kollegor och jag en avgift för den finansiella planen och vad det skulle inkludera. Han bestämde sig för att arbeta med oss.

Därefter hade vi ett målmöte och samlat in sina relevanta finansiella dokument, såsom hans avkastning, investeringsredovisning, skuldredovisning med mera. Vi gav risk toleransfrågor och diskuterade hans kort- och långsiktiga mål mer ingående. Då var det ett interimsmöte där vi granskade hans mål - för att vara säker på att vi prioriterade dem korrekt - hans risk tolerans resultat och hans investeringsanalys.

Några veckor senare hade vi ett planleveransmöte där vi granskade rekommendationerna inom alla områden av hans ekonomiska plan. Han tog bindemedlet hem för att granska och börja implementera planen.

Han återvände om en månad för ett framstegsmöte. Han hade gjort en del på vår lista med rekommendationer, men inte så mycket som jag hade hoppats på. I slutet av det mötet berättade han för mig: "Du var väldigt tydlig om vad planen skulle kosta mig i dollar. Vad jag inte visste var det dags att det skulle ta mig att samla in informationen som planen baseras på, att träffa dig, att läsa och studera dina rekommendationer och sedan slutföra dem."

Han var rätt: Det kostar både tid och pengar att anta en ekonomisk plan som verkligen hjälper dig. Åtta månader senare mottog jag ett mail från doktorn och meddelade att han hade slutfört alla rekommendationer. Till slut sa han att den totala kostnaden, vad gäller dollar och tid, var väl värt det.

Akta dig för extra kostnader

Tänk på att med vissa finansiella tjänsteleverantörer kan det finnas stora extra kostnader i form av avgifter eller provisioner. Detta kan också vara en intressekonflikt om din rådgivare rekommenderar produkter som betalar honom mer, i stället för de som är bäst för dig. Så var noga med att du vet exakt vilka avgifter som är inblandade när du börjar arbeta med en rådgivare.

Även om mina rekommendationer i doktorsplanen innehöll specifika förändringar i hans försäkrings- och placeringsinnehav, sålde jag inte någon av de täckningsplaner som jag rekommenderade, och inte heller sålde jag honom de investeringsprodukter som han behövde. Det beror på att jag bara är en avgiftskonsulent. Jag vill att mina kunder ska veta att jag inte har något intresserat intresse för genomförandet av försäkrings- eller investeringsdelen av planen.

Det här är inte fallet för rådgivare som erbjuder både en plan för en avgift och sedan säljer dig investeringar eller försäkringsprodukter också. Alltför ofta innehåller försäkringsrekommendationerna från de som säljer produkterna också fler och fler policyer än vad jag skulle rekommendera. Det är ett ledsen faktum att kommissionen kan driva planen rekommendationer, snarare än vad som är bäst för kunden.

När du letar efter en finansiell plan, se till att du använder en Certified Financial Planner och att planen inte säljer några produkter. För att hitta en sådan rådgivare nära dig, kontakta Garrett Planning Network eller National Association of Personal Financial Advisors.

Bild via iStock.