Alternativa tillgångar: Investering utöver aktier, obligationer och kontanter
Alternative Brands Like Tilly's
Innehållsförteckning:
- Vad är alternativa tillgångar?
- Varför investera i alternativa tillgångar?
- Vad att vara försiktig med
- Vanliga typer av alternativa tillgångar
- Hur man investerar i alts
- Vad kommer härnäst?
- Investera nu: Bästa mäklare för terminshandel
- Känna till innan du köper: Alternativa investeringar
- Förstå fastighetsinvesteringar
Alternativet kan komma ihåg förnyelsebara energi eller mixtape från 1990-talet, men det har också en plats i investeringsvärlden, som hänvisar till nästan alla tillgångar som inte är aktier, obligationer eller kontanter.
Vad är alternativa tillgångar?
Köper guld eller andra ädelmetaller? Det är en alternativ investering.
Att lägga pengar i din brors nya verksamhet för en minskning av framtida vinster? Inköp av anställda aktier i ditt före-IPO-företag? Pumpa tusentals dollar till en mintfri stämpel, mynt eller vinylinspelning? Köper bitcoin? Alla är exempel på alternativa tillgångar.
De flesta investerarportföljer består av tre huvudingredienser: kapitalandelar (som aktier), räntebärande tillgångar (obligationer) och likvida medel, som penningmarknadsfonder. Alla andra tillgångar klumpas i kategori "alternativ tillgång".
Varför investera i alternativa tillgångar?
Intresset för alternativa tillgångsinvesteringar - eller "alts", som industrins folk säger, har ökat sedan finanskrisen, eftersom investerare söker större diversifiering i tillgångar som inte spårar uppförandet av aktier och obligationer.
Intresset för alternativ tillgångsinvestering - eller "alts", som industrins folk säger, har ökat sedan finanskrisen.
Den stora lågkonjunkturen skadar till exempel aktieägare och obligationsåtagare med att släppa aktiekurser och lägre avkastning (räntor) på nya obligationer. Priset på guld ökade dock från ca 800 dollar per ounce i oktober 2008 till över 1 900 dollar per ounce i augusti 2011.
Men det är en seesaw. Aktiemarknaden har sedan rallied till den näst längsta tjurmarknaden i historien, medan guldpriset sjönk till 1.080 dollar per ounce i december 2015, innan det steg igen i värde igen. Alternativa investeringar kan vara ett kraftfullt sätt att diversifiera en portfölj, men bära mycket högre risker och turbulens i värde.
Vad att vara försiktig med
De flesta investerare kommer aldrig att allvarligt handla med alternativa investeringar, och det är okej. Alts är ofta riskabla och lätta reglerade, om alls. Det betyder att det kan vara svårt att få insyn i prissättningen, det vill säga att veta om den här tillgången verkligen är värt vad du betalar eller betalar. Alts är också mer "illikvida", vilket betyder att de är svåra att vända tillbaka till kontanter. Att sälja 1 000 dollar i aktier i ett börshandel är relativt enkelt. prissättning och sälja ett $ 1 000 sällsynt mynt eller skivalbum, mindre så.
Därför krävs försiktighet: Finansiella rådgivare rekommenderar att alternativa investeringar inte utgör mer än 10% av en portfölj, enligt en 2016-undersökning som sponsras av Financial Planning Association.
Vanliga typer av alternativa tillgångar
De flesta av spelarna i detta spekulativa rike är institutionella investerare eller de mycket rika. Du kanske har hört talas om hedgefonder, en alternativ investering som ofta använder riskfyllda finansiella instrument som derivat för att balansera - eller säkra - mot andra marknadsrisker. Men regeringens regler kräver att hedgefondsinvesterare har tjänat minst 200 000 dollar i var och en av de senaste två åren eller att ha 1 miljon dollar i tillgångar exklusive deras primära bostad. Private equity - Tänk på ängelinvestorerna som lägger miljontals i nybörjare - är också utom räckhåll för den genomsnittliga investeraren, om du inte äger personaloptioner hos ett privat företag före det första offentliga erbjudandet.
Alternativa tillgångar till den gemensamma investeraren inkluderar:
- Fastighet: Fastighetsinvesteringar köper egendom för att generera inkomst, snarare än att användas som bostad. Det kan vara att köpa en fastighet för att tjäna hyra kontant eller köpa aktier i fastighetsinvesteringar, som investerar i företag som finansierar eller driver kommersiella fastigheter. Investerare kan köpa offentligt handlade REITs via en online-mäklare. (Vill du veta mer? Se den här guiden om fastighetsinvesteringar.)
- Bitcoin och andra kryptokurvor: Bitcoin hoppade från knappt $ 1 000 till en topp på nästan 20 000 dollar 2017, vilket drar stort intresse av investerare. Men många inom finansbranschen tror att det finns många anledningar att vara försiktiga med sin uppkomst.
- Handelsvaror: Kor, majs, olja, guld eller andra väsentliga råvaror som odlas eller bryts är varor, och att köpa och sälja dem är riskabelt eftersom priset kan växla i stor utsträckning av olika skäl. En torka kan höja priset på majs, eller ett beslut av organisationen av de petroleumexporterande länderna att borra mer kan sänka priset på olja. Investerare har tillgång till dessa marknader genom fonder eller börshandlade fonder som fokuserar på råvaror.
- Peer-to-peer (P2P) långivare: Leds av företag som Lending Club och Prosper, tillåter P2P långivare att privata investerare investerar pengar i icke-bankföretag som ger kommersiella och personliga lån. Kritiker oroar sig för att den här nya utlåningsformen ännu inte har testats av en ekonomisk nedgång.
Andra typer av alternativa investeringar inkluderar valutor genom forex trading, kol krediter, konst, frimärken eller andra samlarobjekt som potentiellt stiger i värde över tiden.
Hur man investerar i alts
Vissa online-mäklare har begränsad handel med alternativa tillgångar eller medel kopplade till dem. Men för många alternativa tillgångar måste du köpa direkt från pengarchefer och förvaltningsföretag.Det kommer att bära högre avgifter, vilket varierar beroende på tillgången.
Förordningarna är mindre vanliga än i mer traditionella investeringsformer som aktier och obligationer, och mängden offentlig information för att bedöma värdet av tillgången murkier. Att veta marknaden och potentiella risker för någon alternativ tillgångsklass kommer sannolikt att kräva mer hemläxa (och gissning) för konsumenten. Så varningen "köparen akta" är speciellt sant om du vågar in i allt investerarvärlden.
