Hur man väljer en kredit union

Om du är dragen till den personliga tjänsten, lokala band och bra priser som kreditförbund är kända för, kanske du undrar hur du hittar den rätta för dig. Och eftersom gemenskapsbanker kan ha några av samma fördelar, kanske du överväger dem också.

Så här tänker du genom ditt beslut och hittar det bästa stället att placera dina pengar.

Priser och avgifter

Kärnskillnaden mellan banker och kreditförbund är sant oavsett storlek: Kreditföreningarna är ideella, medan banker är ideella organisationer.

Som ett resultat tenderar kreditföreningar, inklusive Våra favoriter, att erbjuda bättre sparräntor och lånevillkor, om du mäter trender över finansiella institut i alla storlekar.

Gemenskapsbankerna kan bära dessa trender när den lokala konkurrensen kräver det. Och de är mycket mer benägna än större banker att erbjuda avgiftsfri kontroll, enligt en studie från 2012 av konsumentföresatsgrupp US PIRG.

Slutsats: Om du ska satsa på jakt, utesluter inte små banker. Det är värt att jämföra kontrollkonton och besparingsräntor i ditt område för att se vilken bank eller kreditförening som ger dig den bästa affären.

Grenar och bankomater

Historiskt sett har en nackdel med mindre institutioner varit det låga antalet filialer och bankomater som är tillgängliga för sina medlemmar eller kunder.

Men både kreditförbund och gemenskapsbanker har hittat innovativa sätt att konkurrera med de stora nationella bankerna.

Många tillhör avgiftsfria ATM-nätverk som AllPoint och MoneyPass, och vissa kreditföreningar erbjuder låg eller ingen avgift till Co-op-nätverket av delade filialer och bankomater. Dessutom erbjuder vissa institutioner konton med avgiftsfria eller återbetalade ATM-transaktioner, oavsett vem som äger maskinen.

Slutsats: Om du är beroende av personbank, välj en institution som har den starkaste avgreningen eller ATM närvaro där du bor och som håller ATM-avgifter låga.

" MER: Hur man väljer en bank

Kundservice

Kreditföreningarna har länge överträffat affärsbankerna för kundnöjdhet. Men när medlemskapet växer minskar deras bly, åtminstone i jämförelse med mindre banker. År 2015 visade det amerikanska kundnöjdhetsindexet kreditförbund bara en poäng (av 100) före regionala och gemenskapsbanker.

Det är också värt att notera att de senaste åren har flera online-bara banker fått höga betyg för sina kundvänliga servicealternativ och deras transparenta diskussioner om avgifter och priser. Banker som dessa erbjuder många av våra favoritkonton för online-kontroll, till exempel.

Slutsats: Enskilda institutioner varierar, så ta kontakt med dem som intresserar dig mest för att se hur det är att prata med dem.

Teknologi

En annan föråldrad uppfattning är att små institutioner lagrar sig på konsumentteknik, som smartphone-appar och internetbanker.

Tredjeparts programvaruleverantörer har gjort det klyftan till en möjlighet, licensieringsbanker och kreditföreningar att använda sina förbyggda verktyg. Dessa institutioners medlemmar drar nytta av tillgång till moderna, lättanvända digitala bankverktyg.

Naturligtvis prioriterar olika organisationer olika tekniskt utgifter, så i den mindre änden av spektret kan du vänta lite längre för tillgång till funktioner och tjänster som Apple Pay, mobil check-insättning och EMV-kort.

Slutsats: Även om mindre banker och kreditföreningar har växande möjligheter att hålla sig uppdaterade, klargör du om dina tekniska egenskaper innan du handlar.

Håll dina pengar säkra

Några oroar sig för att de pengar de förvarar hos kreditföreningar och mindre banker kanske inte är säkra, men den amerikanska regeringen försäkrar fonder hos de allra flesta institutioner. Den försäkringen fungerar på samma sätt oavsett storleken på banken eller kreditförbundet:

• Konsumenternas inlåning i de flesta banker och kreditföreningar är försäkrad av Federal Deposit Insurance Corporation eller National Credit Union Administration.
• Gränserna för försäkrade fonder är 250 000 dollar per institution, per person, över fördefinierade grupper av konton. Till exempel ingår kontroll, besparingar och cd-skivor i en grupp.
• Branschövergripande, gemenskapsbanker och kreditförbund har varit hälsosamma de senaste åren, vilket visar motståndskraft under åren sedan finanskrisen 2008.

Slutsats: Så länge du stannar inom federala försäkringsgränser är dina pengar säkra.

Svar på alla dessa frågor varierar beroende på var du bor och hur du bankar. Att bestämma vilka som är viktigast för dig hjälper dig att hitta den bästa banken eller kreditkåren för dina behov, oavsett storlek.

Devan Goldstein är en personalförfattare på Investmentmatome, en personlig finanswebbplats. E-post: [email protected]. Twitter: @devan_. Investmentmatome-författaren Melissa Lambarena bidrog till denna artikel.

Den här artikeln har uppdaterats. Det var ursprungligen postat den 2 oktober 2015.

Bild via iStock.