Paraplyförsäkring kan skydda dig mot en finansiell katastrof

Av Elizabeth Revenko

Läs mer om Elizabeth på Investmentmatome's Ask a Advisor

Pat och Sandra (inte deras riktiga namn) var extatisk för att se sitt yngsta barn i college. Evan skulle bo på campus och behövde inte en bil, så de tog honom av sin bilpolicy. Med högskoleräkningar som kommer in, så sparar de sig på försäkringspremier som ett försiktigt finansiellt beslut.

Det var det inte.

Evan tog upp bloggar och skickade kvickt (till honom) kommentarer om sina klasskamrater. Han åtnjöt den uppmärksamhet han fick från bloggarna - tills ett av hans mål slog honom med en personskada rättegång för skadan.

Du kan föreställa dig Pat och Sandras chock och rädsla när de lärde sig om sin sons bloggning och rättegången. Deras skräck växte när de lärde sig att de namnges som medförsvarare i kostym eftersom de fortfarande hävdar Evan som en beroende.

Om bara de hade hållit honom listad på sin försäkring skulle deras försäkringsskydd för paraplyskydd ha skyddat dem, täcker avräkningsbeloppet och till och med försvarskostnaderna.

Vad är paraplyförsäkring?

Paraplyförsäkring, som också kallas överskridande ansvarsförsäkring, är den relativt billiga försäkringen som skyddar dig mot en mängd omständigheter som kan ta bort dina nuvarande och framtida besparingar. Denna försäkring sparkar in för att skydda dig om något skulle kosta mer än gränserna för din underliggande fordons- eller husägares ansvarsförsäkring (och inkluderar täckning för personskador, även om de inte är relaterade till auto eller hemma). Med tanke på att personskadauppgörelser och utmärkelser överstiger $ 1 miljon minst 13% av tiden, antar du inte att du någonsin behöver extra täckning.

Typer av händelser som omfattas

Du kan tänka dig hur en av följande händelser kan hända snabbt - och kostar mycket mer än dina gränser för din auto- och husägare eller hyresgäster:

• Din hund, Fluffy, biter grannens barn. • Din make kommer i en bilolycka, skadar en kardiolog som inte längre kan utföra operation. • Din tonåring lägger in något besvärligt på Facebook, Twitter eller Snapchat. • Ditt bakdäck kollapser under 12 av dina vänner vid din årliga sommargrill.

Paraplyförsäkring skyddar dig mot sådana omständigheter som är osannolika men möjliga. Och om de händer kan de torka ut dig. Den goda nyheten är att försäkringsskyddet är relativt billigt, vilket gör det överkomligt för dig att ha en plan som är bättre än "Jag hoppas att jag någonsin inte behöver det här."

Vad ger paraply täckning?

Paraplyförsäkring ger dig de resurser du behöver för att bekämpa en ansvarsfordran mot dig eller dina familjemedlemmar. I allmänhet inkluderar detta:

• Skador på egendom och kroppsskador • Personskador • Försvarskostnader • Valfritt: Överdriven under / oförsäkrad bilist täckning, som skyddar dig om du skadas av någon som inte har eller inte har tillräcklig försäkring

Vissa policies ger även pengar för att betala för PR för att skydda eller reparera ditt rykte.

Den största orsaken till att de flesta bär den här försäkringen är för hjälp och stöd som det ger för att bygga upp ett lagligt försvar om de skulle bli väckt. Även tunna saker kan ta många månader att lösa, under vilken tid kan du bli utsatt för en fantastisk mängd stress. Paraplyansvar täcker mycket av denna ekonomiska börda från dina axlar.

Hur mycket täckning behöver du?

Paraplyförsäkring säljs i steg om 1 miljon dollar. Premierna går för omkring $ 200 per år per $ 1 miljon täckning. Som en grov tumregel är utgångspunkten att få så mycket täckning som din nettovärde. Om din nettovärde inte är hög men du har ett höglönejobb, kom ihåg det eventuella behovet att skydda dina framtida löner. rättegångar kan och garnerar löner. Vissa tillgångar kommer att skyddas mot domar, såsom pensionssparande i 401 (k) eller andra pensions- och hälsoplaner. Men exakt vad som skyddas varierar mycket från stat till stat.

Ytterligare tips

Var noga med att se till att det inte finns någon lucka mellan de övre gränserna för din auto- och husägare försäkring och utgångspunkten för din paraply täckning. Många politiktyper har olika kostnader, bestämmelser, villkor och begränsningar för täckning.

Gör dina läxor för att jämföra politik och överväga att arbeta med en mäklare. Ett sätt att kompensera kostnaden för paraply täckning är att öka dina självrisker för husägare och auto försäkringar, vilket minskar dessa premier.

Enligt en studie från Consumer Reports i 2013, bär endast 10% av husägare en ökning av ansvarsskyldigheten, så klart är detta ett område som många människor har förbisett. För fler områden av din ekonomiska säkerhet som du kan försumma, kolla in den här gratis guiden.

Det är värt att upprepa: Låt inte det oväntade slita ut dig, särskilt när försäkringen för att skydda dig själv är så överkomlig. Ingen är immun från de oväntade och osannolika händelserna i livet. Att ha lämplig försäkring kan ge dig sinnesro förutom viktigt ekonomiskt skydd.

Denna artikel visas också på Nasdaq.

Bild via iStock.