Dessa superklassiga fonder tar jobbet ut ur pensionsinvesteringarna

Varje vecka svarar en av våra investerande experter en läsares fråga i vår InvestingAnswers Q & A-kolumn. Det är en del av vårt uppdrag att hjälpa konsumenterna att bygga och skydda sin rikedom genom utbildning. Om du vill att vi ska svara på någon av dina frågor, vänligen maila oss på redaktö[email protected] och inkludera "Investera Q & A" i ämnesraden. (Obs! Vi svarar inte på förfrågningar om lagerupptagningar.)

Många av oss investerar av en anledning: att bygga ett tillräckligt stort nästägg för pensionering. God gammaldags aktieplockning är den föredragna vägen för många investerare men kan vara lite skrämmande för nybörjare investerare. Den här läsarens fråga behandlar en annan typ av investering som kan ge dig en solid pensionsstrategi.

Q. "Jag är långt ifrån det, men jag börjar tänka på att investera för pensionering. har hört talas om dessa fonder med ett år knutet till dem och du väljer den som är närmast det år som du förväntar dig att gå i pension. Hur fungerar de exakt? Och är de bra? " - Paul, Manhattan, Kan.

Denna veckans fråga kommer att besvaras av InvestingAnswers investeringsanalytiker David Sterman:

A. Paul, du pratar om "mål-datum" -medel och det korta svaret ja, det är ett solidt investeringsmedel. Innan vi tittar på dina olika alternativ med dessa medel, låt oss se hur de fungerar.

Dessa medel förvärvar en uppsättning tillgångar och placerar dem i en fond som riktar sig till investerare av en viss ålder. Fonder som riktar sig till personer nära pensionen belastar lågriskinvesteringar som obligationer och statsskuldväxlar, samt aktier som sportar stabila och solida utdelningar.

För investerare som inte planerar att gå i pension i flera årtionden, Det finns måldagsfonder som äger en mer riskabel men kanske mer avkastande uppsättning tillgångar. Det här följer den långsiktiga investeringsramen att desto större antal år fram till pensionering, desto mer aggressiv bör en investerare vara. Dessa medel justerar ständigt deras blandning av innehav som åren övergår, med fokus på mer konservativa investeringar, eftersom portföljens slutdatum drar sig närmare.

[InvestingAnswers Feature: Är Target Date Funds Right for You?]

Även om dessa fonder har funnits i två decennier, de har nyligen ökat i popularitet tack vare pensionsskyddslagen (PPA) 2006. Denna rättsakt gjorde det möjligt för arbetsgivare att automatiskt anmäla sina anställda till 401 (k) planer och målfonder blev ett acceptabelt alternativ, särskilt för nybörjare. Före PPA investerades mindre än 200 miljarder dollar i dessa fonder. Den siffran har snabbt stigit till nästan 500 miljarder dollar.

Som en följd av denna popularitet erbjuder finansiella leverantörer nu ett bredare utbud av investeringsalternativ. Fidelity, Vanguard och T. Rowe Price har det bredaste utbudet av erbjudanden, även om andra fondbolag sponsrar nu måldatumsfonder. Det är förmodligen bäst att hålla fast vid de stora tre, eftersom mindre fondföretag alltid riskerar att krama en fond som har för få tillgångar under ledning.

[InvestingAnswers Feature: Hitta de bästa målen-datums ömsesidiga fonder för pensionering]

Viktiga fondfamiljer för att du ska överväga inkluderar:

• Fidelitys "Frihetsfonder", som alla har ett datum kopplat till dem. Till exempel är Freedom 2030-fonden lämplig för investerare i mitten av karriären, medan Freedom 2055 är idealisk för investerare som nyligen har anslutit sig till arbetskraften. Dessa medel har en årlig kostnadskvot på 0,89 procent och analysen av finansdirektör Morningstar fann att "långsiktig prestanda bara varit anständigt".
• T. Rowe Price Retirement Mål-Date Funds sportar en mer rimlig 0,7% årlig kostnad, men har levererat solid avkastning jämfört med peer-gruppen. Det är delvis hänförligt till en mer aggressiv investeringsmetod som har betalat ut medan marknaderna har återhämtat sig under de senaste åren, men "det finns mer körförmåga än bara den strategiska tillgångstilldelningen", föreslår Morningstar. Fondbolaget anser att T. Rowe Prices fondförvaltare har visat sig vara särskilt skickliga aktieplockare, vilket kan fortsätta att leda till en relativ outperformance för dessa fonder.
• Vanguard Target Retirement Target-Date Funds får höga betyg för ett ganska konservativt tillvägagångssätt. "Den högkvalitativa fördelen av aktie- och obligationsportföljerna medförde att dessa fonder slog sina konkurrenter under 2009s spekulationsdrivna rally, men de höll sig bättre än de flesta under 2008 års finansiella kris", enligt Morningstars analytiker. Kanske den starkaste godkännandet för dessa medel: en mycket låg 0,18% årlig kostnadskvot. Under många år innebär mindre kostnader från utgifter mer pengar kvar i din fond - och inte i företagets kuponger.

Tänk på att investerare i måldatumsmedel inte borde jämföra låg risk utan risk. I marknadssmältningen 2008 och början av 2009 sjönk faktiskt de mest konservativa måldatumsmedlen i värde. De goda nyheterna: Dessa förluster blev så småningom återhämtat, och dessa fonder har stigit i takt med den bredare aktiemarknaden de senaste åren. Ändå förvänta dig ytterligare stötar på vägen när du går till pension. Som en bra tommelfingerregel behåller du flera års levnadsutgifter i kortfristiga obligationer och CD-skivor, så du kan trycka på de mer likvida medel om det behövs mitt i en annan börsruta.

Den rätta fonden beror på dig på din risk tolerans. Även bland måldatumsfonder med liknande utgångsdatum hittar du en väldigt annorlunda blandning av tillgångar. Därför borde du jämföra och kontrast innehålla de medel som erbjuds av de ledande 401 (k) leverantörerna som Fidelity, Vanguard, T. Rowe Price och andra.

Läs mer av våra InvestingAnswers Svar:

• "Aktier Utestående "Reveals mer om ett företags framtid än vad du någonsin skulle tro"
• Warren Buffetts överraskande nyckel att välja en stor investering
• Hur kan jag börja investera med bara 100 dollar per månad?