Vad är tillgångsfördelning?

Det är en grov uppskattning, men ungefär en av 10 investeringsartiklar innehåller viss variation på frasen "lägg inte alla dina ägg i en korg".

Dessa ägg är dina pengar, och korgarna är de olika tillgångsklasserna du kan välja att investera i pengarna. Besluta hur många ägg - eller dollar - går in i varje korg kallas tillgångsallokering.

Tillgångsfördelningen spelar en nyckelroll i hur mycket risk du tar med dina investeringar, såväl som i din avkastning. När du väljer en tillgångsallokering sprider du dina investerbara dollar över olika kategorier av investeringar, baserat på dina mål, risk tolerans och tidshorisont.

Viktiga tillgångsklasser

Tilldelningen av tillgångar är en storbildsvy av din investeringsportfölj: Vilka tillgångsklasser vill du ha i din portfölj, och hur mycket av dina pengar vill du placera i varje?

Tillgångsklasser är helt enkelt grupper av liknande investeringar. I breda bemärkelse är de aktuella tillgångsklasserna aktier, obligationer och kontanter (eller likvida medel som penningmarknadsfonder, depåbevis eller sparkonto. Du kan köpa aktier och obligationer individuellt och i fonder, som är korgar för många investeringar grupperade tillsammans.

Alla dessa tillgångsklasser ger något av värde till din portfölj. Lager ger den största potentialen för långsiktig tillväxt men exponerar dig också för den största risken. Obligationer balanserar den risken och ger en jämn inkomstström. Kontanter bjuder dig på en jam när ditt tak misslyckas och det börjar regna inuti ditt hus, eller låter dig möta kortsiktiga mål som en betalning på hem eller bil.

Kontanter är emellertid inte en investering och kommer sannolikt att utgöra en mycket liten del av en långsiktig portfölj. Om du är ung kan du inte ha pengar i din investeringsportfölj alls. När du går in i pension kommer du förmodligen att ha mer pengar för att möta dina kortfristiga utgifter.

Inom varje klass kan du ringa ner ytterligare, dela aktier genom geografi, industri och marknadsvärde - på vanlig engelska, ett företags storlek - eller dela upp obligationer med kort eller lång sikt, typ av emittent och geografi. Du kan till och med stiga obligationer, köpa en mängd förfallodagar så att du kan flytta till en bättre takt om räntorna stiger.

»Lär dig grunderna: Vad är ett lager?

Välja bästa fördelningen av tillgångar

Det finns ingen exakt rätt eller fel fördelning av tillgångar, men du vill bestämma dig för den bästa investeringsblandningen för dina behov - och med "behov" menar du din förmåga att mäta risk, dina investeringsmål och din tidshorisont.

Tänk först när du behöver pengarna. Om du sparar till ett bröllop om två år, vill du förmodligen inte lägga några av dina pengar i aktier eller obligationer. Du kommer istället starkt att gynna kontanter eller kontanta alternativ. Du vill inte dra upp till din bröllopsdag och upptäcka att marknaden torkade ut din cateringbudget.

Om du sparar för pensionering kan du titta på din nuvarande ålder och din planerade pensionsålder. Om den senare är 30 år bort, bör det mesta av din portfölj investeras i aktier. Du har tid att väva marknadsfluktuationer i det fallet och ditt primära fokus växer dina pengar under den sträckan.

När du börjar förbereda dig för att lämna arbetskraften, kommer du långsamt att växla mot en mindre riskabel fördelning. I motsats till populär tro är det emellertid inte nödvändigt att flytta hela din portfölj till obligationer och kontanter på din pensioneringsdag. Kom ihåg att pension är inte slutet - det är en tidsperiod som kan vara 20 år eller mer. Du behöver dina pengar för att fortsätta att växa under dessa år, och det innebär att behålla en aktiefördelning.

»Ny på lager? Läs vår guide om hur man investerar i aktier

När du har en tidshorisont, överväga din risk tolerans. Risk är nödvändig för belöning, men att ta på sig mer än du kan hantera kan enkelt leda till utslagseffekter. Du kan vara mer benägen att dra ur marknaden varje gång du ser en blixt av rött på CNBC, vilket innebär att ett företag säljer på ett lågt. (Du har ingen tvekan hört att målet är motsatt: Köp lågt, sälja högt.)

Diversifiering inom varje tillgångsklass hjälper till att minska risken betydligt, utan att minska din potential för avkastning. När du diversifierar, istället för att köpa en storkapitalandel och ringa den delen av din tillgångsallokering bra, köper du ett antal stora cap aktier eller, ännu hellre, en storkapital ömsesidig eller index fond.

»Sänk din risk: Här är mer om hur du diversifierar din portfölj

Genvägar till tillgångsallokering

Vill du få rätt till det? Det finns verktyg som låter dig köpa en specifik tillgångsfördelning som passar ditt mål i ett slag.

En är en måldatumfond, en slags fond som innehar aktier och obligationer. Om du planerar att gå i pension år 2050, kan du välja en 2050 måldagsfond, och den skulle automatiskt fördela dina tillgångar med det aktuella året. Liksom andra fonder, betalar du ett kostnadsförhållande - en procentandel av din investering för att täcka fondens kostnader - varje år. Hybridfondskostnaderna är idag 0,74%, enligt Investment Company Institute.

Ett annat alternativ är en robo-rådgivare, som är en datoriserad investeringschef. Dessa tjänster frågar om ditt mål och risk tolerans och spottar sedan tillbaka en portfölj som passar räkningen.Vid en digital robo-rådgivare betalar du en förvaltningsavgift som vanligtvis börjar vid 0,25% av dina tillgångar per år.

»Utforska de bästa online rådgivarna: Se vår webbplatsanalys av de bästa robo-rådgivarna

Arielle O'Shea är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected] . Twitter: @arioshea .