Hyra Kharma Recension: Få kredit för din hyra

Hyran Kharma rapporterar hyresbetalningar till ett kreditbyrå för dina räkning mot en avgift.

Många antar att hyresbetalningar redan ingår i sina kreditrapporter, men det är nästan aldrig fallet. Krediteringsgiganten FICO säger att hyra är en post - kallad "tradeline" - på mindre än 1% av kreditfilerna.

Ändå finns det några bevis på att dessa nya hyra-tradeliner kan vara ett steg för att uppnå den typ av kreditpoäng som traditionellt brukade säga sig kvalificera sig för ett billån eller en inteckning.

Ett år eller två av hyresbetalningar kan skapa en kredithistoria utan det klumpsumma av pengar som krävs för ett säkert kreditkort eller den extra månatliga betalningen av ett krediteringslån, två vanliga sätt att bygga kredithistoria.

Kreditrapporter är råmaterialet för kreditpoäng. Att räkna ut hyran i dina kreditpoäng är en idé som ökar dragkraft. VantageScore anser det, och det gör också FICO 9, den senaste versionen av FICO-poängen; Problemet är att tidigare versioner av FICO används i mycket större utsträckning än poängen som faktorn i hyra.

Det är möjligt att ha hyresinformation i dina filer kan förbättra din kreditprofil, särskilt om du fortfarande är relativt ny för kredit.

Hyra Kharma en överblick

För att granska Rental Kharma samlade Investmentmatome sex datapunkter, granskade online ansökan och prisinformation, intervjuade chefer hos företaget och jämförde sina tjänster med andra som betjänar samma kunder.

Uthyrning Kharma kan vara en bra passform för dig om:

Du har en begränsad kredithistoria och vill förlänga den. Det beror på vilken kreditpoäng en potentiell långivare använder för att utvärdera dig.

Uthyrning Kharma kan vara mindre värdefull om:

Du har använt kredit på ett ansvarsfullt sätt i mer än sex månader. Om så är fallet är det osannolikt att du rapporterar din hyra avsevärt att ändra din poäng. Kreditkortsbetalningar och återbetalningar av kreditbyggare, när de rapporteras till kreditbyråer, återspeglas i alla kreditpoäng.

Hur Hyran Kharma fungerar

Hur hyra Kharma är annorlunda

Där hyra Kharma blir kort

Vad kostar Hyran Kharma?

Hur Hyran Kharma fungerar

Hyra visas som en tradelin på din kredit rapport; Det kan tyckas klassas som ett "hyresavtal" eller "öppet" konto, beroende på vilket kreditbyrå som tillhandahåller informationen. Det skiljer sig från de "roterande" (kreditkort) och "avbetalning" (lån) tradeliner som vanligtvis används för att beräkna kreditpoäng.

Cullen Canazares, grundare och VD för Rental Kharma, säger att tillägget av hyresdata kan skapa ett kreditpoäng för en tidigare oskadlig konsument inom några veckor.

Företaget kan rapportera en betalningshistoria, se bakåt, upp till två år. Om du har flyttat runt kommer leasingavtal att visas som flera tradeliner. (Även om du inte har flyttat, om du har skrivit mer än ett leasingavtal, rapporteras det som flera tradeliner.) Canazares säger att tillägget av hyreskostnader ökar genomsnittet "ålder av konton", vilket är inräknat i din kreditpoäng.

Företaget hjälper sina användare att utnyttja sina nya kreditpoäng genom att påpeka vilka kreditkortsutgivare som accepterar de poäng som visar hyreshistorik. Att ansöka om dessa kreditkort och använda dem på ett ansvarsfullt sätt kan ytterligare bygga upp en kreditpoäng.

Canazares säger att hans företag har hjälpt cirka 5000 kunder att kvalificera sig för stora inköp, till exempel bilar och bostäder.

Hur hyra Kharma är annorlunda

Vissa hyresrapporteringstjänster hanterar faktiskt dina hyresbetalningar på hyresvärdens vägnar. det vill säga du skriver checken till tjänsten, som drar avgiften, betalar hyresvärden och rapporterar betalningen till en eller flera kreditbyråer.

Men Rental Kharma är inte en betalningsplattform. Företaget själv berör inte dina hyrespengar; I stället är det beroende av hyresvärdens rapporter att verifiera betalning av hyran, säger affärsutvecklingschef Ted Taggart.

Du behöver inte bo i ett stort lägenhetskomplex för att använda Rental Kharma. Även ett arrangemang som är så informellt som att bo i din farföräldrars källare kan öka din kredit värdering så länge som dina hyresvärdar kan verifiera att du gör (eller har gjort) betalningar. Om din hyresvärd inte samarbetar kommer din hyreskostnadsavgift återbetalas.

Det är också enkelt att registrera sig online.

Där hyra Kharma blir kort

Hyra Kharma rapporterar till endast en av de tre stora kreditrapporteringsbyråerna, TransUnion. Det rapporterar inte för närvarande till Equifax eller Experian, men Canazares säger att företaget är i samtal med syfte att lägga till båda.

Det begränsar Rental Kharmas påverkan endast till kreditpoäng som härrör från data på en TransUnions kredit rapport. När du anser att de vanligaste FICO-formlerna inte påverkar hyresbetalningarna alls, påverkar du bara ett litet antal av de kreditvärdemodeller som en potentiell kreditor kan använda.

Hyran Kharma utbildar sina användare om vilka kreditkortsutgivare som accepterar de poäng som tar hänsyn till hyran - FICO 9, den nyaste poängmodellen och VantageScore 3.0.

Eftersom kreditkortskonton är en faktor i alla kreditpoäng, skulle en hyresk Kharma-kund sannolikt behöva anmäla hyran och sedan få ett kreditkort eller ett avdragslån för att ha den robusta kreditfilen som behövs för stora inköp till attraktiva räntor.

Vad kostar Hyran Kharma?

Det finns en registreringsavgift på $ 25, enligt Rental Kharma webbplats, följt av en pågående månads kostnad på $ 6,95. För ett år är det $ 108,40. En rumskompis eller make kan också hyra rapporteras för ytterligare $ 2 per månad. För uthyrningsrapportering tar hyran Kharma ut $ 5 för varje månad som den verifierar. För ett år av historia är det $ 60.

Betalningar görs via antingen kreditkort eller betalkort. Hyran Kharma säger att den har "banknivånsäkerhet" och använder dubbelkryptering på alla personuppgifter.

Medlemmar får ett år med gratis kreditövervakning, inklusive kreditrapporter och poäng, via Smart Credit.

Inga kontrakt krävs, säger Canazares, och medlemmarna kan säga upp via e-post eller telefon.

Fråga dessa frågor om alla uthyrningsrapporteringsbyråer du överväger:

• Vad skulle mina totala kostnader vara för ett års service, inklusive eventuella installationsavgifter eller avgifter för tidigare uthyrningshistorik?
• Hur skyddar du mina personuppgifter?
• Vilket av de stora kreditbyråerna rapporterar du till? (Alla tre är idealiska.)
• Ger du fri tillgång till kreditpoäng, och i så fall vilka poäng (er)?
• Hur snart ska jag förvänta mig att informationen visas på min kreditrapport?
• Hur kan jag avbryta tjänsten?