Hur pensionskonton kan påverka ditt skattefäste

Att fatta rätt beslut om dina pensionsbesparingar kan göra underverk för din skattebörda. Det beror på att pensionskonton kommer med skattefördelar.

Vi frågade Kathryn Hauer, en finansiell rådgivare i Aiken, South Carolina, för mer information om dessa incitament.

Vad ska pensionssparare veta om pensionskonton och inkomstskattfästen?

Hur mycket du betalar i federal inkomstskatt är baserad på din skattepliktiga inkomst, vilket är din inkomst minus eventuella undantag eller avdrag för vilka du kvalificerar dig. Ju högre din skattepliktiga inkomst, desto högre andel av din inkomst kan du betala i skatter, beroende på din inkomstskatt.

Som ett exempel beskattas gifta par som registrerar sig gemensamt, en inkomst på mindre än ca 18.550 dollar, 10%, beloppet mellan ca 18.550 och $ 75.300 vid 15%, mängden mellan $ 75.301 och $ 151.900 vid 25% etc. till den högsta räntesats på 39,6% för intäkter på mer än 466.950 dollar. Du kan se IRS-webbplatsen för skattesatser för varje registreringsstatus.

Allt du kan göra för att minska din skattepliktiga inkomst kan därför innebära att du tar en mindre skatteslag.

Hur bidrar det till att bidra till en 401 (k) plan för att minska skatterna?

När du bygger ditt pensionskonto får du uppskjuta betalande skatt på de pengar du lägger in, och det räknas inte som skattepliktig inkomst. Det är en hel del, för du betalar mindre i skatt. Om du är 35 år och du och din make både bidrar med högst 18 000 dollar till 401 (k) i år kommer din skattepliktiga inkomst att bli 36 000 dollar mindre än vad som annars skulle ha varit, vilket skulle kunna leda till en lägre skattekonsol.

Kom ihåg att 30 eller 40 år från och med nu när du behöver ta ut pengarna vid pensionering, kan det lägga till tillräckligt för din inkomstström för att sätta dig i en högre skattekonsol.

Hur påverkar obligatoriska minsta utdelningar din skattefäst?

Regeringen kräver att du börjar ta uttag från din icke-Roth IRA, 401 (k) och andra pensionsplaner när du når åldern 70½. Dessa obligatoriska minsta utdelningar ökar din skattepliktiga inkomst och kan påverka hur mycket du betalar i skatter.

Här är ett exempel: Låt oss säga att du och din make är båda 70 år och pensionerade och tillsammans samlar du 30 000 dollar per år i socialförsäkring. En av er samlar en månatlig pension som uppgår till 15 000 dollar per år, vilket ger dig en total justerad bruttoinkomst på 45 000 USD.

Var och en av er har också $ 500 000 i en traditionell IRA som du byggt upp under dina arbetsår. Ingen av er har tagit uttag till denna punkt, men efter att du har blivit 70½ vet du båda att du måste ta en utdelning för att undvika straff.

Erforderliga minsta utdelningar beräknas enligt IRS livslängdstabeller. I det här exemplet skulle du vara skyldig att dra in cirka 18 000 dollar för året.

Detta lägger till 36 000 dollar av inkomst på ditt AGI, så du går från att beskattas på 45 000 dollar för att beskattas på 81 000 USD det året, vilket leder dig från 15% skattefästet till 25% skattefästet.

Kom ihåg dock att skattesatserna i USA är marginella, vilket innebär att alla dina intäkter inte beskattas i samma takt. I detta fall beskattas endast beloppet över avskärningen på $ 73 500 på 25%, så att ett skattepliktigt belopp på cirka $ 7.500 blir beskattat vid den högre andelen.

Vad är ett viktigt steg som folk borde ta för att begränsa sin skattepliktiga inkomst?

Om du har tillgång till en 401 (k) från ditt företag vill du bidra så mycket som möjligt för att minska din skattesats. Om du inte har en 401 (k) eller liknande plan, bidra till en traditionell IRA. Det maximala du kan bidra till skatteuppskjutningen är mycket lägre än med en 401 (k) - bara $ 5 500 i 2016 - men det kommer att minska din totala skattesats.

Kathryn Hauer är en certifierad finansiell planerare och avgiftsbelagd investeringsrådgivare med Wilson David Investment Advisors i Aiken, South Carolina.