Få de stora finansiella besluten direkt genom att optimera tillgångar

Av Brian McCann

Läs mer om Brian på vår sida Fråga en rådgivare

Många människor lägger stor vikt vid de små sakerna i sina ekonomiska liv och förlorar syn på de större, viktigaste. Till exempel hör jag människor som pratar om att skära ut sin favoritkaffe dryck för att spara pengar. Det här är inte en dålig idé, och besparingar, var du än hittar dem, är till hjälp. Men ofta gör samma personer stora ekonomiska misstag som de inte inser kostar dem hundratals dollar i månaden.

Jag rekommenderar att du fokuserar på de stora ekonomiska frågorna: inkomst, bostadsutgifter, bilutgifter och andra stora kostnader i ditt liv. Få de stora sakerna rätt, och de andra pusselbitarna är mycket enklare att passa ihop.

Var smart om dina tillgångar

Ett sätt att få de stora sakerna är att optimera befintliga tillgångar. När jag var i företagslivet brukade vi kalla detta "svettande tillgången". Det innebär att du vill använda din befintliga kapitalbas så mycket och så effektivt som möjligt innan du ersätter den. Om du har en befintlig fabrik, lägg till ett skifte istället för att bygga en ny fabrik eller expandera. Det är extremt vanligt i näringslivet att titta på alla användningar av din kapital innan du fattar ett beslut om att använda det.

Detta översätter sig bra till personlig ekonomi. Många av oss tänker inte på att optimera vad vi har. För ungefär fem år sedan, före vår första barns födelse, tog min fru och jag en barnomsorgsklass som sponsras av vårt sjukhus. Under gruppsessionen delades en pappa med klassen som hans make hade insisterat på att de flyttar till en större San Francisco-lägenhet och köper en ny "familjevänlig" bil innan barnet föddes till och med, även om dessa flyttar skulle sträcka sin ekonomi på allvar. Istället för att optimera sina befintliga tillgångar skulle denna unga familj göra några potentiellt riskabla drag.

Bostäder, dominanskostnader dominerar

Det finns många områden som vi kan fokusera på för att optimera våra befintliga tillgångar. Men först måste vi tänka på våra största biljettartiklar och om vi fattar smarta beslut där. Här är några typiska exempel:

Bostadsutgifter: Detta är ofta en familjs största utgift. När du får uppmaningen att uppgradera, pausa och tänka: Kan jag stanna där jag är lite längre?

" MER: Hur mycket hus har jag råd med?

När vi hade vårt första barn bodde vi på loftet. Vi hade nästan inga rum med dörrar i vår lägenhet. Så vi satt upp vår plantskola i det enda rummet som hade en dörr - badrummet. I all rättvisa var det ett riktigt stort badrum. Du bör springa i sömmarna innan du bestämmer dig för att uppgradera din dyraste tillgång.

Bilutgifter: Jag är inte en bil kille, men som en tidigare ingenjör uppskattar jag verkligen överklagandet hos en väldesignad bil. Nyligen tänkte jag att för priset på en mellanklass Tesla kunde någon ha råd med en Nissan Leaf (för miljön), en Honda Odyssey (för familjen) och en begagnad Mini Cooper (för skojs skull). Lyxbilar är en dyr övergivenhet. Behöver du verkligen spendera 90 000 dollar för att pendla fram och tillbaka till jobbet?

" MER: Hur man väljer rätt bil

Tänk på alternativa kapitalanvändningar

För att "svettas dina tillgångar" är det absolut nödvändigt att börja tänka annorlunda när det gäller var du ska placera dina pengar på. Snarare än att tänka, "Kan jag ha råd med det?" Tänk på avvägningar och möjligheter.

Till exempel, om du planerar att flytta till ett nytt hus, tänk på den årliga ökningen av dina utgifter. En månadsökning på 500 kronor i bostadskostnaden är 6 000 dollar per år. Kanske kan du stanna en stund och använda $ 500 per månad för att spara mer för en förskottsbetalning. Om du sparar en förskottsbetalning på 20%, kan du undvika att betala privat hypotekslån och minska dina kostnader på lång sikt.

Eller du kan överväga att köpa en fin ny bil. Tänk i stället att köra din blygsamma, äldre modellbil i ett annat år och undvika ökad bilbetalning och ökade försäkringskostnader. Du kan använda besparingarna för att investera, resa eller uppfylla andra kort- eller långsiktiga mål.

Nyckeln är att skapa värden kring vilka du kan hantera dina pengar. Att tänka på de avvägningar som är involverade i dina utgifter kan göra det mycket lättare att anpassa dina utgifter till vad som är väldigt viktigt för dig och din familj. Tillbringa dina pengar på vad som är viktigt - sedan njut av ditt kaffe.

Brian McCann, CFP, är finansiell rådgivare och grundare av Bootstrap Capital LLC i San Jose, Kalifornien.